有価証券報告書-第61期(平成31年4月1日-令和2年3月31日)

(金融商品関係)
1. 金融商品の状況に関する事項
(1)金融商品に対する取組方針
当社グループは、資金運用については短期的な預金等に限定し、また、資金調達については銀行借入による方針であります。デリバティブは、外貨建取引の為替変動リスク及び借入金の金利変動リスクを回避するために利用し、投機的な取引は行っておりません。
(2)金融商品の内容及びそのリスク
営業債権である受取手形及び売掛金、電子記録債権並びに未収入金は、顧客の信用リスクに晒されております。当該リスクに関しては、当社グループの与信管理規程に従い、取引先ごとの期日管理及び残高管理を行うとともに、主な取引先の信用状況を把握する体制としております。また、外貨建ての営業債権は、為替変動リスクに晒されておりますが、その一部については、先物為替予約を利用してヘッジしております。
投資有価証券である株式は、市場価格の変動リスクに晒されておりますが、主に業務上の関係を有する企業の株式であります。
営業債務である支払手形及び買掛金、電子記録債務並びに未払金は、そのほとんどが1年以内の支払期日であります。
借入金のうち、短期借入金は主に営業取引に係る資金調達であり、長期借入金及びファイナンス・リース取引に係るリース債務は主に設備投資に係る資金調達であります。変動金利の借入金については金利変動リスクに晒されておりますが、このうち長期のものの一部については、それぞれのリスクを回避するために、個別契約ごとにデリバティブ取引(金利スワップ取引)をヘッジ手段として利用しております。
デリバティブ取引の執行・管理については、取引権限及び取引限度額等を定めた明確な社内ルールは無いものの、資金担当部門が決裁担当者の承認を得て実施しており、また、デリバティブの利用にあたっては、信用リスクを軽減するために、格付けの高い金融機関とのみ取引を行っております。そのため、相手先との契約不履行による信用リスクはほとんど無いと判断しております。
また、営業債務や借入金は、流動性リスクに晒されておりますが、当社グループでは、各社が月次に資金計画を作成するなどの方法により管理しております。
(3)金融商品の時価等に関する事項についての補足説明
金融商品の時価には、市場価格に基づく価額のほか、市場価格が無い場合には合理的に算定された価額が含まれております。当該価額の算定においては、変動要因を織り込んでいるため、異なる前提条件等を採用することにより、当該価額が変動することもあります。また、「デリバティブ取引関係」注記におけるデリバティブ取引に関する契約額等については、その金額自体がデリバティブ取引に係る市場リスクを示すものではありません。
2. 金融商品の時価等に関する事項
連結貸借対照表計上額、時価及びこれらの差額については、次のとおりであります。なお、時価を把握することが極めて困難と認められるものは、次表には含めておりません。((注3)参照)
前連結会計年度(自 2018年4月1日 至 2019年3月31日)
(単位:百万円)

	連結貸借対照表 計上額	時価	差額
① 現金及び預金	4,603	4,603	-
② 受取手形及び売掛金	9,369	9,369	-
③ 電子記録債権	976	976	-
④ 未収入金	610	610	-
⑤ 投資有価証券
その他有価証券	618	618	-
資産計	16,178	16,178	-
① 支払手形及び買掛金	4,702	4,702	-
② 電子記録債務	3,917	3,917	-
③ 短期借入金	2,653	2,653	-
④ 未払金	1,107	1,107	-
⑤ 長期借入金(1年内含む)	9,430	9,382	△48
⑥ リース債務(1年内含む)	1,661	1,668	7
負債計	23,471	23,430	△41
デリバティブ取引	-	-	-

(注1)デリバティブ取引によって生じた正味の債権・債務は純額で表示しており、合計で正味の債務となる項目については、( )で示しております。
当連結会計年度(自 2019年4月1日 至 2020年3月31日)
(単位:百万円)

