有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第6期(2024/12/25-2025/12/24)

①【投資有価証券の主要銘柄】

2025年12月30日現在
順位	銘柄名 国/地域	種類	株数、口数又は額面金額	簿価単価 簿価金額(円)	評価単価 評価金額(円)	利率(%) 償還日	投資比率(%)
1	ニッセイ低ボラティリティ・インカム(1.5倍型) マザーファンド	親投資信託受益証券	1,138,479,380	0.9752	0.9760	-	74.53
	日本			1,110,245,097	1,111,155,874	-
2	ニッセイクレジットキャリー マザーファンド	親投資信託受益証券	283,740,217	1.0752	1.0760	-	20.48
	日本			305,077,495	305,304,473	-

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
種類別及び業種別投資比率

2025年12月30日現在
種類	国内/外国	業種	投資比率(%)
親投資信託受益証券	国内		95.01
	小計		95.01
合 計(対純資産総額比)			95.01

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
(参考)
ニッセイ低ボラティリティ・インカム(1.5倍型) マザーファンド

2025年12月30日現在
順位	銘柄名 国/地域	種類	株数、口数又は額面金額	簿価単価 簿価金額(円)	評価単価 評価金額(円)	利率(%) 償還日	投資比率(%)
1	第458回 利付国債(2年)	国債証券	1,748,800,000	99.93	99.93	0.2	53.01
	日本			1,747,593,374	1,747,593,374	2026/3/1
2	第78回 利付国債(30年)	国債証券	151,200,000	64.59	64.94	1.4	2.98
	日本			97,667,640	98,195,328	2053/3/20

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
種類別及び業種別投資比率

2025年12月30日現在
種類	国内/外国	業種	投資比率(%)
公社債券	国内	国債証券	55.99
	小計		55.99
合 計(対純資産総額比)			55.99

