有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第16期(平成28年3月23日-平成29年3月21日)

ノムラ日本株戦略ファンド マザーファンド
貸借対照表

(単位:円)

	(平成29年 3月21日現在)
資産の部
流動資産
コール・ローン	2,595,292,967
株式	108,808,913,150
派生商品評価勘定	8,501,400
未収入金	766,856,142
未収配当金	73,364,100
差入委託証拠金	52,450,000
流動資産合計	112,305,377,759
資産合計	112,305,377,759
負債の部
流動負債
未払金	703,147,652
未払解約金	41,000,000
未払利息	2,893
流動負債合計	744,150,545
負債合計	744,150,545
純資産の部
元本等
元本	45,251,309,274
剰余金
期末剰余金又は期末欠損金(△)	66,309,917,940
元本等合計	111,561,227,214
純資産合計	111,561,227,214
負債純資産合計	112,305,377,759

注記表

(重要な会計方針に係る事項に関する注記)

1.運用資産の評価基準及び評価方法	株式
	原則として時価で評価しております。 時価評価にあたっては、市場価格のある有価証券についてはその最終相場(計算日に最終相場のない場合には、直近の日の最終相場)で評価しております。
	先物取引
	取引所の発表する計算日の清算値段を用いております。
2.費用・収益の計上基準	受取配当金
	受取配当金は、原則として配当落ち日において、確定配当金額又は予想配当金額を計上しております。
	有価証券売買等損益
	約定日基準で計上しております。
	派生商品取引等損益
	約定日基準で計上しております。
3.金融商品の時価等に関する事項の補足説明	金融商品の時価には、市場価格に基づく価額のほか、市場価格がない場合には合理的に算定された価額が含まれております。当該価額の算定においては一定の前提条件等を採用しているため、異なる前提条件等によった場合、当該価額が異なることもあります。 また、デリバティブ取引に関する契約額等は、あくまでもデリバティブ取引における名目的な契約額または計算上の想定元本であり、当該金額自体がデリバティブ取引の市場リスクの大きさを示すものではありません。

(貸借対照表に関する注記)

平成29年 3月21日現在
1.	計算期間の末日における1単位当たりの純資産の額
		1口当たり純資産額	2.4654円
		(10,000口当たり純資産額)	(24,654円)

(金融商品に関する注記)

(1)金融商品の状況に関する事項

自 平成28年 3月23日 至 平成29年 3月21日

1.金融商品に対する取組方針

当ファンドは、投資信託及び投資法人に関する法律第2条第4項に定める証券投資信託であり、信託約款に規定する運用の基本方針に従い、有価証券等の金融商品に対して投資として運用することを目的としております。

2.金融商品の内容及びその金融商品に係るリスク

当ファンドが保有する金融商品の種類は、有価証券、デリバティブ取引、コール・ローン等の金銭債権及び金銭債務であります。 当ファンドが保有する有価証券の詳細は、附属明細表に記載しております。 これらは、株価変動リスクなどの市場リスク、信用リスク及び流動性リスクにさらされております。 当ファンドは、信託財産に属する資産の価格変動リスクの低減を目的として、株価指数先物取引を行っております。

3.金融商品に係るリスク管理体制

委託会社においては、独立した投資リスク管理に関する委員会を設け、パフォーマンスの考査及び運用リスクの管理を行なっております。 ○市場リスクの管理 市場リスクに関しては、資産配分等の状況を常時、分析･把握し、投資方針に沿っているか等の管理を行なっております。 ○信用リスクの管理 信用リスクに関しては、発行体や取引先の財務状況等に関する情報収集･分析を常時、継続し、格付等の信用度に応じた組入制限等の管理を行なっております。 ○流動性リスクの管理 流動性リスクに関しては、必要に応じて市場流動性の状況を把握し、取引量や組入比率等の管理を行なっております。

(2)金融商品の時価等に関する事項

平成29年 3月21日現在

1.貸借対照表計上額、時価及び差額

貸借対照表上の金融商品は原則としてすべて時価で評価しているため、貸借対照表計上額と時価との差額はありません。

2.時価の算定方法

株式 (重要な会計方針に係る事項に関する注記)に記載しております。 派生商品評価勘定 デリバティブ取引については、附属明細表に記載しております。 コール・ローン等の金銭債権及び金銭債務 これらの科目は短期間で決済されるため、帳簿価額は時価と近似していることから、当該帳簿価額を時価としております。

