有価証券報告書-第105期(令和2年4月1日-令和3年3月31日)

(金融商品関係)
1.金融商品の状況に関する事項
(1)金融商品に対する取組方針
当社グループは、資金運用については短期的な預金等に限定し、また、資金調達については主に銀行借入による方針です。デリバティブは、借入金の金利変動リスクを回避するために利用し、投機的な取引は行いません。
(2)金融商品の内容およびそのリスクならびにリスク管理体制
営業債権である受取手形及び営業未収入金は、顧客の信用リスクに晒されています。当該リスクに関しては、当社グループの営業管理規程の与信限度管理細則に従い、取引先ごとの期日管理および残高管理を行うとともに、主な取引先の信用状況を毎期把握する体制としています。
投資有価証券のうち上場株式は、市場価格の変動リスクに晒されていますが、主に業務上の関係を有する企業の株式であり、必要な場合把握された時価が取締役会に報告されております。
営業債務である支払手形及び営業未払金は、そのほとんどが1年以内の支払期日です。資金調達のうち、短期借入金は主に営業取引に係る資金調達であり、長期借入金(原則として5年以内)は主に設備投資に係る資金調達です。変動金利の借入金は、金利の変動リスクに晒されていますが、このうち長期のものの一部については、支払金利の変動リスクを回避し支払利息の固定化を図るために、個別契約ごとにデリバティブ取引(金利スワップ取引)をヘッジ手段として利用しています。ヘッジの有効性の評価方法については、金利スワップの特例処理の要件を満たしているため、その判定をもって有効性の評価を省略しています。
デリバティブ取引の執行・管理については、デリバティブの利用にあたっては、信用リスクを軽減するために、格付の高い金融機関とのみ取引を行っています。
また、営業債務や借入金は、流動性リスクに晒されていますが、当社グループでは、各社が月次に資金繰計画を作成するなどの方法により管理しています。
2.金融商品の時価等に関する事項
連結貸借対照表計上額、時価およびこれらの差額については、次のとおりであります。なお、時価を把握することが極めて困難と認められるものは、次表には含めておりません((注2)を参照ください。)。
前連結会計年度(2020年3月31日)

(単位:千円)

	連結貸借対照表計上額	時価	差額
(1)現金及び預金	3,743,062	3,743,062	-
(2)受取手形及び営業未収入金	6,926,764	6,926,764	-
(3)投資有価証券
その他有価証券	213,127	213,127	-
資産計	10,882,954	10,882,954	-
(1)営業未払金	3,017,334	3,017,334	-
(2)短期借入金	2,923,680	2,923,680	-
(3)長期借入金(※)	10,395,440	10,406,390	10,949
(4)リース債務(※)	5,575,709	5,604,142	28,433
負債計	21,912,165	21,951,547	39,382
デリバティブ取引	-	-	-

(※) 1年以内に期限が到来する長期借入金およびリース債務を含めております。
当連結会計年度(2021年3月31日)

(単位:千円)

	連結貸借対照表計上額	時価	差額
(1)現金及び預金	3,399,004	3,399,004	-
(2)受取手形及び営業未収入金	7,297,151	7,297,151	-
(3)投資有価証券
その他有価証券	290,124	290,124	-
資産計	10,986,280	10,986,280	-
(1)営業未払金	3,172,597	3,172,597	-
(2)短期借入金	3,800,700	3,800,700	-
(3)長期借入金(※)	11,497,676	11,500,712	3,035
(4)リース債務(※)	6,834,303	6,853,166	18,863
負債計	25,305,277	25,327,176	21,899
デリバティブ取引	-	-	-

(※) 1年以内に期限が到来する長期借入金およびリース債務を含めております。
(注1)金融商品の時価の算定方法ならびに有価証券およびデリバティブ取引に関する事項
資 産
(1)現金及び預金、ならびに(2)受取手形及び営業未収入金
これらは短期間で決済されるため、時価は帳簿価額にほぼ等しいことから、当該帳簿価額によっています。
(3)投資有価証券
その他有価証券
これらの時価について、株式は取引所の価格によっています。
負 債
(1)営業未払金、ならびに(2)短期借入金
これらは短期間で決済されるため、時価は帳簿価額にほぼ等しいことから、当該帳簿価額によっています。
(3)長期借入金
長期借入金の時価については、元利金の合計額を同様の新規借入を行った場合に想定される利率で割り引いて算定する方法によっております。変動金利による長期借入金は金利スワップの特例処理の対象とされており(下記 デリバティブ取引 参照)、当該金利スワップと一体として処理された元利金の合計額を、同様の借入を行った場合に適用される合理的に見積もられる利率で割り引いて算定する方法によっております。
(4)リース債務
リース債務の時価については、元利金の合計額を、同様のリース取引を行った場合に想定される利率で割り引いた現在価値により算定しております。
デリバティブ取引
金利スワップの特例処理によるものは、ヘッジ対象とされている長期借入金と一体として処理されているため、その時価は、当該長期借入金の時価に含めて記載しております。(上記 負債 (3)長期借入金 参照)
(注2)時価を把握することが極めて困難と認められる金融商品の連結貸借対照表計上額

(単位:千円)

区分	2020年3月31日	2021年3月31日
(1)投資有価証券
非上場株式(その他有価証券)	55,159	46,223
非上場株式(関係会社株式)	768,751	813,613
(2)敷金及び保証金	5,849,518	6,442,143
(3)長期預り保証金	1,434,377	1,224,487

これらについては、市場価格がなく、時価を把握することが極めて困難と認められるため上表には含めておりません。
(注3)金銭債権の連結決算日後の償還予定額
前連結会計年度(2020年3月31日)

	1年以内 (千円)	1年超 5年以内 (千円)	5年超 10年以内 (千円)	10年超 (千円)
現金及び預金	3,743,062	-	-	-
受取手形及び営業未収入金	6,926,764	-	-	-
合計	10,669,826	-	-	-

当連結会計年度(2021年3月31日)

	1年以内 (千円)	1年超 5年以内 (千円)	5年超 10年以内 (千円)	10年超 (千円)
現金及び預金	3,399,004	-	-	-
受取手形及び営業未収入金	7,297,151	-	-	-
合計	10,696,155	-	-	-

(注4)短期借入金、長期借入金およびリース債務の連結決算日後の返済予定額
前連結会計年度(2020年3月31日)

	1年以内 (千円)	1年超 2年以内 (千円)	2年超 3年以内 (千円)	3年超 4年以内 (千円)	4年超 5年以内 (千円)	5年超 (千円)
短期借入金	2,923,680	-	-	-	-	-
長期借入金	3,674,511	2,780,578	2,279,233	1,238,522	372,522	50,072
リース債務	876,400	811,439	759,567	699,882	600,023	1,828,395
合計	7,474,592	3,592,017	3,038,801	1,938,405	972,546	1,878,467

当連結会計年度(2021年3月31日)

	1年以内 (千円)	1年超 2年以内 (千円)	2年超 3年以内 (千円)	3年超 4年以内 (千円)	4年超 5年以内 (千円)	5年超 (千円)
短期借入金	3,800,700	-	-	-	-	-
長期借入金	3,853,794	3,332,552	2,244,507	1,464,227	594,715	7,877
リース債務	1,075,354	1,023,233	963,548	866,373	767,432	2,138,360
合計	8,729,849	4,355,786	3,208,055	2,330,601	1,362,148	2,146,238