有価証券報告書-第42期(2024/04/01-2025/03/31)

(金融商品関係)
1 金融商品の状況に関する事項
(1) 金融商品に対する取組方針
当社グループは、資金運用については短期的な預金等で運用し、短期的な運転資金、校舎の新設等に伴う設備資金については銀行等金融機関からの借入及び社債の発行により調達しております。
(2) 金融商品の内容及びそのリスク
営業債権である売掛金は、そのほとんどが授業等の受講者に対する売上債権になりますので、顧客の信用リスクに晒されております。敷金及び保証金は、校舎の賃貸借契約に基づく敷金保証金・建設協力金の預け入れによるものになりますので、家主の信用リスクに晒されております。
営業債務である未払金は、ほとんどが1年以内の支払期日であります。短期借入金は主に季節資金の調達によるものであります。社債、長期借入金、ファイナンス・リース取引に係るリース債務は、主として校舎新設による設備投資に必要な資金の調達を目的としたものであります。このうち変動金利による社債、借入金は、金利変動のリスクに晒されております。
(3) 金融商品に係るリスク管理体制
① 顧客の信用リスクの管理
当社は、債権管理規程に基づき、管理本部経理部が顧客の入金状況を管理するとともに、毎月滞納一覧を各営業本部に開示することにより、債権回収に努めております。また、3ヶ月以上の滞納については、一旦受講を停止することにより、リスクの軽減を図っております。
② 家主の信用リスクの管理
賃貸借契約に基づく敷金保証金・建設協力金については、管理本部人事総務部が主要な契約先の財務状況について定期的に情報を収集することにより、リスクの軽減を図っております。
③ 市場リスクの管理
社債、借入金につきましては、金利変動のリスクに晒されておりますが、一部は固定金利による調達をすることでリスクの低減を図っております。
④ 資金調達に係る流動性リスクの管理
当社は管理本部経理部において、適時に資金繰計画を作成・更新するとともに、手許流動性を維持することにより、流動性リスクを管理しております。
2 金融商品の時価等に関する事項
連結貸借対照表計上額、時価及びこれらの差額は、次のとおりであります。
前連結会計年度(2024年3月31日)
(単位:千円)

	連結貸借対照表 計上額	時価	差額
(1) 敷金及び保証金(1年以内に回収予定のものを含む)	1,761,105	1,730,611	△30,494
資産計	1,761,105	1,730,611	△30,494
(1) 社債(1年以内に償還予定のものを含む)	160,000	112,222	△47,777
(2) 長期借入金(1年以内に返済予定のものを含む)	413,554	412,650	△903
(3) リース債務(1年以内に返済予定のものを含む)	139,228	138,112	△1,115
負債計	712,782	662,985	△49,796

当連結会計年度(2025年3月31日)
(単位:千円)

	連結貸借対照表 計上額	時価	差額
(1) 敷金及び保証金(1年以内に回収予定のものを含む)	1,642,983	1,573,653	△69,330
資産計	1,642,983	1,573,653	△69,330
(1) 社債(1年以内に償還予定のものを含む)	120,000	120,003	3
(2) 長期借入金(1年以内に返済予定のものを含む)	845,414	831,982	△13,431
(3) リース債務(1年以内に返済予定のものを含む)	94,129	94,171	41
負債計	1,059,543	1,046,157	△13,386

(注) 1 現金及び預金は注記を省略しており、売掛金、短期借入金、未払金、未払法人税等及び未払消費税等は短期間で決済されるため時価が帳簿価額に近似することから、注記を省略しております。
2 時価を把握することが極めて困難と認められる金融商品

区分	前連結会計年度 (2024年3月31日)	当連結会計年度 (2025年3月31日)
長期未払金	648,384千円	648,384千円

長期未払金については、役員退職慰労金制度の廃止に伴う打切り支給に係る債務は、当該役員の退職時期が特定されておらず時価の算定が困難なため、記載しておりません。
3 金銭債権の連結決算日後の償還予定額
前連結会計年度(2024年3月31日)
(単位:千円)

	1年以内	1年超5年以内	5年超10年以内	10年超
現金及び預金	1,149,609	―	―	―
売掛金	153,174	―	―	―
敷金及び保証金	508,487	951,770	136,175	164,672
合計	1,811,271	951,770	136,175	164,672

