有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第13期(2024/12/25-2025/12/24)

①【投資有価証券の主要銘柄】

2025年12月30日現在
順位	銘柄名 国/地域	種類	株数、口数又は額面金額	簿価単価 簿価金額(円)	評価単価 評価金額(円)	利率(%) 償還日	投資比率(%)
1	ニッセイ安定収益追求 マザーファンド	親投資信託受益証券	26,485,251,390	1.0820	1.0845	-	70.99
	日本			28,657,044,604	28,723,255,132	-
2	ニッセイクレジットキャリー マザーファンド	親投資信託受益証券	10,532,411,655	1.0752	1.0760	-	28.01
	日本			11,324,450,764	11,332,874,940	-

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
種類別及び業種別投資比率

2025年12月30日現在
種類	国内/外国	業種	投資比率(%)
親投資信託受益証券	国内		99.00
	小計		99.00
合 計(対純資産総額比)			99.00

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
(参考)
ニッセイ安定収益追求 マザーファンド

2025年12月30日現在
順位	銘柄名 国/地域	種類 業種	株数、口数又は額面金額	簿価単価 簿価金額(円)	評価単価 評価金額(円)	利率(%) 償還日	投資比率(%)
1	第88回 利付国債(30年)	国債証券	877,800,000	96.67	96.97	3.2	2.83
	日本	-		848,648,262	851,220,216	2055/9/20
2	第194回 利付国債(20年)	国債証券	669,300,000	96.27	96.46	2.7	2.15
	日本	-		644,388,654	645,626,859	2045/9/20
3	第192回 利付国債(20年)	国債証券	655,200,000	101.52	92.57	2.4	2.02
	日本	-		665,168,040	606,557,952	2045/3/20
4	第86回 利付国債(30年)	国債証券	488,900,000	93.57	82.15	2.4	1.34
	日本	-		457,511,916	401,660,684	2055/3/20
5	三菱UFJフィナンシャル・グループ	株式	107,800	1,960.50	2,493.00	-	0.89
	日本	銀行業		211,341,900	268,745,400	-
6	トヨタ自動車	株式	76,300	2,710.50	3,356.00	-	0.85
	日本	輸送用機器		206,811,150	256,062,800	-
7	三井住友フィナンシャルグループ	株式	49,500	3,869.00	5,041.00	-	0.83
	日本	銀行業		191,515,500	249,529,500	-
8	COMMONWEALTH BANK OF AUSTRALIA	株式	14,559	16,376.02	16,822.56	-	0.82
	オーストラリア	銀行		238,418,600	244,919,677	-
9	東京エレクトロン	株式	6,200	24,200.00	34,320.00	-	0.71
	日本	電気機器		150,040,000	212,784,000	-
10	三菱商事	株式	56,800	2,589.00	3,586.00	-	0.68
	日本	卸売業		147,055,200	203,684,800	-
11	NVIDIA CORP	株式	6,613	20,526.07	29,467.72	-	0.65
	アメリカ	半導体・半導体製造装置		135,738,903	194,870,053	-
12	日立製作所	株式	35,100	3,837.00	4,902.00	-	0.57
	日本	電気機器		134,678,700	172,060,200	-
13	AIA GROUP LTD	株式	102,600	1,174.58	1,654.68	-	0.57
	香港	保険		120,512,472	169,770,783	-
14	MICROSOFT CORP	株式	2,013	66,717.44	76,260.37	-	0.51
	アメリカ	ソフトウェア・サービス		134,302,226	153,512,136	-
15	ASML HOLDING NV	株式	863	136,725.34	167,150.44	-	0.48
	オランダ	半導体・半導体製造装置		117,993,973	144,250,833	-
16	伊藤忠商事	株式	71,000	1,310.20	1,975.00	-	0.47
	日本	卸売業		93,024,200	140,225,000	-
17	APPLE INC	株式	3,130	38,685.97	42,859.86	-	0.45
	アメリカ	テクノロジー・ハードウェアおよび機器		121,087,104	134,151,379	-
18	KDDI	株式	49,200	2,447.50	2,708.50	-	0.44
	日本	情報・通信業		120,417,000	133,258,200	-
19	JPMORGAN CHASE & CO	株式	2,566	43,230.05	50,686.29	-	0.43
	アメリカ	銀行		110,928,325	130,061,045	-
20	村田製作所	株式	39,800	2,854.42	3,246.00	-	0.43
	日本	電気機器		113,606,216	129,190,800	-
21	ALPHABET INC-CL A	株式	2,616	28,536.31	49,090.95	-	0.43
	アメリカ	メディア・娯楽		74,651,011	128,421,934	-
22	野村ホールディングス	株式	95,700	1,031.10	1,301.00	-	0.41
	日本	証券、商品先物取引業		98,677,134	124,505,700	-
23	BHP GROUP LIMITED	株式	25,708	4,276.65	4,764.06	-	0.41
	オーストラリア	素材		109,944,272	122,474,685	-
24	東京海上ホールディングス	株式	20,800	5,144.00	5,817.00	-	0.40
	日本	保険業		106,995,200	120,993,600	-
25	WESTPAC BANKING CORP	株式	28,915	3,278.76	4,081.69	-	0.39
	オーストラリア	銀行		94,805,622	118,022,089	-
26	ASTRAZENECA PLC	株式	4,060	23,827.56	29,067.39	-	0.39
	イギリス	医薬品・バイオテクノロジー・ライフサイエンス		96,739,897	118,013,629	-
27	大阪瓦斯	株式	21,100	3,395.00	5,430.00	-	0.38
	日本	電気・ガス業		71,634,500	114,573,000	-
28	AMAZON.COM INC	株式	3,119	33,321.32	36,332.87	-	0.38
	アメリカ	一般消費財・サービス流通・小売り		103,929,216	113,322,250	-
29	DBS GROUP HOLDINGS LTD	株式	16,090	5,589.70	6,844.03	-	0.37
	シンガポール	銀行		89,938,305	110,120,539	-
30	NATIONAL AUSTRALIA BANK LTD	株式	24,761	3,763.03	4,419.21	-	0.36
	オーストラリア	銀行		93,176,583	109,424,088	-

