有価証券報告書-第77期(令和3年4月1日-令和4年3月31日)

(金融商品関係)
1 金融商品の状況に関する事項
(1) 金融商品に対する取組方針
当社グループは、主にハンカチーフの製造販売事業を行うための設備投資計画に照らして、必要な資金(主に銀行借入)を調達しております。一時的な余資は安全性の高い金融資産で運用しております。
(2) 金融商品の内容及びそのリスク
営業債権である受取手形及び売掛金は、顧客の信用リスクに晒されております。また、投資有価証券は、取引先企業との業務又は資本提携等に関連する株式であり、市場価格の変動リスクに晒されております。
営業債務である支払手形及び買掛金は、1年以内の支払期日であります。また、その一部には、輸入に伴う外貨建てのものがあり、為替の変動リスクに晒されております。借入金及びファイナンス・リース取引に係るリース債務は、必要な資金調達を目的としたものであり、返済予定日は決算日後、最長で9年であります。このうち一部は、変動金利であるため金利の変動リスクに晒されております。
(3) 金融商品に係るリスク管理体制
① 信用リスク(取引先の契約不履行等に係るリスク)の管理
当社は、経理規定に従い、営業債権について、経理課が主要な取引先の状況を定期的にモニタリングし、取引相手ごとに期日及び残高を管理するとともに、財務状況等の悪化等による回収懸念の早期把握や軽減を図っております。連結子会社についても、同様の管理を行っております。
② 市場リスク(為替や金利等の変動リスク)の管理
有価証券及び投資有価証券については、定期的に時価や発行体(取引先企業)の財務状況等を把握し、また、満期保有目的の債券以外のものについては、取引先企業との関係を勘案して保有状況を継続的に見直しております。
当社は、外貨建ての営業債権債務について、通貨別月別に把握された為替の変動リスクに対して一部為替予約を利用しております。
③ 資金調達に係る流動性リスク(支払期日に支払いを実行できなくなるリスク)の管理
当社は、経理課が適時に資金繰計画を作成・更新することにより、流動性リスクを管理しております。
(4) 金融商品の時価等に関する事項についての補足説明
金融商品の時価の算定においては変動要因を織り込んでいるため、異なる前提条件等を採用することにより、当該価額が変動することもあります。
2 金融商品の時価等に関する事項
連結貸借対照表計上額、時価及びこれらの差額については、次のとおりであります。
前連結会計年度(2021年3月31日)

	連結貸借対照表計上額 (千円)	時価 (千円)	差額 (千円)
(1) 受取手形及び売掛金	2,161,670	2,161,670	―
(2) 投資有価証券
① その他有価証券	469,074	469,074	―
資産計	2,630,745	2,630,744	―
(1) 支払手形及び買掛金	1,811,499	1,811,499	―
(2) 短期借入金	1,800,000	1,800,000	―
(3) 長期借入金(※1)	914,944	913,791	△1,152
負債計	4,526,443	4,525,291	△1,152
(1) デリバティブ取引	7,767	7,767	―

(※1)「一年内返済予定の長期借入金」を含めて表示しております。
(注1)現金は注記を省略しており、預金は短期間で決済されるため時価が帳簿価額に近似
することから、注記を省略しております。
(注2)非上場株式(連結貸借対照表計上額50,337千円)は、市場価格がなく、かつ
将来キャッシュ・フローを見積ることなどができず、時価を把握することが
極めて困難と認められるため「投資有価証券」には含めておりません。
(注3)金銭債権及び満期のある有価証券の連結決算日後の償還予定額
(単位:千円)

	1年以内	1年超 5年以内	5年超 10年以内	10年超
現金及び預金	908,879	―	―	―
受取手形及び売掛金	2,161,670	―	―	―
合計	3,070,550	―	―	―

(注4)長期借入金及びその他の有利子負債の連結決算日後の返済予定額
(単位:千円)

	1年以内	1年超2年以内	2年超3年以内	3年超4年以内	4年超5年以内	5年超
短期借入金	1,800,000	―	―	―	―	―
長期借入金	574,848	257,696	45,262	5,724	5,724	25,690
合計	2,374,848	257,696	45,262	5,724	5,724	25,690

