有価証券報告書-第102期(平成25年4月1日-平成26年3月31日)

(金融商品関係)
1 金融商品の状況に関する事項
(1) 金融商品に対する取組方針
当社グループは、主に印刷物の製造販売事業を行うための設備投資計画に照らして、必要な資金(主に銀行からの借入)を調達しております。一時的な余剰資金は安全性の高い金融資産で運用しております。デリバティブは借入金の金利変動リスクなどのリスクヘッジ目的に限定して利用し、投機的な取引は行わない方針であります。
(2) 金融商品の内容及びそのリスク
営業債権である受取手形及び売掛金は、取引先の経営状況の悪化や倒産等により債務の弁済が不履行となる信用リスクを内包しております。
有価証券及び投資有価証券は、主に満期保有目的の債券及び取引先に関連した株式であり、その発行体のデフォルトにより元本が毀損する信用リスクや市場環境の変化により時価が変動する市場リスクを内包しております。
営業債務である支払手形及び買掛金は、1年以内の支払期日であります。借入金は、金融機関からの借入金であり、返済日は決算日後1年以内であります。
(3) 金融商品に係るリスク管理体制
当社グループは保有する金融商品に係るリスクに対処するため、金融商品リスク管理ガイドラインを制定し運用管理しております。また当該リスク管理を担保するため、経理規程他諸規程を遵守し、内部統制手続きを通じて継続的な管理を行っております。
①信用リスクの管理
営業債権については、与信管理規程に従い、取引先ごとの期日及び残高管理を行うとともに、取引先の信用状況の確認と回収遅延の早期把握を行うことでリスクの軽減を図っております。
有価証券及び投資有価証券については、資金運用規程及び有価証券管理規程に従い、運用対象を格付けの高い債券に限定することなどによりリスクの軽減を図っております。
②市場リスクの管理
有価証券及び投資有価証券については、定期的に時価や発行体の財務状況を把握することでリスクの軽減を図っております。
③流動性リスクの管理
当社グループは、毎月資金繰り計画を見直し手元流動性の水準を適正に維持管理することで、リスク回避を行っております。
④その他
当社グループは、外貨建ての金融商品は保有しておりませんので関連するリスクはありません。またデリバティブ取引も行っていないため関連するリスクはありません。
(4) 金融商品の時価に関する事項についての補足説明
金融商品の時価には、市場価格に基づく価額のほか、市場価格がない場合には合理的に算定した価額が含まれております。当該価額の算定には変動要因を織り込んでいるため、異なる前提条件等を採用することにより、当該価額が変動する場合があります。
2 金融商品の時価等に関する事項
連結貸借対照表計上額、時価及びこれらの差額については次のとおりであります。なお、時価を把握することが極めて困難と認められるものは、次表には含めておりません((注2)参照)。
前連結会計年度(平成25年3月31日)

	連結貸借対照表計上額 (百万円)	時価 (百万円)	差額 (百万円)
(1)現金及び預金	4,114	4,114	―
(2)受取手形及び売掛金	16,542	16,542	―
(3)有価証券及び投資有価証券
①満期保有目的の債券	5,799	5,801	1
②その他有価証券	3,503	3,503	―
資産計	29,959	29,961	1
(1)支払手形及び買掛金	13,199	13,199	―
(2)設備関係支払手形	195	195	―
(3)長期借入金	800	816	16
負債計	14,194	14,210	16

当連結会計年度(平成26年3月31日)

	連結貸借対照表計上額 (百万円)	時価 (百万円)	差額 (百万円)
(1)現金及び預金	5,335	5,335	―
(2)受取手形及び売掛金	16,664	16,664	―
(3)有価証券及び投資有価証券
①満期保有目的の債券	6,903	6,899	△4
②その他有価証券	3,285	3,285	―
資産計	32,188	32,184	△4
(1)支払手形及び買掛金	13,843	13,843	―
(2)設備関係支払手形	652	652	―
(3)1年内返済予定の長期借入金	800	806	6
負債計	15,296	15,302	6

(注1) 金融商品の時価の算定方法並びに有価証券に関する事項
資産
[現金及び預金]並びに[受取手形及び売掛金]
これらは短期間で決済されるため、時価は帳簿価額とほぼ等しいことから、当該帳簿価額によっております。
[有価証券及び投資有価証券]
これらの時価については、株式は取引所の価格によっており、債券は取引所の価格又は取引金融機関から提示された価格によっております。
また保有目的ごとの有価証券に関する注記事項については「有価証券関係」注記を参照ください。
負債
[支払手形及び買掛金]並びに[設備関係支払手形]
これらは短期間で決済されるため、時価は帳簿価額とほぼ等しいことから、当該帳簿価額によっております。
[1年内返済予定の長期借入金]並びに[長期借入金]
これらの時価については、元利金の合計額を新規に同様の借入を行った場合に想定される利率で割り引いた現在価値により算定しております。
(注2) 時価を把握することが極めて困難と認められる金融商品

		(単位:百万円)
区分	平成25年3月31日	平成26年3月31日
非上場株式	1,157	1,435

上記については、市場価格がなく、時価を把握することが極めて困難と認められるため「資産(3)②その他有価証券」には含めてはおりません。
(注3) 金銭債権及び満期がある有価証券の連結決算日後の償還予定額
前連結会計年度(平成25年3月31日)

	1年以内 (百万円)	1年超5年以内 (百万円)	5年超10年以内 (百万円)	10年超 (百万円)
現金及び預金	4,114	―	―	―
受取手形及び売掛金	16,542	―	―	―
有価証券及び投資有価証券
①満期保有目的の債券
社債	―	300	―	―
その他	600	400	―	―
②その他有価証券のうち満期があるもの
社債	300	7	―	―
その他	―	―	―	―
合計	21,557	707	―	―

当連結会計年度(平成26年3月31日)

	1年以内 (百万円)	1年超5年以内 (百万円)	5年超10年以内 (百万円)	10年超 (百万円)
現金及び預金	5,335	―	―	―
受取手形及び売掛金	16,664	―	―	―
有価証券及び投資有価証券
①満期保有目的の債券
社債	700	700	―	―
その他	400	600	―	―
②その他有価証券のうち満期があるもの
社債	7	―	―	―
その他	―	―	―	―
合計	23,107	1,300	―	―

(注4) 長期借入金の連結決算日後の返済予定額
前連結会計年度(平成25年3月31日)

	1年以内 (百万円)	1年超2年以内 (百万円)	2年超3年以内 (百万円)	3年超4年以内 (百万円)	4年超5年以内 (百万円)	5年超 (百万円)
長期借入金	─	800	─	─	─	─

当連結会計年度(平成26年3月31日)

	1年以内 (百万円)	1年超2年以内 (百万円)	2年超3年以内 (百万円)	3年超4年以内 (百万円)	4年超5年以内 (百万円)	5年超 (百万円)
長期借入金	800	―	―	―	―	―