半期報告書(内国投資信託受益証券)-第8期(2024/11/12-2025/11/11)

(1)【投資状況】

2025年5月30日現在
資産の種類		時価合計(円)	投資比率(%)
親投資信託受益証券		27,523,645,822	70.48
	内 日本	27,523,645,822	70.48
コール・ローン、その他の資産(負債控除後)		11,526,339,901	29.52
純資産総額		39,049,985,723	100.00

(注1)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
(注2)資産の種類の内書は、当該資産の発行体又は上場金融商品取引所の国/地域別に表示しています。
(参考)
国内債券パッシブ・ファンド・マザーファンド

2025年5月30日現在
資産の種類		時価合計(円)	投資比率(%)
国債証券		384,476,867,350	85.54
	内 日本	384,476,867,350	85.54
地方債証券		24,742,090,587	5.51
	内 日本	24,742,090,587	5.51
特殊債券		21,446,943,876	4.77
	内 日本	21,446,943,876	4.77
社債券		17,020,984,000	3.79
	内 日本	16,726,432,000	3.72
	内 フランス	294,552,000	0.07
コール・ローン、その他の資産(負債控除後)		1,759,473,485	0.39
純資産総額		449,446,359,298	100.00

(注1)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
(注2)資産の種類の内書は、当該資産の発行体又は上場金融商品取引所の国/地域別に表示しています。
国内株式パッシブ・ファンド(最適化法)・マザーファンド

2025年5月30日現在
資産の種類		時価合計(円)	投資比率(%)
株式		607,231,319,010	96.79
	内 日本	607,231,319,010	96.79
コール・ローン、その他の資産(負債控除後)		20,128,213,804	3.21
純資産総額		627,359,532,814	100.00

その他資産の投資状況

2025年5月30日現在
資産の種類		時価合計(円)	投資比率(%)
株価指数先物取引(買建)		20,785,425,000	3.31
	内 日本	20,785,425,000	3.31

(注1)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
(注2)資産の種類の内書は、当該資産の発行体又は上場金融商品取引所の国/地域別に表示しています。
(注3)先物取引の時価は、原則として計算日に知りうる直近の日の主たる金融商品取引所等の発表する清算値段又は最終相場で評価しています。
為替フルヘッジ外国債券パッシブ・ファンド・マザーファンド

2025年5月30日現在
資産の種類		時価合計(円)	投資比率(%)
国債証券		274,032,548,352	99.84
	内 アメリカ	126,008,729,686	45.91
	内 中国	31,324,576,680	11.41
	内 フランス	20,440,535,034	7.45
	内 イタリア	18,975,151,327	6.91
	内 ドイツ	15,990,945,160	5.83
	内 イギリス	15,240,951,425	5.55
	内 スペイン	12,620,453,255	4.60
	内 カナダ	5,349,527,791	1.95
	内 ベルギー	4,281,525,891	1.56
	内 オランダ	3,657,632,972	1.33
	内 オーストラリア	3,270,080,223	1.19
	内 オーストリア	3,049,106,129	1.11
	内 メキシコ	2,111,476,304	0.77
	内 ポルトガル	1,664,951,532	0.61
	内 ポーランド	1,660,824,632	0.61
	内 マレーシア	1,398,512,359	0.51
	内 フィンランド	1,349,318,726	0.49
	内 アイルランド	1,321,563,552	0.48
	内 シンガポール	1,100,468,699	0.40
	内 イスラエル	916,902,100	0.33
	内 ニュージーランド	801,176,641	0.29
	内 デンマーク	589,648,466	0.21
	内 スウェーデン	508,710,628	0.19
	内 ノルウェー	399,779,140	0.15
コール・ローン、その他の資産(負債控除後)		435,055,875	0.16
純資産総額		274,467,604,227	100.00

(注1)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
(注2)資産の種類の内書は、当該資産の発行体又は上場金融商品取引所の国/地域別に表示しています。
外国株式パッシブ・ファンド・マザーファンド

