有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第11期(2024/10/25-2025/10/24)

(4)【附属明細表】
第1 有価証券明細表
(1)株式
該当事項はありません。
(2)株式以外の有価証券

2025年10月24日現在
種類	銘柄	券面総額 (円)	評価額 (円)	備考
親投資信託受益証券	MHAM株式インデックス225マザーファンド	296,575,890	2,275,775,091
親投資信託受益証券 合計		296,575,890	2,275,775,091
合計			2,275,775,091

(注)親投資信託受益証券における券面総額欄の数値は、証券数を表示しております。
第2 信用取引契約残高明細表
該当事項はありません。
第3 デリバティブ取引及び為替予約取引の契約額等及び時価の状況表
該当事項はありません。
(参考)
当ファンドは、「MHAM株式インデックス225マザーファンド」受益証券を主要投資対象としており、貸借対照表の資産の部に計上された「親投資信託受益証券」は、すべて同親投資信託の受益証券であります。
同親投資信託の状況は以下の通りであります。
なお、以下に記載した状況は監査の対象外となっております。
MHAM株式インデックス225マザーファンド
貸借対照表

(単位:円)
	2025年10月24日現在
資産の部
流動資産
コール・ローン	3,595,894,124
株式	225,483,376,580
派生商品評価勘定	294,066,330
未収入金	2,889,303,340
未収配当金	1,533,104,400
差入委託証拠金	387,569,330
流動資産合計	234,183,314,104
資産合計	234,183,314,104
負債の部
流動負債
前受金	213,507,250
未払解約金	2,282,127,000
流動負債合計	2,495,634,250
負債合計	2,495,634,250
純資産の部
元本等
元本	30,193,400,237
剰余金
剰余金又は欠損金(△)	201,494,279,617
元本等合計	231,687,679,854
純資産合計	231,687,679,854
負債純資産合計	234,183,314,104

注記表
(重要な会計方針に係る事項に関する注記)

項目		自 2024年10月25日 至 2025年10月24日
1.	有価証券の評価基準及び評価方法	株式 移動平均法に基づき、原則として時価で評価しております。時価評価にあたっては、金融商品取引所等における最終相場(最終相場のないものについては、それに準ずる価額)、又は金融商品取引業者等から提示される気配相場に基づいて評価しております。
2.	デリバティブ等の評価基準及び評価方法	先物取引 個別法に基づき、原則として時価で評価しております。時価評価にあたっては、原則として、計算日に知りうる直近の日の主たる金融商品取引所等の発表する清算値段又は最終相場によっております。
3.	収益及び費用の計上基準	受取配当金 原則として、配当落ち日において、確定配当金額又は予想配当金額を計上しております。

(貸借対照表に関する注記)

項目			2025年10月24日現在
1.		本報告書における開示対象ファンドの期首における当該親投資信託の元本額	33,656,510,570円
		同期中追加設定元本額	2,282,028,821円
		同期中一部解約元本額	5,745,139,154円
		元本の内訳
		ファンド名
		みずほ日経平均ファンド	296,575,890円
		インデックスミリオン	831,628,164円
		ボンドミックスミリオン	61,488,482円
		MHAM株式インデックスファンド225	28,935,948,242円
		MHAM株式インデックスファンド225VA[適格機関投資家専用]	58,707,408円
		MHAM株式インデックスファンド225VA2[適格機関投資家専用]	9,052,051円
		計	30,193,400,237円
2.		受益権の総数	30,193,400,237口

