有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第10期(平成26年12月26日-平成27年12月25日)

ノムラ・ジャパン・バリュー・オープン マザーファンド
貸借対照表

(単位:円)

	(平成27年12月25日現在)
資産の部
流動資産
コール・ローン	58,154,879
株式	4,572,383,800
未収入金	20,815,448
未収配当金	1,329,750
未収利息	112
流動資産合計	4,652,683,989
資産合計	4,652,683,989
負債の部
流動負債
未払金	22,080,212
未払解約金	3,100,000
流動負債合計	25,180,212
負債合計	25,180,212
純資産の部
元本等
元本	2,351,064,521
剰余金
期末剰余金又は期末欠損金(△)	2,276,439,256
元本等合計	4,627,503,777
純資産合計	4,627,503,777
負債純資産合計	4,652,683,989

注記表

(重要な会計方針に係る事項に関する注記)

1.運用資産の評価基準及び評価方法	株式
	原則として時価で評価しております。 時価評価にあたっては、市場価格のある有価証券についてはその最終相場(計算日に最終相場のない場合には、直近の日の最終相場)で評価しております。
2.費用・収益の計上基準	受取配当金
	受取配当金は、原則として配当落ち日において、確定配当金額又は予想配当金額を計上しております。
	有価証券売買等損益
	約定日基準で計上しております。
3.金融商品の時価等に関する事項の補足説明	金融商品の時価には、市場価格に基づく価額のほか、市場価格がない場合には合理的に算定された価額が含まれております。当該価額の算定においては一定の前提条件等を採用しているため、異なる前提条件等によった場合、当該価額が異なることもあります。

(貸借対照表に関する注記)

平成27年12月25日現在
1.	計算期間の末日における1単位当たりの純資産の額
		1口当たり純資産額	1.9683円
		(10,000口当たり純資産額)	(19,683円)

(金融商品に関する注記)

(1)金融商品の状況に関する事項

自 平成26年12月26日 至 平成27年12月25日

1.金融商品に対する取組方針

当ファンドは、投資信託及び投資法人に関する法律第2条第4項に定める証券投資信託であり、信託約款に規定する運用の基本方針に従い、有価証券等の金融商品に対して投資として運用することを目的としております。

2.金融商品の内容及びその金融商品に係るリスク

当ファンドが保有する金融商品の種類は、有価証券、コール・ローン等の金銭債権及び金銭債務であります。 当ファンドが保有する有価証券の詳細は、附属明細表に記載しております。 これらは、株価変動リスクなどの市場リスク、信用リスク及び流動性リスクにさらされております。

3.金融商品に係るリスク管理体制

委託会社においては、独立した投資リスク管理に関する委員会を設け、パフォーマンスの考査及び運用リスクの管理を行なっております。 ○市場リスクの管理 市場リスクに関しては、資産配分等の状況を常時、分析･把握し、投資方針に沿っているか等の管理を行なっております。 ○信用リスクの管理 信用リスクに関しては、発行体や取引先の財務状況等に関する情報収集･分析を常時、継続し、格付等の信用度に応じた組入制限等の管理を行なっております。 ○流動性リスクの管理 流動性リスクに関しては、必要に応じて市場流動性の状況を把握し、取引量や組入比率等の管理を行なっております。

(2)金融商品の時価等に関する事項

平成27年12月25日現在

1.貸借対照表計上額、時価及び差額

貸借対照表上の金融商品は原則としてすべて時価で評価しているため、貸借対照表計上額と時価との差額はありません。

2.時価の算定方法

株式 (重要な会計方針に係る事項に関する注記)に記載しております。 コール・ローン等の金銭債権及び金銭債務 これらの科目は短期間で決済されるため、帳簿価額は時価と近似していることから、当該帳簿価額を時価としております。

(その他の注記) 元本の移動及び期末元本額の内訳

平成27年12月25日現在
期首	平成26年12月26日
本報告書における開示対象ファンドの期首における当ファンドの元本額	2,907,296,917円
同期中における追加設定元本額	94,009,786円
同期中における一部解約元本額	650,242,182円
期末元本額	2,351,064,521円
期末元本額の内訳*
ノムラ・ジャパン・バリュー・オープン	2,221,636,413円
ノムラ・ジャパン・バリュー・オープン(野村SMA向け)	129,428,108円

*は当該親投資信託受益証券を投資対象とする証券投資信託ごとの元本額

附属明細表

第1 有価証券明細表 (1)株式(平成27年12月25日現在)

(単位:円)