2025年5月30日現在
資産の種類		時価合計(円)	投資比率(%)
株式		1,728,827,800,343	96.00
	内 アメリカ	1,261,300,552,292	70.04
	内 イギリス	67,206,502,401	3.73
	内 カナダ	60,943,603,710	3.38
	内 スイス	50,464,855,916	2.80
	内 ドイツ	48,682,254,586	2.70
	内 フランス	48,264,336,970	2.68
	内 アイルランド	32,280,196,474	1.79
	内 オランダ	29,914,272,025	1.66
	内 オーストラリア	29,152,645,490	1.62
	内 スペイン	14,797,133,196	0.82
	内 スウェーデン	14,719,505,653	0.82
	内 イタリア	12,536,183,177	0.70
	内 デンマーク	11,027,629,398	0.61
	内 香港	6,920,178,719	0.38
	内 シンガポール	5,766,582,534	0.32
	内 フィンランド	5,013,385,027	0.28
	内 イスラエル	4,433,190,322	0.25
	内 ベルギー	3,625,656,478	0.20
	内 ジャージィー	3,468,669,008	0.19
	内 ルクセンブルグ	3,374,369,389	0.19
	内 ケイマン諸島	3,297,358,710	0.18
	内 ノルウェー	2,956,727,788	0.16
	内 バミューダ	2,046,987,804	0.11
	内 リベリア	1,694,870,893	0.09
	内 ニュージーランド	1,285,892,571	0.07
	内 オランダ領キュラソー	1,247,111,578	0.07
	内 オーストリア	949,365,754	0.05
	内 ポルトガル	706,945,605	0.04
	内 パナマ	608,935,000	0.03
	内 マン島	141,901,875	0.01
新株予約権証券		0	0.00
	内 カナダ	0	0.00
投資信託受益証券		2,420,874,033	0.13
	内 オーストラリア	2,020,516,734	0.11
	内 シンガポール	400,357,299	0.02
投資証券		29,396,254,928	1.63
	内 アメリカ	27,798,689,874	1.54
	内 フランス	731,298,688	0.04
	内 イギリス	489,205,885	0.03
	内 香港	377,060,481	0.02
コール・ローン、その他の資産(負債控除後)		40,219,373,144	2.23
純資産総額		1,800,864,302,448	100.00

その他資産の投資状況

2025年5月30日現在
資産の種類		時価合計(円)	投資比率(%)
株価指数先物取引(買建)		44,388,970,698	2.46
	内 アメリカ	33,572,978,074	1.86
	内 ドイツ	6,793,650,952	0.38
	内 イギリス	1,798,199,560	0.10
	内 カナダ	1,502,997,146	0.08
	内 オーストラリア	721,144,966	0.04

(注1)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
(注2)資産の種類の内書は、当該資産の発行体又は上場金融商品取引所の国/地域別に表示しています。
(注3)先物取引の時価は、原則として計算日に知りうる直近の日の主たる金融商品取引所等の発表する清算値段又は最終相場で評価しています。
J-REITインデックスファンド・マザーファンド

2025年5月30日現在
資産の種類		時価合計(円)	投資比率(%)
投資証券		167,927,594,500	97.05
	内 日本	167,927,594,500	97.05
コール・ローン、その他の資産(負債控除後)		5,111,859,634	2.95
純資産総額		173,039,454,134	100.00

その他資産の投資状況

2025年5月30日現在
資産の種類		時価合計(円)	投資比率(%)
不動産投信指数先物取引(買建)		4,962,609,000	2.87
	内 日本	4,962,609,000	2.87

(注1)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
(注2)資産の種類の内書は、当該資産の発行体又は上場金融商品取引所の国/地域別に表示しています。
(注3)先物取引の時価は、原則として計算日に知りうる直近の日の主たる金融商品取引所等の発表する清算値段又は最終相場で評価しています。
外国リート・パッシブ・ファンド・マザーファンド

2025年5月30日現在
資産の種類		時価合計(円)	投資比率(%)
投資信託受益証券		10,427,191,206	10.51
	内 オーストラリア	7,383,883,185	7.44
	内 シンガポール	2,985,676,222	3.01
	内 香港	57,631,799	0.06
投資証券		87,903,464,399	88.62
	内 アメリカ	76,719,334,335	77.35
	内 イギリス	4,478,692,320	4.52
	内 フランス	2,086,190,801	2.10
	内 カナダ	1,295,980,690	1.31
	内 ベルギー	1,048,335,508	1.06
	内 香港	970,733,729	0.98
	内 スペイン	481,875,403	0.49
	内 韓国	172,703,621	0.17
	内 オランダ	166,803,506	0.17
	内 ガーンジィ	166,372,209	0.17
	内 イスラエル	144,441,712	0.15
	内 ニュージーランド	80,290,350	0.08
	内 アイルランド	43,171,978	0.04
	内 ドイツ	35,985,364	0.04
	内 イタリア	12,552,873	0.01
コール・ローン、その他の資産(負債控除後)		856,236,844	0.86
純資産総額		99,186,892,449	100.00

その他資産の投資状況

2025年5月30日現在
資産の種類		時価合計(円)	投資比率(%)
不動産投信指数先物取引(買建)		892,327,778	0.90
	内 アメリカ	892,327,778	0.90