(金融商品に関する注記)
1.金融商品の状況に関する事項

項目		自 2024年10月25日 至 2025年10月24日
1.	金融商品に対する取組方針	当ファンドは、証券投資信託であり、信託約款に規定する「運用の基本方針」に従い、有価証券等の金融商品に対して投資として運用することを目的としております。
2.	金融商品の内容及び当該金融商品に係るリスク	当ファンドが保有する金融商品の種類は、有価証券、デリバティブ取引、コール・ローン等の金銭債権及び金銭債務であります。当ファンドが保有する有価証券の詳細は「附属明細表」に記載しております。これらは、市場リスク(価格変動リスク、為替変動リスク、金利変動リスク)、信用リスク、及び流動性リスクを有しております。 また、当ファンドの利用しているデリバティブ取引は、株価指数先物取引であります。当該デリバティブ取引は、信託財産が運用対象とする資産の価格変動リスクの低減及び信託財産に属する資産の効率的な運用に資する事を目的とし行っており、株価の変動によるリスクを有しております。
3.	金融商品に係るリスク管理体制	運用担当部署から独立したリスク管理担当部署が、運用リスクを把握、管理し、その結果に基づき運用担当部署へ対応の指示等を行うことにより、適切な管理を行います。運用評価委員会はこれらの運用リスクの管理状況の報告を受け、総合的な見地から運用状況全般の管理を行います。 またリスク管理担当部署等では、ファンドの組入資産の流動性リスクのモニタリング等を実施するとともに、緊急時対応策の策定・検証等を行います。運用評価委員会等は、流動性リスク管理の適切な実施の確保や流動性リスク管理態勢について、監督します。

2.金融商品の時価等に関する事項

項目		2025年10月24日現在
1.	貸借対照表計上額、時価及びその差額	貸借対照表上の金融商品は原則としてすべて時価で評価しているため、貸借対照表計上額と時価との差額はありません。
2.	時価の算定方法	(1)有価証券 「(重要な会計方針に係る事項に関する注記)」にて記載しております。 (2)デリバティブ取引 「(デリバティブ取引等に関する注記)」にて記載しております。 (3)上記以外の金融商品 上記以外の金融商品(コール・ローン等の金銭債権及び金銭債務)は短期間で決済されるため、帳簿価額は時価と近似していることから、当該帳簿価額を時価としております。
3.	金融商品の時価等に関する事項についての補足説明	金融商品の時価の算定においては一定の前提条件等を採用しているため、異なる前提条件等によった場合、当該価額が異なることもあります。また、デリバティブ取引に関する契約額等は、あくまでもデリバティブ取引における名目的な契約額であり、当該金額自体がデリバティブ取引のリスクの大きさを示すものではありません。

(有価証券に関する注記)
売買目的有価証券

種類	2025年10月24日現在
	当期の 損益に含まれた 評価差額(円)
株式	50,723,530,230
合計	50,723,530,230

(デリバティブ取引等に関する注記)
株式関連

種類	2025年10月24日現在
	契約額等(円)		時価(円)	評価損益(円)
		うち 1年超
市場取引
先物取引
買建	5,821,572,750	-	6,115,680,000	294,107,250
合計	5,821,572,750	-	6,115,680,000	294,107,250

(注)時価の算定方法
株価指数先物取引
1. 原則として計算日に知りうる直近の日の主たる取引所の発表する清算値段又は最終相場で評価しております。
2. 先物取引の残高表示は、契約額によっております。
3. 契約額等には手数料相当額を含んでおりません。
※上記取引で、ヘッジ会計が適用されているものはありません。
(関連当事者との取引に関する注記)
該当事項はありません。
(1口当たり情報に関する注記)

	2025年10月24日現在
1口当たり純資産額	7.6735円
(1万口当たり純資産額)	(76,735円)