種類	通貨	銘柄	株式数	評価額		備考
				単価	金額
株式	日本円	ミライト・ホールディングス	11,100	958.00	10,633,800
		高松コンストラクショングループ	18,500	2,527.00	46,749,500
		大本組	40,000	855.00	34,200,000
		青木あすなろ建設	28,900	786.00	22,715,400
		三井製糖	70,000	535.00	37,450,000
		日新製糖	4,900	5,280.00	25,872,000
		ホギメディカル	9,800	5,940.00	58,212,000
		ザ・パック	14,600	2,979.00	43,493,400
		旭化成	72,000	785.40	56,548,800
		堺化学工業	121,000	404.00	48,884,000
		四国化成工業	20,000	1,133.00	22,660,000
		伊勢化学工業	17,000	617.00	10,489,000
		大阪有機化学工業	16,700	600.00	10,020,000
		積水樹脂	23,200	1,610.00	37,352,000
		タキロン	38,000	622.00	23,636,000
		ミライアル	8,300	1,005.00	8,341,500
		日本化薬	16,000	1,265.00	20,240,000
		ソフト99コーポレーション	14,800	781.00	11,558,800
		中国塗料	51,000	837.00	42,687,000
		藤倉化成	43,800	561.00	24,571,800
		サカタインクス	18,400	1,269.00	23,349,600
		綜研化学	18,400	978.00	17,995,200
		未来工業	7,100	1,720.00	12,212,000
		エフピコ	2,400	4,420.00	10,608,000
		パーカーコーポレーション	63,000	359.00	22,617,000
		中外製薬	12,300	4,235.00	52,090,500
		小野薬品工業	800	21,530.00	17,224,000
		ヨシコン	9,900	1,113.00	11,018,700
		アジアパイルホールディングス	19,400	534.00	10,359,600
		共英製鋼	9,300	2,152.00	20,013,600
		東京鐵鋼	159,000	532.00	84,588,000
		大阪製鐵	26,000	2,162.00	56,212,000
		中部鋼鈑	51,800	520.00	26,936,000
		大阪チタニウムテクノロジーズ	23,200	2,434.00	56,468,800
		文化シヤッター	24,500	989.00	24,230,500
		日東精工	94,000	316.00	29,704,000
		高周波熱錬	21,500	931.00	20,016,500
		マルゼン	24,000	944.00	22,656,000
		サンコール	24,200	573.00	13,866,600
		パイオラックス	9,100	6,630.00	60,333,000
		日東工器	13,100	2,546.00	33,352,600
		ペガサスミシン製造	84,900	445.00	37,780,500
		新川	82,400	549.00	45,237,600
		瑞光	4,200	4,440.00	18,648,000
		日精エー・エス・ビー機械	16,000	2,010.00	32,160,000
		サトーホールディングス	30,200	2,358.00	71,211,600
		日精樹脂工業	6,300	889.00	5,600,700
		フロイント産業	10,000	1,247.00	12,470,000
		クボタ	18,000	1,857.50	33,435,000
		CKD	27,700	1,182.00	32,741,400
		TPR	6,700	3,370.00	22,579,000
		日本ピラー工業	64,200	1,026.00	65,869,200
		岡野バルブ製造	38,000	329.00	12,502,000
		日立製作所	58,000	670.10	38,865,800
		デンヨー	12,000	1,863.00	22,356,000
		テクノメディカ	4,200	2,835.00	11,907,000
		アイホン	5,800	1,894.00	10,985,200
		共和電業	48,900	429.00	20,978,100
		エスペック	16,300	1,445.00	23,553,500
		キーエンス	300	65,430.00	19,629,000
		日置電機	4,200	2,195.00	9,219,000
		日本デジタル研究所	14,200	1,609.00	22,847,800
		図研	16,000	1,161.00	18,576,000
		フクダ電子	7,600	6,630.00	50,388,000
	浜松ホトニクス	19,400	3,280.00	63,632,000
	小糸製作所	4,800	4,910.00	23,568,000
	近畿車輛	59,000	382.00	22,538,000
	日信工業	12,000	1,737.00	20,844,000
	タチエス	3,500	1,901.00	6,653,500
	ダイハツ工業	6,700	1,618.00	10,840,600
	本田技研工業	12,000	3,858.00	46,296,000
	スズキ	11,600	3,622.00	42,015,200
	ハイレックスコーポレーション	23,300	3,450.00	80,385,000