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
種類別及び業種別投資比率

2025年12月30日現在
種類	国内/外国	業種	投資比率(%)
株式	国内	電気機器	3.10
		銀行業	1.73
		輸送用機器	1.33
		情報・通信業	1.15
		卸売業	1.14
		小売業	1.01
		機械	0.92
		化学	0.78
		サービス業	0.76
		電気・ガス業	0.69
		建設業	0.56
		医薬品	0.55
		ゴム製品	0.47
		ガラス・土石製品	0.43
		証券、商品先物取引業	0.41
		保険業	0.40
		その他金融業	0.31
		非鉄金属	0.26
		石油・石炭製品	0.26
		食料品	0.26
		陸運業	0.25
		金属製品	0.24
		パルプ・紙	0.16
		鉄鋼	0.13
		不動産業	0.12
	小計		17.41
	外国	銀行	4.28
		資本財	2.59
		医薬品・バイオテクノロジー・ライフサイエンス	1.95
		半導体・半導体製造装置	1.90
		素材	1.65
		保険	1.19
		メディア・娯楽	1.11
		金融サービス	1.11
		一般消費財・サービス流通・小売り	0.91
		公益事業	0.90
		ソフトウェア・サービス	0.83
		テクノロジー・ハードウェアおよび機器	0.76
		エネルギー	0.74
		生活必需品流通・小売り	0.55
		自動車・自動車部品	0.54
		不動産管理・開発	0.48
		ヘルスケア機器・サービス	0.46
		家庭用品・パーソナル用品	0.45
		消費者サービス	0.42
		電気通信サービス	0.32
		耐久消費財・アパレル	0.23
		食品・飲料・タバコ	0.21
		運輸	0.14
		商業・専門サービス	0.12
		その他	0.01
	小計		23.86
公社債券	国内	国債証券	8.34
	小計		8.34
合 計(対純資産総額比)			49.61

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。株式(外国)の業種はGICS分類(産業グループ)によるものです。なお、GICSに関する知的財産所有権はS&P及びMSCI Inc.に帰属します。
ニッセイクレジットキャリー マザーファンド