附属明細表
第1 有価証券明細表
(1)株式

2025年10月24日現在
銘柄	株式数	評価額(円)		備考
		単価	金額
ニッスイ	154,000	1,080.50	166,397,000
INPEX	61,600	2,849.00	175,498,400
コムシスホールディングス	154,000	3,904.00	601,216,000
大成建設	30,800	11,065.00	340,802,000
大林組	154,000	2,601.00	400,554,000
清水建設	154,000	2,074.00	319,396,000
長谷工コーポレーション	30,800	2,555.00	78,694,000
鹿島建設	77,000	4,917.00	378,609,000
大和ハウス工業	154,000	5,370.00	826,980,000
積水ハウス	154,000	3,427.00	527,758,000
日揮ホールディングス	154,000	1,611.00	248,094,000
日清製粉グループ本社	154,000	1,807.00	278,278,000
明治ホールディングス	61,600	2,998.50	184,707,600
日本ハム	77,000	5,781.00	445,137,000
エムスリー	369,600	2,198.50	812,565,600
ディー・エヌ・エー	46,200	2,509.50	115,938,900
サッポロホールディングス	30,800	7,559.00	232,817,200
アサヒグループホールディングス	462,000	1,718.50	793,947,000
キリンホールディングス	154,000	2,221.50	342,111,000
双日	15,400	4,210.00	64,834,000
キッコーマン	770,000	1,264.50	973,665,000
味の素	308,000	4,231.00	1,303,148,000
ニチレイ	154,000	1,789.00	275,506,000
日本たばこ産業	154,000	4,971.00	765,534,000
J.フロント リテイリング	77,000	2,306.00	177,562,000
ZOZO	462,000	1,341.50	619,773,000
三越伊勢丹ホールディングス	154,000	2,505.00	385,770,000
東急不動産ホールディングス	154,000	1,259.00	193,886,000
セブン&アイ・ホールディングス	462,000	2,014.00	930,468,000
帝人	30,800	1,372.00	42,257,600
東レ	154,000	979.10	150,781,400
クラレ	154,000	1,717.50	264,495,000
旭化成	154,000	1,229.00	189,266,000
SUMCO	15,400	1,704.00	26,241,600
ネクソン	308,000	3,114.00	959,112,000
SHIFT	154,000	1,148.50	176,869,000
王子ホールディングス	154,000	817.30	125,864,200
レゾナック・ホールディングス	15,400	5,954.00	91,691,600
住友化学	154,000	475.70	73,257,800
日産化学	154,000	5,423.00	835,142,000
東ソー	77,000	2,296.50	176,830,500
トクヤマ	30,800	3,758.00	115,746,400
デンカ	30,800	2,335.50	71,933,400
信越化学工業	770,000	4,905.00	3,776,850,000
協和キリン	154,000	2,303.50	354,739,000
三井化学	30,800	3,772.00	116,177,600
三菱ケミカルグループ	77,000	862.90	66,443,300
UBE	15,400	2,340.50	36,043,700
野村総合研究所	154,000	5,797.00	892,738,000
電通グループ	154,000	3,135.00	482,790,000
メルカリ	154,000	2,353.00	362,362,000
花王	154,000	6,484.00	998,536,000
武田薬品工業	154,000	4,296.00	661,584,000
アステラス製薬	770,000	1,623.50	1,250,095,000
住友ファーマ	154,000	1,685.00	259,490,000
塩野義製薬	462,000	2,443.00	1,128,666,000
中外製薬	462,000	6,935.00	3,203,970,000
エーザイ	154,000	4,509.00	694,386,000
テルモ	1,232,000	2,530.00	3,116,960,000
第一三共	462,000	4,005.00	1,850,310,000
大塚ホールディングス	154,000	8,285.00	1,275,890,000
オリエンタルランド	154,000	3,488.00	537,152,000
LINEヤフー	61,600	454.80	28,015,680
トレンドマイクロ	154,000	7,911.00	1,218,294,000
サイバーエージェント	123,200	1,573.00	193,793,600
楽天グループ	154,000	982.10	151,243,400
富士フイルムホールディングス	462,000	3,542.00	1,636,404,000
コニカミノルタ	154,000	549.30	84,592,200
資生堂	154,000	2,727.00	419,958,000
出光興産	308,000	1,057.50	325,710,000
ENEOSホールディングス	154,000	953.90	146,900,600
横浜ゴム	77,000	5,575.00	429,275,000
ブリヂストン	154,000	6,771.00	1,042,734,000
AGC	30,800	4,915.00	151,382,000
日本電気硝子	46,200	5,092.00	235,250,400
太平洋セメント	15,400	4,217.00	64,941,800