当連結会計年度(2025年3月31日)
(単位:千円)

	1年以内	1年超5年以内	5年超10年以内	10年超
現金及び預金	1,300,356	―	―	―
売掛金	155,711	―	―	―
敷金及び保証金	551,422	824,119	103,481	163,960
合計	2,007,490	824,119	103,481	163,960

4 社債、長期借入金、リース債務及びその他の有利子負債の連結決算日後の返済予定額
前連結会計年度(2024年3月31日)
(単位:千円)

	1年以内	1年超2年以内	2年超3年以内	3年超4年以内	4年超5年以内	5年超
短期借入金	190,000	―	―	―	―	―
社債	40,000	40,000	40,000	40,000	―	―
長期借入金	204,140	105,864	57,250	27,600	18,700	―
リース債務	67,586	45,043	14,992	7,819	3,784	―
合計	501,726	190,907	112,242	75,419	22,484	―

当連結会計年度(2025年3月31日)
(単位:千円)

	1年以内	1年超2年以内	2年超3年以内	3年超4年以内	4年超5年以内	5年超
短期借入金	216,000	―	―	―	―	―
社債	40,000	40,000	40,000	―	―	―
長期借入金	182,664	134,050	90,000	78,700	60,000	300,000
リース債務	51,730	21,607	11,820	6,432	2,537	―
合計	490,394	195,657	141,820	85,132	62,537	300,000

3 金融商品の時価のレベルごとの内訳等に関する事項
金融商品の時価を、時価の算定に係るインプットの観察可能性及び重要性に応じて、以下の3つのレベルに分類しております。
レベル1の時価:観察可能な時価の算定に係るインプットのうち、活発な市場において形成される当該時価の算定の対象となる資産又は負債に関する相場価格により算定した時価
レベル2の時価:観察可能な時価の算定に係るインプットのうち、レベル1のインプット以外の時価の算定に係るインプットを用いて算定した時価
レベル3の時価:観察できない時価の算定に係るインプットを使用して算定した時価
時価の算定に重要な影響を与えるインプットを複数使用している場合には、それらのインプットがそれぞれ属するレベルのうち、時価の算定における優先順位が最も低いレベルに時価を分類しております。
時価で連結貸借対照表に計上している金融商品以外の金融商品
前連結会計年度(2024年3月31日)
(単位:千円)

区分	時価
	レベル1	レベル2	レベル3	合計
(1) 敷金及び保証金(1年以内に回収予定のものを含む)	―	1,730,611	―	1,730,611
資産計	―	1,730,611	―	1,730,611
(1) 社債(1年以内に償還予定のものを含む)	―	112,222	―	112,222
(2) 長期借入金(1年以内に返済予定のものを含む)	―	412,650	―	412,650
(3) リース債務(1年以内に返済予定のものを含む)	―	138,112	―	138,112
負債計	―	662,985	―	662,985

当連結会計年度(2025年3月31日)
(単位:千円)

区分	時価
	レベル1	レベル2	レベル3	合計
(1) 敷金及び保証金(1年以内に回収予定のものを含む)	―	1,573,653	―	1,573,653
資産計	―	1,573,653	―	1,573,653
(1) 社債(1年以内に償還予定のものを含む)	―	120,003	―	120,003
(2) 長期借入金(1年以内に返済予定のものを含む)	―	831,982	―	831,982
(3) リース債務(1年以内に返済予定のものを含む)	―	94,171	―	94,171
負債計	―	1,046,157	―	1,046,157

(注) 時価の算定に用いた評価技法及び時価の算定に係るインプットの説明
(1) 敷金及び保証金(1年以内に回収予定のものを含む)
敷金及び保証金の時価の算定は、一定期間ごとに区分した差入先ごとに、その将来キャッシュ・フローを国債の利回り等の適切な指標で割り引いた現在価値に信用リスクを加味して算定しており、レベル2の時価に分類しております。
(1) 社債(1年以内に償還予定のものを含む)、(2) 長期借入金(1年以内に返済予定のものを含む)、(3) リース債務(1年以内に返済予定のものを含む)
これらの時価については、元利金の合計額を、新規に同様の社債発行、借入、リース取引を行った場合に想定される利率で割り引いた現在価値により算定しており、レベル2の時価に分類しております。