	日本精機	29,000	2,682.00	77,778,000
	ナカニシ	5,200	4,595.00	23,894,000
	朝日インテック	24,000	5,330.00	127,920,000
	フルヤ金属	5,600	1,518.00	8,500,800
	SHOEI	1,700	2,593.00	4,408,100
	フジシールインターナショナル	9,000	3,610.00	32,490,000
	ピープル	2,800	3,075.00	8,610,000
	ピジョン	31,000	2,873.00	89,063,000
	沖縄電力	18,300	3,055.00	55,906,500
	ハマキョウレックス	9,800	2,183.00	21,393,400
	サカイ引越センター	3,600	6,390.00	23,004,000
	アルプス物流	23,900	1,389.00	33,197,100
	トランコム	5,200	6,330.00	32,916,000
	日本トランスシティ	26,000	440.00	11,440,000
	NECネッツエスアイ	2,900	2,061.00	5,976,900
	新日鉄住金ソリューションズ	7,900	5,510.00	43,529,000
	夢の街創造委員会	3,800	1,239.00	4,708,200
	大塚商会	13,100	5,900.00	77,290,000
	朝日放送	28,600	805.00	23,023,000
	日本電信電話	7,300	4,695.00	34,273,500
	沖縄セルラー電話	16,500	3,190.00	52,635,000
	あい ホールディングス	3,700	3,040.00	11,248,000
	マクニカ・富士エレホールディングス	21,600	1,541.00	33,285,600
	ウイン・パートナーズ	19,500	1,710.00	33,345,000
	伯東	42,300	1,173.00	49,617,900
	第一興商	12,800	4,695.00	60,096,000
	SPK	16,600	2,169.00	36,005,400
	高速	67,900	970.00	65,863,000
	シークス	21,700	3,565.00	77,360,500
	フルサト工業	10,000	1,775.00	17,750,000
	稲畑産業	16,000	1,193.00	19,088,000
	PALTAC	19,300	2,158.00	41,649,400
	泉州電業	11,300	1,715.00	19,379,500
	因幡電機産業	3,100	3,730.00	11,563,000
	エービーシー・マート	3,500	6,460.00	22,610,000
	パル	16,200	2,798.00	45,327,600
	セリア	2,000	5,530.00	11,060,000
	ナフコ	6,300	1,933.00	12,177,900
	クリエイトSDホールディングス	8,000	2,856.00	22,848,000
	サンマルクホールディングス	10,400	3,260.00	33,904,000
	STUDIOUS	7,700	2,535.00	19,519,500
	ハイデイ日高	6,900	3,285.00	22,666,500
	アークランドサカモト	26,500	2,713.00	71,894,500
	サンドラッグ	4,500	7,740.00	34,830,000
	山陰合同銀行	24,000	941.00	22,584,000
	京葉銀行	55,000	547.00	30,085,000
	損保ジャパン日本興亜ホールディングス	6,100	3,975.00	24,247,500
	東京海上ホールディングス	12,700	4,651.00	59,067,700
	芙蓉総合リース	8,000	5,560.00	44,480,000
	東京センチュリーリース	13,600	4,270.00	58,072,000
	リコーリース	5,200	3,645.00	18,954,000
	日立キャピタル	23,200	3,210.00	74,472,000
	プレサンスコーポレーション	8,800	3,855.00	33,924,000
	ダイビル	46,800	972.00	45,489,600
	京阪神ビルディング	134,800	668.00	90,046,400
	住友不動産	16,000	3,468.00	55,488,000
	住友不動産販売	6,300	2,645.00	16,663,500
	エヌ・ティ・ティ都市開発	15,600	1,152.00	17,971,200
	日本M&Aセンター	4,500	5,620.00	25,290,000
	E・Jホールディングス	14,100	926.00	13,056,600
	カカクコム	10,100	2,304.00	23,270,400
	日本空調サービス	3,700	1,211.00	4,480,700
	N・フィールド	26,000	1,341.00	34,866,000
	東祥	13,500	3,040.00	41,040,000
	エイチ・アイ・エス	5,900	4,040.00	23,836,000
	長大	36,200	446.00	16,145,200
	ステップ	50,900	1,087.00	55,328,300
小計	銘柄数:140			4,572,383,800
	組入時価比率:98.8%			100.0%
	合計				4,572,383,800

(注1)比率は左より組入時価の純資産に対する比率、及び各小計欄の合計金額に対する比率であります。

(2)株式以外の有価証券(平成27年12月25日現在)

該当事項はありません。
第2 デリバティブ取引及び為替予約取引の契約額等及び時価の状況表
該当事項はありません。