当連結会計年度(2022年3月31日)

	連結貸借対照表計上額 (千円)	時価 (千円)	差額 (千円)
(1) 受取手形及び売掛金	2,052,007	2,052,007	―
(2) 投資有価証券			―
① その他有価証券	555,703	555,703	―
資産計	2,607,711	2,607,711	―
(1) 支払手形及び買掛金	1,665,968	1,665,968	―
(2) 短期借入金	2,500,000	2,500,000	―
(3) 長期借入金(※1)	846,545	845,153	△1,391
負債計	5,012,513	5,011,121	△1,391
(1) デリバティブ取引	△812	△812	―

(※1)「一年内返済予定の長期借入金」を含めて表示しております。
(注1)現金は注記を省略しており、預金は短期間で決済されるため時価が帳簿価額に近似
することから、注記を省略しております。
(注2)非上場株式(連結貸借対照表計上額50,337千円)は、市場価格がなく、かつ
将来キャッシュ・フローを見積ることなどができず、時価を把握することが
極めて困難と認められるため「投資有価証券」には含めておりません。
(注3)金銭債権及び満期のある有価証券の連結決算日後の償還予定額
(単位:千円)

	1年以内	1年超 5年以内	5年超 10年以内	10年超
現金及び預金	1,308,343	―	―	―
受取手形及び売掛金	2,052,007	―	―	―
合計	3,360,350	―	―	―

(注4)長期借入金及びその他の有利子負債の連結決算日後の返済予定額
(単位:千円)

	1年以内	1年超2年以内	2年超3年以内	3年超4年以内	4年超5年以内	5年超
短期借入金	2,500,000	―	―	―	―	―
長期借入金	511,356	198,922	62,257	28,920	13,728	31,362
合計	3,011,356	198,922	62,257	28,920	13,728	31,362

3.金融商品の時価のレベルごとの内訳等に関する事項
金融商品の時価を、時価の算定に用いたインプットの観察可能性及び重要性に応じて、以下の3つのレベルに分類しております。
レベル1の時価:同一の資産又は負債の活発な市場における(無調整の)相場価格により算定した時価
レベル2の時価:レベル1 のインプット以外の直接又は間接的に観察可能なインプットを用いて算定した時価
レベル3の時価:重要な観察できないインプットを使用して算定した時価
時価の算定に重要な影響を与えるインプットを複数使用している場合には、それらのインプットがそれぞれ属するレベルのうち、時価の算定における優先順位が最も低いレベルに時価を分類しております。
(1) 時価で連結貸借対照表に計上している金融商品

区分	時価(千円)
	レベル1	レベル2	レベル3	合計
投資有価証券
その他有価証券
株式	555,703	50,337	-	606,040
資産計	555,703	50,337	-	606,040
デリバティブ取引
通貨関連	-	△703	-	△703
金利関連	-	△109	-	△109
負債計	-	△812	-	△812

(2) 時価で連結貸借対照表に計上している金融商品以外の金融商品

区分	時価(千円)
	レベル1	レベル2	レベル3	合計
長期借入金	-	845,153	-	845,153
負債計	-	845,153	-	845,153

(注)時価の算定に用いた評価技法及び時価の算定に係るインプットの説明
投資有価証券 上場株式は相場価格を用いて評価しております。上場株式は活発な市場で取引されているため、その時価をレベル1の時価に分類しております。一方で、当社が保有している非上場株式は、市場での取引頻度が低く、活発な市場における相場価格とは認められないため、その時価をレベル2の時価に分類しております。
デリバティブ取引 金利スワップ及び為替予約の時価は、取引先金融機関から提示された価格等に基づき算定し
ており、レベル2の時価に分類しております。
長期借入金
変動金利によるものは、短期間で市場金利を反映しており、時価は帳簿価額とほぼ等しいと
考えられることから、当該帳簿価額によっております。
固定金利によるものは、元利金の合計額を同様の新規借入を行った場合に想定される利率で
割り引いて算定する方法によっており、その時価をレベル2の時価に分類しております。