有価証券報告書-第6期(平成26年4月1日-平成27年3月31日)

(金融商品関係)
1.金融商品の状況に関する事項
(1)金融商品に対する取組方針
当社グループは、貴金属リサイクル事業、環境保全事業及びライフ&ヘルス事業を行うための設備投資やM&Aが実行された際に、必要な資金を銀行借入で調達しております。資金運用については、短期的な預金等に限定しております。デリバティブは、将来の貴金属及び希少金属の販売に係る貴金属相場及び為替相場の変動によるリスクを回避するために利用し、投機的な取引は行わない方針であります。
(2)金融商品の内容及びそのリスク並びにリスク管理体制
営業債権である受取手形及び売掛金は、顧客の信用リスクに晒されております。当該リスクに関しては、当社グループの与信管理規程に従い、取引先ごとの期日管理及び残高管理を行うとともに、財務状況等の悪化等による回収懸念を早期に把握するように努めております。
投資有価証券である株式は、市場価格の変動リスクに晒されていますが、主に業務上の関係を有する企業の株式であり、定期的に把握された時価が関係者へ報告されております。
営業債務である支払手形及び買掛金は、そのほとんどが1年以内の支払期日であります。
短期借入金は、主に営業取引や設備投資、M&Aに係る資金調達であります。
デリバティブ取引の執行・管理については、内規に基づき、ヘッジ対象に係る価格変動リスク及び為替変動リスクを一定の範囲内でヘッジしております。
また、営業債務や借入金は、流動性リスクに晒されていますが、当社グループでは、月次で資金繰計画表を作成するなどの方法により管理しております。
2.金融商品の時価等に関する事項
連結貸借対照表計上額、時価及びこれらの差額については、次のとおりであります。なお、時価を把握することが極めて困難と認められるものは含まれておりません。
前連結会計年度(平成26年3月31日)

	連結貸借対照表計上額 (*)(百万円)	時価(*) (百万円)	差額(百万円)
(1)現金及び預金	9,640	9,640	-
(2)受取手形及び売掛金	11,319	11,319	-
(3)投資有価証券
その他有価証券	146	146	-
(4)支払手形及び買掛金	(3,643)	(3,643)	-
(5)短期借入金	(495)	(495)	-
(6)未払金	(1,517)	(1,517)	-
(7)未払法人税等	(2,635)	(2,635)	-
(8)1年内返済予定の長期借入金	(143)	(163)	20
(9)長期借入金	(5,419)	(5,406)	△13
(10)デリバティブ取引
ヘッジ会計が適用されているもの	(188)	(188)	-

(*)負債に計上されているものについては、( )で示しております。
当連結会計年度(平成27年3月31日)

	連結貸借対照表計上額 (*)(百万円)	時価(*) (百万円)	差額(百万円)
(1)現金及び預金	11,046	11,046	-
(2)受取手形及び売掛金	15,146	15,146	-
(3)投資有価証券
その他有価証券	153	153	-
(4)支払手形及び買掛金	(6,161)	(6,161)	-
(5)短期借入金	(26,171)	(26,171)	-
(6)未払金	(3,473)	(3,473)	-
(7)未払法人税等	(2,111)	(2,111)	-
(8)1年内返済予定の長期借入金	(270)	(287)	17
(9)長期借入金	(6,550)	(6,532)	△17
(10)デリバティブ取引
ヘッジ会計が適用されているもの	468	468	-

(*)負債に計上されているものについては、( )で示しております。
(注)1.金融商品の時価の算定方法並びに有価証券及びデリバティブ取引に関する事項
(1)現金及び預金、並びに(2)受取手形及び売掛金
これらは短期間で決済されるため、時価は帳簿価額にほぼ等しいことから、当該帳簿価額によっております。
(3)投資有価証券 その他有価証券
これらの時価について、株式は取引所の価格によっており、投資信託は取引金融機関から呈示された価格によっております。
(4)支払手形及び買掛金、(5)短期借入金、(6)未払金、並びに(7)未払法人税等
これらは短期間で決済されるため、時価は帳簿価額にほぼ等しいことから、当該帳簿価額によっております。
(8)1年内返済予定の長期借入金、(9)長期借入金
長期借入金の時価については、元利金の合計額を同様の新規借入を行った場合に想定される利率で割り引いて算定する方法によっております。
(10)デリバティブ取引
デリバティブ取引によって生じた正味の債権・債務は純額で表示しており、合計で正味の債務となる項目については、( )で示しております。注記事項「デリバティブ取引関係」をご参照下さい。
2.時価を把握することが極めて困難と認められる金融商品

(単位:百万円)

区分	前連結会計年度 (平成26年3月31日)	当連結会計年度 (平成27年3月31日)
非上場株式	9	15
関係会社株式	15	-

これらについては、市場価格がなく、かつ将来キャッシュ・フローを見積ることなどができず、時価を把握することが極めて困難と認められることから、「(3)投資有価証券 」には含めておりません。
3.金銭債権及び満期のある有価証券の連結決算日後の償還予定額
前連結会計年度(平成26年3月31日)

	1年以内 (百万円)	1年超 5年以内 (百万円)	5年超 10年以内 (百万円)	10年超 (百万円)
現金及び預金	9,181	-	-	-
受取手形及び売掛金	11,319	-	-	-
合計	20,500	-	-	-

当連結会計年度(平成27年3月31日)

	1年以内 (百万円)	1年超 5年以内 (百万円)	5年超 10年以内 (百万円)	10年超 (百万円)
現金及び預金	10,607	-	-	-
受取手形及び売掛金	15,146	-	-	-
合計	25,753	-	-	-

4.社債、長期借入金、リース債務及びその他の有利子負債の連結決算日後の返済予定額
前連結会計年度(平成26年3月31日)

	1年以内 (百万円)	1年超 2年以内 (百万円)	2年超 3年以内 (百万円)	3年超 4年以内 (百万円)	4年超 5年以内 (百万円)	5年超 (百万円)
短期借入金	495	-	-	-	-	-
長期借入金	143	143	5,133	107	36	-
リース債務	28	18	10	7	2	-
合計	666	161	5,143	114	38	-

当連結会計年度(平成27年3月31日)

	1年以内 (百万円)	1年超 2年以内 (百万円)	2年超 3年以内 (百万円)	3年超 4年以内 (百万円)	4年超 5年以内 (百万円)	5年超 (百万円)
短期借入金	26,171	-	-	-	-	-
長期借入金	270	5,270	270	1,010	-	-
リース債務	46	25	23	17	5	-
合計	26,487	5,295	293	1,027	5	-