有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第34期(令和2年5月9日-令和2年11月9日)

LM・グローバル株式マザーファンド
貸借対照表

(単位:円)

	2020年 5月 8日現在	2020年11月 9日現在
資産の部
流動資産
預金	55,224,357	93,537,702
金銭信託	194,214	940,798
コール・ローン	77,650,956	117,805,865
株式	7,734,960,647	8,823,719,310
投資証券	112,917,888	72,670,595
派生商品評価勘定	1,698	-
未収入金	140,105,962	70,568,370
未収配当金	10,034,859	8,931,913
流動資産合計	8,131,090,581	9,188,174,553
資産合計	8,131,090,581	9,188,174,553
負債の部
流動負債
派生商品評価勘定	4,510	-
未払金	137,338,821	73,087,465
未払利息	231	296
流動負債合計	137,343,562	73,087,761
負債合計	137,343,562	73,087,761
純資産の部
元本等
元本	2,635,221,215	2,461,071,280
剰余金
期末剰余金又は期末欠損金(△)	5,358,525,804	6,654,015,512
元本等合計	7,993,747,019	9,115,086,792
純資産合計	7,993,747,019	9,115,086,792
負債純資産合計	8,131,090,581	9,188,174,553

注記表

(重要な会計方針に係る事項に関する注記)

項目	自 2020年 5月 9日 至 2020年11月 9日
1.有価証券の評価基準及び評価方法	株式・投資証券
	移動平均法に基づき、原則として時価で評価しております。 時価評価にあたっては、外国金融商品市場又は店頭市場における最終相場(最終相場のないものについては、それに準ずる価格)、又は金融商品取引業者等から提示される気配相場に基づいて評価しております。
2.デリバティブ等の評価基準及び評価方法	為替予約取引
	為替予約の評価は、原則として、わが国における貸借対照表作成日の対顧客先物売買相場の仲値によって計算しております。
3.収益及び費用の計上基準	受取配当金 (1)株式 原則として、株式の配当落ち日において、その金額が確定している場合には当該金額、未だ確定していない場合には入金時に計上しております。 (2)投資証券 原則として、配当落ち日において、確定配当金額又は予想配当金額を計上しております。
4.その他財務諸表作成のための基本となる重要な事項	外貨建取引等の処理基準 外貨建取引については、「投資信託財産計算規則」(平成12年総理府令第133号)第60条に基づき、取引発生時の外国通貨の額をもって記録する方法を採用しております。但し、同第61条に基づき、外国通貨の売却時において、当該外国通貨に加えて、外貨建資産等の外貨基金勘定及び外貨建各損益勘定の前日の外貨建純資産額に対する当該売却外国通貨の割合相当額を当該外国通貨の売却時の外国為替相場等で円換算し、前日の外貨基金勘定に対する円換算した外貨基金勘定の割合相当の邦貨建資産等の外国投資勘定と、円換算した外貨基金勘定を相殺した差額を為替差損益とする計理処理を採用しております。

(未適用の会計基準等に関する注記) 該当事項はありません。 (貸借対照表に関する注記)

2020年 5月 8日現在				2020年11月 9日現在
1.	開示対象ファンドの期末における当該ファンドの受益権の総数			1.	開示対象ファンドの期末における当該ファンドの受益権の総数
			2,635,221,215口				2,461,071,280口
2.	開示対象ファンドの期末における当該ファンドの			2.	開示対象ファンドの期末における当該ファンドの
		一口当たり純資産額	3.0334円			一口当たり純資産額	3.7037円
		(一万口当たり純資産額)	(30,334円)			(一万口当たり純資産額)	(37,037円)

(金融商品に関する注記)

