有価証券報告書-第17期(平成26年1月1日-平成26年12月31日)

(金融商品関係)
1 金融商品の状況に関する事項
(1) 金融商品に対する取組方針
当社グループは、資金調達については金融機関等からの借入によって行い、資金運用については短期的な預金等に限定しております。
(2) 金融商品の内容及びそのリスク
営業債権である売掛金は、顧客の信用リスクに晒されております。
投資有価証券は、市場価額の変動リスクに晒されております。
営業債務である買掛金は、そのほとんどが3ヶ月以内の支払期日であります。
借入金は、主に不動産の取得、匿名組合出資及び投資有価証券の取得を主な目的としております。このうちの一部は、金利の変動リスクに晒されております。
(3) 金融商品に係るリスク管理体制
① 信用リスク(取引先の契約不履行等に係るリスク)の管理
当社グループは、リスク管理規程に従い、営業債権について、各部署が主要な取引先の状況を定期的にモニタリングし、取引先相手ごとに期日及び残高を管理するとともに、預り敷金及び保証金を収受することで、財務状況等の悪化等による回収懸念の早期把握や軽減を図っております。
② 市場リスク(為替や金利等の変動リスク)の管理
投資有価証券については、定期的に時価や発行体(取引先企業等)の財務状況等を把握し、保有状況を継続的に見直しております。
③ 資金調達に係る流動性リスク(支払期日に支払いを実行できなくなるリスク)の管理
当社グループは、各部署からの報告に基づき担当部署が適時に資金繰計画を作成・更新するとともに、手元流動性の維持などにより流動性リスクを管理しております。
(4) 金融商品の時価等に関する事項についての補足説明
金融商品の時価には、市場価格に基づく価額のほか、市場価格がない場合には合理的に算定された価額が含まれています。当該価額の算定においては変動要因を織り込んでいるため、異なる前提条件等を採用することにより、当該価額が変動することがあります。また、「デリバティブ取引関係」注記におけるデリバティブ取引に関する契約額等については、その金額自体がデリバティブ取引に係る市場リスクを示すものではありません。
2 金融商品の時価等に関する事項
連結貸借対照表計上額、時価及びこれらの差額については、次のとおりであります。なお、時価を把握することが極めて困難と認められるものは、次表には含めておりません((注2)をご参照ください。)。
前連結会計年度(自 平成25年1月1日 至 平成25年12月31日)
(単位:百万円)

	連結貸借対照表 計上額	時価	差額
(1) 現金及び預金	9,863	9,863	-
(2) 信託預金	15,107	15,107	-
(3) 受取手形及び売掛金	212
貸倒引当金(*)	△166
	46	46	-
資産計	25,017	25,017	-
(1) 短期借入金	48	48	-
(2) 1年内返済予定の長期借入金	124,447	124,447	-
(3) 長期借入金	3,884	3,871	△12
負債計	128,379	128,367	△12
デリバティブ取引	1	1	-

(*) 売掛金に対応する個別貸倒引当金を控除しております。
当連結会計年度(自 平成26年1月1日 至 平成26年12月31日)
(単位:百万円)

	連結貸借対照表 計上額	時価	差額
(1) 現金及び預金	3,314	3,314	-
(2) 信託預金	244	244	-
(3) 受取手形及び売掛金	41
貸倒引当金(*)	△0
	41	41	-
資産計	3,600	3,600	-
(1) 短期借入金	44	44	-
(2) 1年内返済予定の長期借入金	192	192	-
(3) 長期借入金	4,425	4,436	11
負債計	4,661	4,672	11

(*) 売掛金に対応する個別貸倒引当金を控除しております。
(注1)金融商品の時価の算定方法並びに有価証券及びデリバティブ取引に関する事項
資 産
(1) 現金及び預金、(2) 信託預金、並びに(3) 受取手形及び売掛金
これらは短期間で決済されるものであるため、時価は帳簿価額と近似していることから、当該帳簿価額によっております。
負 債
(1) 短期借入金、及び(2) 1年内返済予定の長期借入金
短期間で決済されるものであるため、時価は帳簿価額と近似していることから、当該帳簿価額によっております。
(3) 長期借入金
時価については、元利金の合計額を同様の新規借入を行った場合に想定される利率で割り引いて算定する方法によっております。
デリバティブ取引
「デリバティブ取引関係」注記をご参照ください。
(注2)時価を把握することが極めて困難と認められる金融商品の連結貸借対照表計上額

		(単位:百万円)
区分	平成25年12月31日	平成26年12月31日
関係会社株式	1,750	-
その他(投資有価証券・その他の関係会社有価証券)	112	96
長期預り保証金	5,267	59

これらについては、市場価格がなく、かつ将来キャッシュ・フローを見積もることなどができ
ず、時価を把握することが極めて困難と考えられるため、時価開示の対象としておりません。
(注3)金銭債権及び有価証券のうち満期のあるものの連結決算日後の償還予定額
前連結会計年度(平成25年12月31日)
(単位:百万円)

	1年以内	1年超 5年以内	5年超 10年以内	10年超
現金及び預金	9,863	―	―	―
信託預金	15,107	―	―	―
受取手形及び売掛金	212	―	―	―
合計	25,183	―	―	―

当連結会計年度(平成26年12月31日)
(単位:百万円)

	1年以内	1年超 5年以内	5年超 10年以内	10年超
現金及び預金	3,314	―	―	―
信託預金	244	―	―	―
受取手形及び売掛金	41	―	―	―
合計	3,600	―	―	―

(注4)短期借入金、社債及び長期借入金の連結決算日後の返済予定額
前連結会計年度(平成25年12月31日)
(単位:百万円)

	1年以内	1年超 2年以内	2年超 3年以内	3年超 4年以内	4年超 5年以内	5年超
短期借入金	48	―	―	―	―	―
長期借入金	124,447	160	160	3,564	―	―
合計	124,495	160	160	3,564	―	―

当連結会計年度(平成26年12月31日)
(単位:百万円)

	1年以内	1年超 2年以内	2年超 3年以内	3年超 4年以内	4年超 5年以内	5年超
短期借入金	44	―	―	―	―	―
長期借入金	192	288	3,625	28	482	―
合計	236	288	3,625	28	482	―