	連結貸借対照表 計上額	時価	差額
① 現金及び預金	4,889	4,889	-
② 受取手形及び売掛金	7,250	7,250	-
③ 電子記録債権	937	937	-
④ 未収入金	668	668	-
⑤ 投資有価証券
その他有価証券	522	522	-
資産計	14,268	14,268	-
① 支払手形及び買掛金	3,699	3,699	-
② 電子記録債務	3,244	3,244	-
③ 短期借入金	2,830	2,830	-
④ 未払金	894	894	-
⑤ 長期借入金(1年内含む)	8,217	8,124	△92
⑥ リース債務(1年内含む)	1,194	1,145	△49
負債計	20,081	19,939	△141
デリバティブ取引	-	-	-

(注1)デリバティブ取引によって生じた正味の債権・債務は純額で表示しており、合計で正味の債務となる項目については、( )で示しております。
(注2)金融商品の時価の算定方法並びに有価証券及びデリバティブ取引に関する事項
資 産
①現金及び預金、②受取手形及び売掛金、③電子記録債権、並びに④未収入金
これらは短期間で決済されるため、時価は帳簿価額にほぼ等しいことから、当該帳簿価額によっております。
⑤投資有価証券
これらの時価について、株式は取引所の価格によっております。なお、有価証券はその他有価証券として保有しており、これに関する連結貸借対照表計上額と取得価額との差異につきましては、「有価証券関係」注記事項を参照ください。
負 債
①支払手形及び買掛金、②電子記録債務、③短期借入金、並びに④未払金
これらは短期間で決済されるため、時価は帳簿価額にほぼ等しいことから、当該帳簿価額によっております。
⑤長期借入金(1年内含む)、並びに⑥リース債務(1年内含む)
これらの時価については、元利金の合計額を、新規に同様の借入又は、リース取引を行った場合に想定される利率で割り引いた現在価値により算定しております。
デリバティブ取引
「デリバティブ取引関係」注記事項を参照ください。
(注3)時価を把握することが極めて困難と認められる金融商品の連結貸借対照表計上額

区分	2019年3月31日(百万円)	2020年3月31日(百万円)
非上場株式	155	154
転換社債型新株予約権付社債	100	100

これらについては、市場価格がなく、かつ将来キャッシュ・フローを見積ることなどができず、時価を把握することが極めて困難と認められるため、「⑤投資有価証券」に含めておりません。
(注4)金銭債権及び満期がある有価証券の連結決算日後の償還予定額
前連結会計年度(自 2018年4月1日 至 2019年3月31日)
(単位:百万円)

	1年以内	1年超 5年以内	5年超 10年以内	10年超
現金及び預金	4,603	-	-	-
受取手形及び売掛金	9,369	-	-	-
電子記録債権	976	-	-	-
未収入金	610	-
転換社債型新株予約権付社債	100	-	-	-
合計	15,660	-	-	-

当連結会計年度(自 2019年4月1日 至 2020年3月31日)
(単位:百万円)

	1年以内	1年超 5年以内	5年超 10年以内	10年超
現金及び預金	4,889	-	-	-
受取手形及び売掛金	7,250	-	-	-
電子記録債権	937	-	-	-
未収入金	668
転換社債型新株予約権付社債	-	100	-	-
合計	13,745	100	-	-

(注5)長期借入金、リース債務及びその他の有利子負債の連結決算日後の返済予定額
前連結会計年度(自 2018年4月1日 至 2019年3月31日)
(単位:百万円)

	1年以内	1年超 2年以内	2年超 3年以内	3年超 4年以内	4年超 5年以内	5年超
短期借入金	2,653	-	-	-	-	-
長期借入金	3,583	2,582	1,599	970	499	194
リース債務	1,100	473	47	15	7	17
合計	7,337	3,055	1,647	985	507	211

当連結会計年度(自 2019年4月1日 至 2020年3月31日)
(単位:百万円)

	1年以内	1年超 2年以内	2年超 3年以内	3年超 4年以内	4年超 5年以内	5年超
短期借入金	2,830	-	-	-	-	-
長期借入金	3,098	2,115	1,485	1,016	333	168
リース債務	874	223	34	26	16	17
合計	6,803	2,339	1,520	1,043	349	186