Ⅰ金融商品の状況に関する事項

項目	自 2019年11月 9日 至 2020年 5月 8日	自 2020年 5月 9日 至 2020年11月 9日
1.金融商品に対する取組方針	当ファンドは、投資信託及び投資法人に関する法律第2条第4項に定める証券投資信託であり、信託約款に規定する「運用の基本方針」に従い、有価証券等の金融商品に対して投資として運用することを目的としております。	同左
2.金融商品の内容及び当該金融商品に係るリスク	当ファンドが保有する金融商品の種類は、有価証券、デリバティブ取引、コール・ローン等の金銭債権及び金銭債務であります。当ファンドが保有する有価証券の詳細は(その他の注記)の2 有価証券関係に記載しております。これらは、株価変動リスク、投資証券の価格変動リスク、為替変動リスク等の市場リスク、信用リスク及び流動性リスクに晒されております。 また、当ファンドは、信託財産に属する資産の効率的な運用に資することを目的として、為替予約取引を行っております。為替予約取引は為替変動リスクを有しております。	当ファンドが保有する金融商品の種類は、有価証券、コール・ローン等の金銭債権及び金銭債務であります。当ファンドが保有する有価証券の詳細は(その他の注記)の2 有価証券関係に記載しております。これらは、株価変動リスク、投資証券の価格変動リスク、為替変動リスク等の市場リスク、信用リスク及び流動性リスクに晒されております。
3.金融商品に係るリスク管理体制	委託会社では、運用リスク管理に関する委員会において、パフォーマンスの分析、運用計画のレビュー及び運用リスクの管理を行っております。 ①市場リスクの管理 市場リスクに関しては、パフォーマンス実績等の状況を分析・把握し、投資方針に従っているかを管理しております。 ②信用リスクの管理 信用リスクに関しては、発行体等に関する格付情報に基づき、信用度に応じた組入制限等の管理をしております。 ③流動性リスクの管理 流動性リスクに関しては、市場流動性について、組入比率等の状況を把握することにより管理をしております。	同左
4.金融商品の時価等に関する事項についての補足説明	金融商品の時価には、市場価格に基づく価額のほか、市場価格がない場合には合理的に算定された価額が含まれております。当該価額の算定においては一定の前提条件等を採用しているため、異なる前提条件等によった場合、当該価額が異なることもあります。 また、デリバティブ取引に関する契約額等は、あくまでもデリバティブ取引における名目的な契約額又は計算上の想定元本であり、当該金額自体がデリバティブ取引のリスクの大きさを示すものではありません。	金融商品の時価には、市場価格に基づく価額のほか、市場価格がない場合には合理的に算定された価額が含まれております。当該価額の算定においては一定の前提条件等を採用しているため、異なる前提条件等によった場合、当該価額が異なることもあります。

Ⅱ金融商品の時価等に関する事項

項目	自 2019年11月 9日 至 2020年 5月 8日	自 2020年 5月 9日 至 2020年11月 9日
1.貸借対照表計上額、時価及び差額	貸借対照表上の金融商品は原則としてすべて時価で評価しているため、貸借対照表計上額と時価との差額はありません。	同左
2.時価の算定方法	株式、投資証券 (重要な会計方針に係る事項に関する注記)に記載しております。 派生商品評価勘定 デリバティブ取引については、(その他の注記)の3 デリバティブ取引関係に記載しております。 コール・ローン等の金銭債権及び金銭債務 これらの科目は短期間で決済されるため、帳簿価額は時価と近似していることから、当該帳簿価額を時価としております。	株式、投資証券 (重要な会計方針に係る事項に関する注記)に記載しております。 コール・ローン等の金銭債権及び金銭債務 これらの科目は短期間で決済されるため、帳簿価額は時価と近似していることから、当該帳簿価額を時価としております。

(その他の注記) 1 元本の移動等

項目	自 2019年11月 9日 至 2020年 5月 8日	自 2020年 5月 9日 至 2020年11月 9日
開示対象ファンドの期首における当該ファンドの元本額	2,992,768,911円	2,635,221,215円
同期中における追加設定元本額	-円	-円
同期中における解約元本額	357,547,696円	174,149,935円
元本の内訳
LM・グローバル株式ファンドVA(適格機関投資家専用)	855,868円	852,943円
LM・グローバル・プラス(毎月分配型)	2,634,365,347円	2,460,218,337円
計	2,635,221,215円	2,461,071,280円

2 有価証券関係 売買目的有価証券 種類 2020年 5月 8日現在 2020年11月 9日現在 当期の損益に含まれた評価差額(円) 当期の損益に含まれた評価差額(円) 株式 △248,882,467 1,303,342,852 投資証券 △636,174 33,769,479 合計 △249,518,641 1,337,112,331

