有価証券報告書-第184期(2022/01/01-2022/12/31)

36.持分法で会計処理されている投資
各年度の持分法で会計処理されている投資の帳簿価額は、以下のとおりであります。

(単位:百万円)
	前年度 (2021年12月31日)	当年度 (2022年12月31日)
共同支配企業	△19,426	△15,271
関連会社	399,367	361,764
合計	379,941	346,493

(1) 重要な関連会社
当社グループにおける重要な関連会社はSAN MIGUEL BREWERY INC.(報告日9月30日)及び㈱ファンケル(報告日12月31日)であります。
① SAN MIGUEL BREWERY INC.
SAN MIGUEL BREWERY INC.は、フィリピンを中心にビールの製造及び販売を行っており、当社グループは今後も成長を続ける東南アジアビール市場における事業基盤の強化を図り、グループの成長ドライバーとしていきます。
SAN MIGUEL BREWERY INC.の要約財務情報と当社グループの持分の帳簿価額との調整表は以下のとおりであります。なお、財政状態計算書項目については9月30日の財務情報、損益計算書及び包括利益計算書項目については、同社の9月30日に終了する報告期間の12ヶ月の財務情報を記載しております。

(単位:百万円)
	前年度 (2021年12月31日)	当年度 (2022年12月31日)
所有持分割合	48.55%	48.55%
非流動資産合計	229,417	260,706
流動資産合計	72,994	97,614
非流動負債合計	57,125	80,524
流動負債合計	58,746	46,609
資本	186,540	231,187
非支配持分	8,030	10,409
非支配持分控除後の資本	178,511	220,778
資本の当社グループの持分	86,667	107,188
のれん及び連結調整	81,685	81,784
持分の帳簿価額	168,352	188,972

(単位:百万円)
	前年度 (自 2021年1月1日 至 2021年12月31日)	当年度 (自 2022年1月1日 至 2022年12月31日)
売上収益	262,087	317,006
継続事業からの純損益	45,546	53,695
親会社の所有者に帰属する持分	44,703	52,379
非支配持分	843	1,316
その他の包括利益	3,480	28,391
親会社の所有者に帰属する持分	3,480	28,391
非支配持分	-	-
包括利益合計	49,025	82,086
親会社の所有者に帰属する持分	48,182	80,770
非支配持分	843	1,316
当社グループの持分:
継続事業からの純損益	21,703	25,430
その他の包括利益	1,689	13,784
包括利益合計	23,393	39,214
のれん及び連結調整	8	98
当社グループの持分合計	23,400	39,312
当社グループが受け取った配当金	16,674	18,693

② ㈱ファンケル
㈱ファンケルは、日本を中心に化粧品・健康食品の研究開発、製造及び販売を行っており、当社グループは同社と経営資源を活用し合うことでシナジーを創出し、事業を育成・拡大していきたいと考えております。
㈱ファンケルの要約財務情報と当社グループの持分の帳簿価額との調整表は以下のとおりであります。

(単位:百万円)
	前年度 (2021年12月31日)	当年度 (2022年12月31日)
所有持分割合	32.77%	32.70%
非流動資産合計	259,615	252,592
流動資産合計	51,560	58,753
非流動負債合計	79,708	78,634
流動負債合計	14,934	16,746
資本	216,533	215,964
資本の当社グループの持分	70,958	70,620
のれん及び連結調整	57,956	57,836
新株予約権	△210	△200
持分の帳簿価額	128,704	128,257
持分の公正価値(注)	135,624	106,285

(注) 投資の市場価格に基づく公正価値であり、公正価値ヒエラルキーはレベル1であります。

(単位:百万円)
	前年度 (自 2021年1月1日 至 2021年12月31日)	当年度 (自 2022年1月1日 至 2022年12月31日)
売上収益	107,731	104,075
継続事業からの純損益	5,824	3,091
その他の包括利益	72	188
包括利益合計	5,896	3,279
当社グループの持分:
継続事業からの純損益	1,909	1,013
その他の包括利益	24	62
包括利益合計	1,932	1,075
のれん及び連結調整	-	-
当社グループの持分合計	1,932	1,075
当社グループが受け取った配当金	1,344	1,348

(2) 個々に重要性のない共同支配企業及び関連会社
個々に重要性のない共同支配企業及び関連会社に対する当社グループの持分の帳簿価額は、以下のとおりであります。

		(単位:百万円)
	前年度 (2021年12月31日)	当年度 (2022年12月31日)
共同支配企業	△19,426	△15,271
関連会社	102,311	44,536
合計	82,885	29,265

売却目的で保有する資産に分類された関連会社は含めておりません。
個々に重要性のない共同支配企業及び関連会社における継続事業からの純損益、その他の包括利益及び包括利益合計に対する持分は、以下のとおりであります。
① 個々には重要性のない共同支配企業

(単位:百万円)
	前年度 (自 2021年1月1日 至 2021年12月31日)	当年度 (自 2022年1月1日 至 2022年12月31日)
当社グループの持分:
継続事業からの純損益	3,821	4,324
その他の包括利益	595	121
包括利益合計	4,416	4,444

② 個々には重要性のない関連会社

(単位:百万円)
	前年度 (自 2021年1月1日 至 2021年12月31日)	当年度 (自 2022年1月1日 至 2022年12月31日)
当社グループの持分:
継続事業からの純損益	7,058	△7,987
その他の包括利益	7,613	9,064
包括利益合計	14,671	1,076

(3) 関連会社に対する投資に係る減損
当年度において、㈱ファンケルに対する投資の公正価値が取得原価を下回る長期にわたる下落が発生したことから、減損の兆候が存在すると判断し、減損テストを実施しました。この結果、回収可能価額が帳簿価額を上回ったことから、減損損失は認識しておりません。
なお、回収可能価額は、使用価値を基に測定しており、当該使用価値は、過去の経験と外部からの情報を反映させて作成され、経営陣によって承認された事業計画を基礎とした将来キャッシュ・フロー見積額を現在価値に割り引いて算定しております。
当該事業計画には、インバウンド需要回復の影響、国内通販チャネル及び海外市場における販売拡大等の重要な仮定が含まれております。