(注1)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
(注2)資産の種類の内書は、当該資産の発行体又は上場金融商品取引所の国/地域別に表示しています。
(注3)先物取引の時価は、原則として計算日に知りうる直近の日の主たる金融商品取引所等の発表する清算値段又は最終相場で評価しています。
エマージング債券パッシブ・マザーファンド

2025年5月30日現在
資産の種類		時価合計(円)	投資比率(%)
国債証券		91,649,699,554	97.82
	内 サウジアラビア	9,992,623,680	10.67
	内 メキシコ	9,598,515,541	10.24
	内 ポーランド	8,735,992,962	9.32
	内 ブラジル	7,701,369,246	8.22
	内 コロンビア	7,556,813,416	8.07
	内 チリ	6,530,177,291	6.97
	内 ハンガリー	6,276,395,503	6.70
	内 ルーマニア	6,035,134,922	6.44
	内 アラブ首長国連邦	5,957,541,466	6.36
	内 ドミニカ共和国	4,641,896,492	4.95
	内 南アフリカ	4,018,134,964	4.29
	内 ペルー	2,751,083,577	2.94
	内 カタール	2,591,922,117	2.77
	内 パナマ	2,130,298,915	2.27
	内 インドネシア	1,917,413,609	2.05
	内 ウルグアイ	1,759,832,227	1.88
	内 オマーン	1,340,285,905	1.43
	内 中国	1,061,241,694	1.13
	内 フィリピン	1,053,026,027	1.12
コール・ローン、その他の資産(負債控除後)		2,042,060,786	2.18
純資産総額		93,691,760,340	100.00

(注1)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
(注2)資産の種類の内書は、当該資産の発行体又は上場金融商品取引所の国/地域別に表示しています。
エマージング株式パッシブ・マザーファンド

2025年5月30日現在
資産の種類		時価合計(円)	投資比率(%)
株式		113,329,437,361	94.68
	内 インド	21,334,640,420	17.82
	内 台湾	20,483,698,936	17.11
	内 ケイマン諸島	20,317,268,186	16.97
	内 中国	12,398,879,462	10.36
	内 韓国	11,064,713,178	9.24
	内 ブラジル	4,209,069,635	3.52
	内 サウジアラビア	4,090,259,137	3.42
	内 南アフリカ	3,350,174,328	2.80
	内 メキシコ	1,785,134,777	1.49
	内 アラブ首長国連邦	1,644,034,700	1.37
	内 マレーシア	1,512,721,951	1.26
	内 インドネシア	1,481,176,970	1.24
	内 タイ	1,317,449,551	1.10
	内 ポーランド	1,079,018,518	0.90
	内 香港	873,374,943	0.73
	内 クエート	861,972,772	0.72
	内 カタール	861,359,777	0.72
	内 ギリシャ	724,133,426	0.60
	内 トルコ	567,099,075	0.47
	内 フィリピン	557,819,731	0.47
	内 チリ	531,064,865	0.44
	内 バミューダ	451,675,690	0.38
	内 ハンガリー	349,299,803	0.29
	内 アメリカ	340,940,686	0.28
	内 イギリス	302,651,024	0.25
	内 スイス	199,623,380	0.17
	内 チェコ	186,822,921	0.16
	内 ルクセンブルグ	148,139,671	0.12
	内 コロンビア	137,122,180	0.11
	内 オランダ	59,572,276	0.05
	内 エジプト	56,708,806	0.05
	内 ペルー	30,437,465	0.03
	内 シンガポール	21,379,121	0.02
	内 ロシア	0	0.00
	内 キプロス	0	0.00
	内 イギリス領バージン諸島	0	0.00
投資信託受益証券		650,329,555	0.54
	内 メキシコ	465,445,178	0.39
	内 ブラジル	184,884,377	0.15
投資証券		109,719,650	0.09
	内 メキシコ	109,719,650	0.09
コール・ローン、その他の資産(負債控除後)		5,610,960,014	4.69
純資産総額		119,700,446,580	100.00

その他資産の投資状況

2025年5月30日現在
資産の種類		時価合計(円)	投資比率(%)
株価指数先物取引(買建)		5,583,281,063	4.66
	内 アメリカ	5,583,281,063	4.66

(注1)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
(注2)資産の種類の内書は、当該資産の発行体又は上場金融商品取引所の国/地域別に表示しています。
(注3)先物取引の時価は、原則として計算日に知りうる直近の日の主たる金融商品取引所等の発表する清算値段又は最終相場で評価しています。