3 デリバティブ取引関係
取引の時価等に関する事項

通貨関連

種類	2020年 5月 8日現在				2020年11月 9日現在
	契約額等(円)		時価(円)	評価損益(円)	契約額等(円)		時価(円)	評価損益(円)
		うち1年超				うち1年超
市場取引以外の取引
為替予約取引
買建	589,591	-	591,194	1,603	-	-	-	-
米ドル	589,591	-	591,194	1,603	-	-	-	-
売建	3,413,734	-	3,418,149	△4,415	-	-	-	-
カナダドル	2,824,143	-	2,825,217	△1,074	-	-	-	-
ユーロ	589,591	-	592,932	△3,341	-	-	-	-
合計	4,003,325	-	4,009,343	△2,812	-	-	-	-

(注) 時価の算定方法

為替予約取引について

1.貸借対照表作成日に対顧客先物相場の仲値が発表されている外貨については、以下のように評価しております。

①貸借対照表作成日において為替予約の受渡日(以下「当該日」という。)の対顧客先物相場の仲値が発表されている場合は、当該為替予約は当該仲値で評価しております。

②貸借対照表作成日において当該日の対顧客先物相場の仲値が発表されていない場合は、以下の方法によっております。

・貸借対照表作成日に当該日を超える対顧客先物相場が発表されている場合には、発表されている先物相場のうち当該日に最も近い前後二つの先物相場の仲値をもとに計算したレートを用いております。