東海カーボン	154,000	1,114.00	171,556,000
TOTO	77,000	4,037.00	310,849,000
日本碍子	154,000	2,586.00	398,244,000
日本製鉄	77,000	624.90	48,117,300
神戸製鋼所	15,400	1,784.00	27,473,600
JFEホールディングス	15,400	1,756.50	27,050,100
日本製鋼所	30,800	10,245.00	315,546,000
三井金属	15,400	14,080.00	216,832,000
三菱マテリアル	15,400	3,000.00	46,200,000
住友金属鉱山	77,000	5,094.00	392,238,000
DOWAホールディングス	30,800	5,737.00	176,699,600
古河電気工業	15,400	9,626.00	148,240,400
住友電気工業	154,000	4,610.00	709,940,000
フジクラ	154,000	17,925.00	2,760,450,000
しずおかフィナンシャルグループ	154,000	2,020.50	311,157,000
リクルートホールディングス	462,000	7,930.00	3,663,660,000
オークマ	61,600	3,605.00	222,068,000
アマダ	154,000	1,884.50	290,213,000
ディスコ	30,800	53,450.00	1,646,260,000
日本郵政	154,000	1,450.00	223,300,000
SMC	15,400	51,760.00	797,104,000
小松製作所	154,000	5,638.00	868,252,000
住友重機械工業	30,800	4,435.00	136,598,000
日立建機	154,000	4,951.00	762,454,000
クボタ	154,000	2,105.00	324,170,000
荏原製作所	154,000	3,913.00	602,602,000
ダイキン工業	154,000	18,330.00	2,822,820,000
日本精工	154,000	799.10	123,061,400
NTN	154,000	353.80	54,485,200
ジェイテクト	154,000	1,531.50	235,851,000
ミネベアミツミ	154,000	3,014.00	464,156,000
日立製作所	154,000	4,569.00	703,626,000
三菱電機	154,000	4,004.00	616,616,000
富士電機	30,800	10,755.00	331,254,000
安川電機	154,000	4,548.00	700,392,000
ソシオネクスト	154,000	2,845.00	438,130,000
ベイカレント	154,000	7,522.00	1,158,388,000
ニデック	246,400	2,460.00	606,144,000
オムロン	154,000	4,442.00	684,068,000
ジーエス・ユアサ コーポレーション	30,800	4,030.00	124,124,000
日本電気	77,000	5,079.00	391,083,000
富士通	154,000	3,868.00	595,672,000
ルネサスエレクトロニクス	154,000	1,843.50	283,899,000
セイコーエプソン	308,000	2,009.00	618,772,000
パナソニック ホールディングス	154,000	1,839.00	283,206,000
シャープ	154,000	865.30	133,256,200
ソニーグループ	770,000	4,377.00	3,370,290,000
TDK	2,310,000	2,528.50	5,840,835,000
アルプスアルパイン	154,000	1,926.50	296,681,000
横河電機	154,000	4,586.00	706,244,000
アドバンテスト	1,232,000	17,080.00	21,042,560,000
キーエンス	15,400	60,990.00	939,246,000
デンソー	616,000	2,286.50	1,408,484,000
レーザーテック	61,600	21,680.00	1,335,488,000
カシオ計算機	154,000	1,241.50	191,191,000
ファナック	770,000	4,882.00	3,759,140,000
ローム	154,000	2,347.00	361,438,000
京セラ	1,232,000	2,162.50	2,664,200,000
太陽誘電	154,000	3,889.00	598,906,000
村田製作所	369,600	3,018.00	1,115,452,800
日東電工	770,000	3,900.00	3,003,000,000
カナデビア	30,800	1,144.00	35,235,200
三菱重工業	154,000	4,426.00	681,604,000
川崎重工業	15,400	11,585.00	178,409,000
IHI	107,800	3,105.00	334,719,000
横浜フィナンシャルグループ	154,000	1,105.50	170,247,000
日産自動車	154,000	375.80	57,873,200
いすゞ自動車	77,000	1,943.50	149,649,500
トヨタ自動車	770,000	3,127.00	2,407,790,000
日野自動車	154,000	370.40	57,041,600
三菱自動車工業	15,400	400.10	6,161,540
マツダ	30,800	1,124.00	34,619,200
本田技研工業	924,000	1,594.50	1,473,318,000
スズキ	616,000	2,296.00	1,414,336,000
SUBARU	154,000	3,267.00	503,118,000
ヤマハ発動機	462,000	1,131.50	522,753,000
良品計画	308,000	3,096.00	953,568,000
ニコン	154,000	1,884.50	290,213,000