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
ニッセイクレジットキャリー マザーファンド

2025年12月30日現在
順位	銘柄名 国/地域	種類	株数、口数又は額面金額	簿価単価 簿価金額(円)	評価単価 評価金額(円)	利率(%) 償還日	投資比率(%)
1	MARATHON PETROLEUM CORP	社債券	3,914,000,000	100.76	100.75	5.125	4.84
	アメリカ			3,943,942,100	3,943,511,560	2026/12/15
2	SANTANDER HOLDINGS USA	社債券	3,914,000,000	99.32	99.36	3.244	4.77
	アメリカ			3,887,737,060	3,889,146,100	2026/10/5
3	MITSUBISHI HC CAP UK PLC	社債券	3,788,752,000	102.10	102.08	5.302	4.74
	イギリス			3,868,581,004	3,867,861,141	2028/1/23
4	CITIGROUP INC	社債券	3,835,720,000	99.79	99.82	3.887	4.70
	アメリカ			3,827,664,988	3,828,815,704	2028/1/10
5	CONCENTRIX CORP	社債券	3,764,485,200	101.05	101.04	6.65	4.67
	アメリカ			3,804,049,939	3,803,861,715	2026/8/2
6	SMBC AVIATION CAPITAL FI	社債券	3,806,756,400	98.21	98.26	1.9	4.59
	アイルランド			3,738,843,865	3,740,709,176	2026/10/15
7	KUBOTA CREDIT USA	社債券	3,287,760,000	100.27	100.25	4.958	4.04
	アメリカ			3,296,867,095	3,296,242,420	2026/5/31
8	JPMORGAN CHASE & CO	社債券	2,889,471,360	99.15	99.20	1.578	3.52
	アメリカ			2,865,026,432	2,866,644,536	2027/4/22
9	BANK OF NY MELLON CORP	社債券	2,826,690,800	100.32	100.31	4.947	3.48
	アメリカ			2,835,990,612	2,835,736,210	2027/4/26
10	GENERAL MOTORS FINL CO	社債券	2,788,959,840	100.97	101.08	5	3.46
	アメリカ			2,816,263,756	2,819,275,833	2027/4/9
11	FORTIS INC	社債券	2,571,967,680	99.13	99.23	3.055	3.13
	カナダ			2,549,745,879	2,552,343,566	2026/10/4
12	ORACLE CORP	社債券	2,555,998,560	99.31	99.39	1.65	3.12
	アメリカ			2,538,515,529	2,540,585,888	2026/3/25
13	SUMITOMO CORP	社債券	2,213,288,720	98.65	98.68	1.55	2.68
	日本			2,183,542,119	2,184,228,239	2026/7/6
14	NOMURA HOLDINGS INC	社債券	2,012,109,120	102.18	102.13	5.594	2.52
	日本			2,056,113,946	2,055,107,891	2027/7/2
15	MITSUBISHI UFJ FIN GRP	社債券	1,971,246,960	98.55	98.58	1.538	2.38
	日本			1,942,723,016	1,943,432,665	2027/7/20
16	DTE ENERGY CO	社債券	1,796,056,320	99.06	99.14	2.85	2.18
	アメリカ			1,779,245,232	1,780,628,196	2026/10/1
17	VOLKSWAGEN GROUP AMERICA	社債券	1,565,600,000	101.67	101.73	6	1.95
	アメリカ			1,591,792,488	1,592,716,192	2026/11/16
18	EXPEDIA GROUP INC	社債券	1,565,600,000	99.97	99.98	5	1.92
	アメリカ			1,565,271,224	1,565,318,192	2026/2/15
19	FORD MOTOR CREDIT CO LLC	社債券	1,565,600,000	99.82	99.88	4.542	1.92
	アメリカ			1,562,781,920	1,563,783,904	2026/8/1
20	AERCAP IRELAND CAP/GLOBA	社債券	1,565,600,000	99.31	99.37	3.65	1.91
	アイルランド			1,554,938,264	1,555,815,000	2027/7/21
21	PROSUS NV	社債券	1,565,600,000	98.69	98.59	3.257	1.89
	オランダ			1,545,231,544	1,543,665,944	2027/1/19
22	NORINCHUKIN BANK	社債券	1,565,600,000	97.89	97.89	1.284	1.88
	日本			1,532,659,776	1,532,706,744	2026/9/22
23	DAIMLER TRUCK FINAN NA	社債券	1,409,040,000	100.92	100.96	5	1.74
	アメリカ			1,422,031,348	1,422,693,597	2027/1/15
24	ENBRIDGE INC	社債券	1,174,200,000	100.23	100.22	4.25	1.44
	カナダ			1,176,982,854	1,176,806,724	2026/12/1
25	CAPITAL ONE FINANCIAL CO	社債券	1,174,200,000	98.05	98.11	1.878	1.41
	アメリカ			1,151,314,842	1,152,078,072	2027/11/2
26	FIFTH THIRD BANCORP	社債券	1,174,200,000	98.02	98.03	1.707	1.41
	アメリカ			1,151,009,550	1,151,150,454	2027/11/1
27	HSBC HOLDINGS PLC	社債券	1,095,920,000	101.95	101.89	5.597	1.37
	イギリス			1,117,323,317	1,116,654,806	2028/5/17
28	WEC ENERGY GROUP INC	社債券	1,095,920,000	101.03	100.99	5.6	1.36
	アメリカ			1,107,240,853	1,106,868,240	2026/9/12
29	FORD MOTOR CREDIT CO LLC	社債券	1,095,920,000	99.42	99.50	4.271	1.34
	アメリカ			1,089,640,378	1,090,462,318	2027/1/9
30	AERCAP IRELAND CAP/GLOBA	社債券	1,017,640,000	101.90	101.91	6.1	1.27
	アイルランド			1,037,066,747	1,037,148,158	2027/1/15

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
種類別及び業種別投資比率

2025年12月30日現在
種類	国内/外国	業種	投資比率(%)
公社債券	国内	社債券	11.17
	小計		11.17
	外国	社債券	94.62
	小計		94.62
合 計(対純資産総額比)			105.78

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。