・貸借対照表作成日に当該日を超える対顧客先物相場が発表されていない場合には、当該日に最も近い発表されている対顧客先物相場の仲値を用いております。

2.貸借対照表作成日に対顧客先物相場の仲値が発表されていない外貨については、貸借対照表作成日の対顧客相場の仲値で評価しております。

※上記取引で、ヘッジ会計が適用されているものはありません。

附属明細表

第1 有価証券明細表 ①株式

次表の通りです。

種類	通貨	銘柄	株式数	評価額		備考
				単価	金額
株式	米ドル	ACTIVISION BLIZZARD INC	8,126	78.81	640,410.06
		ALPHABET INC-CL A	700	1,759.73	1,231,811.00
		ALPHABET INC-CL C	722	1,761.75	1,271,983.50
		AMAZON.COM INC	705	3,311.37	2,334,515.85
		APPLE INC	41,263	118.69	4,897,505.47
		APPLIED MATERIALS INC	17,932	70.53	1,264,743.96
		AUTOZONE INC	831	1,158.53	962,738.43
		BANK OF AMERICA CORP	25,748	24.31	625,933.88
		BAXTER INTERNATIONAL INC	7,571	78.93	597,579.03
		BEST BUY CO INC	9,101	123.06	1,119,969.06
		BIOGEN INC	1,662	328.90	546,631.80
		CDW CORP/DE	6,211	138.05	857,428.55
		CHECK POINT SOFTWARE TECH	3,030	121.26	367,417.80
		CINTAS CORP	2,255	340.93	768,797.15
		CISCO SYSTEMS INC	15,608	37.53	585,768.24
		CITIGROUP INC	21,626	42.71	923,646.46
		CITIZENS FINANCIAL GROUP	23,345	27.71	646,889.95
		CITRIX SYSTEMS INC	7,990	118.89	949,931.10
		CONOCOPHILLIPS	13,330	29.19	389,102.70
		CSX CORP	5,210	86.18	448,997.80
		DECKERS OUTDOOR CORP	3,679	270.29	994,396.91
		DOLLAR GENERAL CORP	2,689	221.40	595,344.60
		ELECTRONIC ARTS INC	6,177	119.19	736,236.63
		EVEREST RE GROUP LTD	3,487	210.68	734,641.16
		FACEBOOK INC-A	3,201	293.41	939,205.41
		FIDELITY NATIONAL FINANCIAL	9,630	33.40	321,642.00
		FORTINET INC	6,446	117.21	755,535.66
		FTI CONSULTING INC	6,500	100.86	655,590.00
		HERBALIFE NUTRITION LTD	10,377	48.49	503,180.73
		HOLLYFRONTIER CORP	14,861	17.57	261,107.77
		HOME DEPOT INC	4,333	284.24	1,231,611.92
		HUMANA INC	2,223	432.55	961,558.65
		ICON PLC	5,021	199.32	1,000,785.72
		IDEXX LABORATORIES INC	2,370	478.10	1,133,097.00
		INGREDION INC	4,399	69.25	304,630.75
		KIMBERLY-CLARK CORP	5,463	136.18	743,951.34
		KROGER CO	22,359	33.17	741,648.03
		LAM RESEARCH CORP	2,466	409.42	1,009,629.72
		LEIDOS HOLDINGS INC	5,731	90.47	518,483.57
		LOCKHEED MARTIN CORP	2,652	361.27	958,088.04
		LOWE'S COS INC	6,558	168.52	1,105,154.16
		MANPOWERGROUP INC	11,841	74.38	880,733.58
		MASCO CORP	10,851	58.07	630,117.57
		MASIMO CORP	2,682	254.94	683,749.08
		MATCH GROUP INC	3,636	132.56	481,988.16
		MCKESSON CORP	5,646	170.92	965,014.32
		MERCK & CO. INC.	7,837	80.36	629,781.32
		METLIFE INC	23,739	40.48	960,954.72
		MGIC INVESTMENT CORP	62,684	10.78	675,733.52
		MICROSOFT CORP	9,967	223.72	2,229,817.24
		MOLINA HEALTHCARE INC	4,723	215.47	1,017,664.81
		NORTHROP GRUMMAN CORP	2,151	301.36	648,225.36
		NRG ENERGY INC	17,306	31.23	540,466.38
		NVIDIA CORP	2,513	582.48	1,463,772.24
		PHILIP MORRIS INTERNATIONAL	7,923	70.45	558,175.35
		PIONEER NATURAL RESOURCES CO	4,413	77.34	341,301.42
		PROCTER & GAMBLE CO/THE	3,903	143.23	559,026.69
		PULTEGROUP INC	8,276	44.11	365,054.36
		QORVO INC	5,006	147.27	737,233.62
		REGENERON PHARMACEUTICALS	1,466	578.03	847,391.98
		SOUTHWEST AIRLINES CO	15,590	40.01	623,755.90
		STATE STREET CORP	7,388	62.23	459,755.24
		SYNCHRONY FINANCIAL	28,115	26.80	753,482.00
		TAKE-TWO INTERACTIVE SOFTWRE	5,425	175.19	950,405.75
	TARGET CORP	6,851	161.50	1,106,436.50