オリンパス	616,000	1,934.50	1,191,652,000
SCREENホールディングス	61,600	13,375.00	823,900,000
HOYA	77,000	23,000.00	1,771,000,000
キヤノン	231,000	4,552.00	1,051,512,000
リコー	154,000	1,360.00	209,440,000
バンダイナムコホールディングス	462,000	4,807.00	2,220,834,000
TOPPANホールディングス	77,000	3,816.00	293,832,000
大日本印刷	154,000	2,582.50	397,705,000
ヤマハ	462,000	1,010.00	466,620,000
任天堂	154,000	12,840.00	1,977,360,000
伊藤忠商事	154,000	8,750.00	1,347,500,000
丸紅	154,000	3,770.00	580,580,000
豊田通商	462,000	4,492.00	2,075,304,000
三井物産	308,000	3,782.00	1,164,856,000
東京エレクトロン	462,000	30,270.00	13,984,740,000
住友商事	154,000	4,616.00	710,864,000
三菱商事	462,000	3,682.00	1,701,084,000
高島屋	154,000	1,683.00	259,182,000
丸井グループ	154,000	3,005.00	462,770,000
クレディセゾン	154,000	3,802.00	585,508,000
イオン	462,000	2,351.00	1,086,162,000
あおぞら銀行	15,400	2,235.00	34,419,000
三菱UFJフィナンシャル・グループ	154,000	2,234.00	344,036,000
りそなホールディングス	15,400	1,441.00	22,191,400
三井住友トラストグループ	30,800	4,120.00	126,896,000
三井住友フィナンシャルグループ	46,200	4,033.00	186,324,600
千葉銀行	154,000	1,479.00	227,766,000
ふくおかフィナンシャルグループ	30,800	4,330.00	133,364,000
みずほフィナンシャルグループ	15,400	4,885.00	75,229,000
オリックス	154,000	3,780.00	582,120,000
大和証券グループ本社	154,000	1,154.00	177,716,000
野村ホールディングス	154,000	1,049.00	161,546,000
SOMPOホールディングス	92,400	4,613.00	426,241,200
日本取引所グループ	308,000	1,765.50	543,774,000
MS&ADインシュアランスグループホールディングス	138,600	3,261.00	451,974,600
第一生命ホールディングス	61,600	1,094.50	67,421,200
東京海上ホールディングス	231,000	5,941.00	1,372,371,000
T&Dホールディングス	30,800	3,384.00	104,227,200
三井不動産	462,000	1,639.00	757,218,000
三菱地所	154,000	3,338.00	514,052,000
東京建物	77,000	2,937.00	226,149,000
住友不動産	154,000	6,754.00	1,040,116,000
東武鉄道	30,800	2,567.50	79,079,000
東急	77,000	1,731.50	133,325,500
小田急電鉄	77,000	1,640.50	126,318,500
京王電鉄	30,800	3,784.00	116,547,200
京成電鉄	231,000	1,312.00	303,072,000
東日本旅客鉄道	46,200	3,672.00	169,646,400
西日本旅客鉄道	30,800	3,221.00	99,206,800
東海旅客鉄道	77,000	4,188.00	322,476,000
ヤマトホールディングス	154,000	2,317.00	356,818,000
日本郵船	46,200	5,209.00	240,655,800
商船三井	46,200	4,492.00	207,530,400
川崎汽船	138,600	2,164.00	299,930,400
NIPPON EXPRESSホールディングス	46,200	3,329.00	153,799,800
日本航空	154,000	2,950.50	454,377,000
ANAホールディングス	15,400	2,825.00	43,505,000
NTT	1,540,000	159.80	246,092,000
KDDI	1,848,000	2,434.00	4,498,032,000
ソフトバンク	1,540,000	218.00	335,720,000
東京電力ホールディングス	15,400	748.90	11,533,060
中部電力	15,400	2,105.50	32,424,700
関西電力	15,400	2,277.50	35,073,500
東京瓦斯	30,800	5,274.00	162,439,200
大阪瓦斯	30,800	4,229.00	130,253,200
東宝	15,400	8,839.00	136,120,600
セコム	308,000	5,206.00	1,603,448,000
コナミグループ	154,000	22,305.00	3,434,970,000
ニトリホールディングス	385,000	2,524.00	971,740,000
ファーストリテイリング	369,600	55,340.00	20,453,664,000
ソフトバンクグループ	924,000	23,880.00	22,065,120,000
合計	50,219,400		225,483,376,580

(2)株式以外の有価証券
該当事項はありません。
第2 信用取引契約残高明細表
該当事項はありません。
第3 デリバティブ取引及び為替予約取引の契約額等及び時価の状況表
「(デリバティブ取引等に関する注記)」にて記載しております。