2025年12月30日現在
順位	銘柄名 国/地域	種類	株数、口数又は額面金額	簿価単価 簿価金額(円)	評価単価 評価金額(円)	利率(%) 償還日	投資比率(%)
1	MARATHON PETROLEUM CORP	社債券	3,914,000,000	100.76	100.75	5.125	4.84
	アメリカ			3,943,942,100	3,943,511,560	2026/12/15
2	SANTANDER HOLDINGS USA	社債券	3,914,000,000	99.32	99.36	3.244	4.77
	アメリカ			3,887,737,060	3,889,146,100	2026/10/5
3	MITSUBISHI HC CAP UK PLC	社債券	3,788,752,000	102.10	102.08	5.302	4.74
	イギリス			3,868,581,004	3,867,861,141	2028/1/23
4	CITIGROUP INC	社債券	3,835,720,000	99.79	99.82	3.887	4.70
	アメリカ			3,827,664,988	3,828,815,704	2028/1/10
5	CONCENTRIX CORP	社債券	3,764,485,200	101.05	101.04	6.65	4.67
	アメリカ			3,804,049,939	3,803,861,715	2026/8/2
6	SMBC AVIATION CAPITAL FI	社債券	3,806,756,400	98.21	98.26	1.9	4.59
	アイルランド			3,738,843,865	3,740,709,176	2026/10/15
7	KUBOTA CREDIT USA	社債券	3,287,760,000	100.27	100.25	4.958	4.04
	アメリカ			3,296,867,095	3,296,242,420	2026/5/31
8	JPMORGAN CHASE & CO	社債券	2,889,471,360	99.15	99.20	1.578	3.52
	アメリカ			2,865,026,432	2,866,644,536	2027/4/22
9	BANK OF NY MELLON CORP	社債券	2,826,690,800	100.32	100.31	4.947	3.48
	アメリカ			2,835,990,612	2,835,736,210	2027/4/26
10	GENERAL MOTORS FINL CO	社債券	2,788,959,840	100.97	101.08	5	3.46
	アメリカ			2,816,263,756	2,819,275,833	2027/4/9
11	FORTIS INC	社債券	2,571,967,680	99.13	99.23	3.055	3.13
	カナダ			2,549,745,879	2,552,343,566	2026/10/4
12	ORACLE CORP	社債券	2,555,998,560	99.31	99.39	1.65	3.12
	アメリカ			2,538,515,529	2,540,585,888	2026/3/25
13	SUMITOMO CORP	社債券	2,213,288,720	98.65	98.68	1.55	2.68
	日本			2,183,542,119	2,184,228,239	2026/7/6
14	NOMURA HOLDINGS INC	社債券	2,012,109,120	102.18	102.13	5.594	2.52
	日本			2,056,113,946	2,055,107,891	2027/7/2
15	MITSUBISHI UFJ FIN GRP	社債券	1,971,246,960	98.55	98.58	1.538	2.38
	日本			1,942,723,016	1,943,432,665	2027/7/20
16	DTE ENERGY CO	社債券	1,796,056,320	99.06	99.14	2.85	2.18
	アメリカ			1,779,245,232	1,780,628,196	2026/10/1
17	VOLKSWAGEN GROUP AMERICA	社債券	1,565,600,000	101.67	101.73	6	1.95
	アメリカ			1,591,792,488	1,592,716,192	2026/11/16
18	EXPEDIA GROUP INC	社債券	1,565,600,000	99.97	99.98	5	1.92
	アメリカ			1,565,271,224	1,565,318,192	2026/2/15
19	FORD MOTOR CREDIT CO LLC	社債券	1,565,600,000	99.82	99.88	4.542	1.92
	アメリカ			1,562,781,920	1,563,783,904	2026/8/1
20	AERCAP IRELAND CAP/GLOBA	社債券	1,565,600,000	99.31	99.37	3.65	1.91
	アイルランド			1,554,938,264	1,555,815,000	2027/7/21
21	PROSUS NV	社債券	1,565,600,000	98.69	98.59	3.257	1.89
	オランダ			1,545,231,544	1,543,665,944	2027/1/19
22	NORINCHUKIN BANK	社債券	1,565,600,000	97.89	97.89	1.284	1.88
	日本			1,532,659,776	1,532,706,744	2026/9/22
23	DAIMLER TRUCK FINAN NA	社債券	1,409,040,000	100.92	100.96	5	1.74
	アメリカ			1,422,031,348	1,422,693,597	2027/1/15
24	ENBRIDGE INC	社債券	1,174,200,000	100.23	100.22	4.25	1.44
	カナダ			1,176,982,854	1,176,806,724	2026/12/1
25	CAPITAL ONE FINANCIAL CO	社債券	1,174,200,000	98.05	98.11	1.878	1.41
	アメリカ			1,151,314,842	1,152,078,072	2027/11/2
26	FIFTH THIRD BANCORP	社債券	1,174,200,000	98.02	98.03	1.707	1.41
	アメリカ			1,151,009,550	1,151,150,454	2027/11/1
27	HSBC HOLDINGS PLC	社債券	1,095,920,000	101.95	101.89	5.597	1.37
	イギリス			1,117,323,317	1,116,654,806	2028/5/17
28	WEC ENERGY GROUP INC	社債券	1,095,920,000	101.03	100.99	5.6	1.36
	アメリカ			1,107,240,853	1,106,868,240	2026/9/12
29	FORD MOTOR CREDIT CO LLC	社債券	1,095,920,000	99.42	99.50	4.271	1.34
	アメリカ			1,089,640,378	1,090,462,318	2027/1/9
30	AERCAP IRELAND CAP/GLOBA	社債券	1,017,640,000	101.90	101.91	6.1	1.27
	アイルランド			1,037,066,747	1,037,148,158	2027/1/15

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
種類別及び業種別投資比率

2025年12月30日現在
種類	国内/外国	業種	投資比率(%)
公社債券	国内	社債券	11.17
	小計		11.17
	外国	社債券	94.62
	小計		94.62
合 計(対純資産総額比)			105.78

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。