	TERADYNE INC	11,203	100.26	1,123,212.78
	TEXTRON INC	10,570	38.83	410,433.10
	UNUM GROUP	15,622	18.13	283,226.86
	VEEVA SYSTEMS INC-CLASS A	3,459	299.59	1,036,281.81
	VERTEX PHARMACEUTICALS INC	3,360	220.28	740,140.80
	WEST PHARMACEUTICAL SERVICES	1,731	295.80	512,029.80
	XEROX HOLDINGS CORP	24,708	19.16	473,405.28
	XILINX INC	5,263	134.12	705,873.56
	YELP INC	22,140	23.94	530,031.60
	ZOOM VIDEO COMMUNICATIONS-A	2,190	500.11	1,095,240.90
小計	銘柄数:75	703,766		63,657,235.16
				(6,578,975,253)
	組入時価比率:72.2%			74.7%
カナダドル	BANK OF NOVA SCOTIA	15,500	56.51	875,905.00
	EMPIRE CO LTD ''A''	32,000	38.57	1,234,240.00
	KINROSS GOLD CORP	80,500	11.39	916,895.00
	MANULIFE FINANCIAL CORP	31,049	18.83	584,652.67
	YAMANA GOLD INC	56,000	7.77	435,120.00
小計	銘柄数:5	215,049		4,046,812.67
				(320,993,180)
	組入時価比率:3.5%			3.6%
ユーロ	ASM INTERNATIONAL NV	4,249	139.05	590,823.45
	ASML HOLDING NV	2,234	339.25	757,884.50
	ASR NEDERLAND NV	20,335	28.19	573,243.65
	BANCO BILBAO VIZCAYA ARGENTA	69,602	2.48	173,030.57
	ENAGAS SA	11,835	18.77	222,202.12
	ENDESA SA	13,904	24.38	338,979.52
	HELLOFRESH SE	7,619	48.76	371,502.44
	IBERDROLA SA	73,630	10.98	808,457.40
	KONINKLIJKE AHOLD DELHAIZE N	31,595	23.80	751,961.00
	SAFRAN SA	5,245	99.14	519,989.30
	WOLTERS KLUWER	10,548	76.72	809,242.56
小計	銘柄数:11	250,796		5,917,316.51
				(726,823,986)
	組入時価比率:8.0%			8.2%
英ポンド	AUTO TRADER GROUP PLC	101,433	5.81	589,325.73
	BP PLC	53,523	1.99	106,971.06
	DIRECT LINE INSURANCE GROUP	164,590	2.82	464,966.75
	KINGFISHER PLC	104,340	3.06	319,906.44
	LEGAL & GENERAL GROUP PLC	184,201	1.94	358,731.44
	PRUDENTIAL PLC	34,660	10.49	363,756.70
	RIGHTMOVE PLC	92,954	6.56	609,778.24
小計	銘柄数:7	735,701		2,813,436.36
				(383,077,494)
	組入時価比率:4.2%			4.3%
スイスフラン	KUEHNE + NAGEL INTL AG-REG	2,659	196.80	523,291.20
	PSP SWISS PROPERTY AG-REG	4,099	114.00	467,286.00
	ROCHE HOLDING AG-GENUSSCHEIN	2,235	320.70	716,764.50
小計	銘柄数:3	8,993		1,707,341.70
				(196,054,047)
	組入時価比率:2.2%			2.2%
スウェーデンクローナ	ESSITY AKTIEBOLAG-B	23,018	265.20	6,104,373.60
	SWEDISH MATCH AB	12,452	690.00	8,591,880.00
小計	銘柄数:2	35,470		14,696,253.60
				(175,914,155)
	組入時価比率:1.9%			2.0%
デンマーククローネ	AP MOLLER-MAERSK A/S-B	451	10,845.00	4,891,095.00
	NOVO NORDISK A/S-B	11,049	445.35	4,920,672.15
	PANDORA A/S	5,937	538.40	3,196,480.80
小計	銘柄数:3	17,437		13,008,247.95
				(214,506,008)
	組入時価比率:2.4%			2.4%
オーストラリアドル	FORTESCUE METALS GROUP LTD	83,238	16.55	1,377,588.90
	RIO TINTO LTD	12,753	93.40	1,191,130.20
小計	銘柄数:2	95,991		2,568,719.10
				(193,039,240)
	組入時価比率:2.1%			2.2%
香港ドル	SINO LAND CO	272,000	9.47	2,575,840.00
小計	銘柄数:1	272,000		2,575,840.00
				(34,335,947)
	組入時価比率:0.4%			0.4%
	合計				8,823,719,310
	(外貨建証券の邦貨換算額)				(8,823,719,310)

(注1)通貨種類毎の小計欄の( )内は、邦貨換算額(単位:円)であります。

(注2)比率は左より組入時価の純資産に対する比率、及び小計欄の合計金額に対する比率であります。

②株式以外の有価証券

次表の通りです。

種類	通貨	銘柄	口数	評価額	備考
投資証券	オーストラリアドル	STOCKLAND	220,275	967,007.25
	小計	銘柄数:1	220,275	967,007.25
				(72,670,595)
		組入時価比率:0.8%		100.0%
	合計			72,670,595
	(外貨建証券の邦貨換算額)			(72,670,595)

(注1)通貨種類毎の小計欄の( )内は、邦貨換算額(単位:円)であります。

(注2)比率は左より組入時価の純資産に対する比率、及び小計欄の合計金額に対する比率であります。

第2 デリバティブ取引及び為替予約取引の契約額等及び時価の状況表

該当事項はありません。