(その他の注記) 元本の移動及び期末元本額の内訳

平成29年 3月21日現在
期首	平成28年 3月23日
本報告書における開示対象ファンドの期首における当ファンドの元本額	53,013,221,393円
同期中における追加設定元本額	825,664,094円
同期中における一部解約元本額	8,587,576,213円
期末元本額	45,251,309,274円
期末元本額の内訳*
ノムラ日本株戦略ファンド	33,397,263,414円
ノムラ日本株戦略ファンド(野村SMA向け)	135,840,984円
ノムラ日本株戦略ファンド(野村SMA・EW向け)	397,259,113円
ノムラ日本株戦略ファンドVA(適格機関投資家専用)	7,810,742,038円
ノムラ日本株戦略ファンド(確定拠出年金向け)	3,510,203,725円

*は当該親投資信託受益証券を投資対象とする証券投資信託ごとの元本額

附属明細表

第1 有価証券明細表 (1)株式(平成29年 3月21日現在)

(単位:円)

種類	通貨	銘柄	株式数	評価額		備考
				単価	金額
株式	日本円	マルハニチロ	21,300	3,580.00	76,254,000
		国際石油開発帝石	869,300	1,106.50	961,880,450
		安藤・間	298,300	793.00	236,551,900
		長谷工コーポレーション	874,900	1,309.00	1,145,244,100
		大豊建設	260,000	551.00	143,260,000
		前田建設工業	269,000	1,051.00	282,719,000
		熊谷組	1,359,000	302.00	410,418,000
		東洋建設	330,500	421.00	139,140,500
		住友林業	128,400	1,751.00	224,828,400
		大和ハウス工業	410,500	3,268.00	1,341,514,000
		ライト工業	184,000	1,170.00	215,280,000
		きんでん	129,400	1,588.00	205,487,200
		住友電設	12,100	1,328.00	16,068,800
		日揮	117,200	2,075.00	243,190,000
		高砂熱学工業	190,500	1,691.00	322,135,500
		大氣社	31,600	2,911.00	91,987,600
		千代田化工建設	175,000	764.00	133,700,000
		明治ホールディングス	95,900	9,350.00	896,665,000
		雪印メグミルク	35,600	3,110.00	110,716,000
		プリマハム	67,000	507.00	33,969,000
		日本ハム	75,000	3,095.00	232,125,000
		宝ホールディングス	119,800	1,236.00	148,072,800
		コカ・コーラウエスト	39,900	3,725.00	148,627,500
		不二製油グループ本社	171,300	2,679.00	458,912,700
		味の素	92,200	2,271.00	209,386,200
		キユーピー	43,700	3,250.00	142,025,000
		ニチレイ	30,000	2,823.00	84,690,000
		フジッコ	10,600	2,525.00	26,765,000
		日本たばこ産業	97,200	3,856.00	374,803,200
		東レ	735,000	1,001.00	735,735,000
		ホギメディカル	23,700	6,880.00	163,056,000
		日本製紙	66,300	2,111.00	139,959,300
		住友化学	215,000	656.00	141,040,000
		住友精化	16,400	4,750.00	77,900,000
		デンカ	218,000	610.00	132,980,000
		信越化学工業	110,500	9,698.00	1,071,629,000
		カネカ	163,000	879.00	143,277,000
		三井化学	1,889,000	570.00	1,076,730,000
		三菱ケミカルホールディングス	504,100	882.70	444,969,070
		住友ベークライト	622,000	684.00	425,448,000
		積水化学工業	310,100	1,964.00	609,036,400
		日本ゼオン	200,000	1,235.00	247,000,000
		積水樹脂	75,400	1,898.00	143,109,200
		タキロン	92,000	594.00	54,648,000
		ADEKA	74,700	1,608.00	120,117,600
		日油	181,000	1,185.00	214,485,000
		花王	140,300	6,049.00	848,674,700
		太陽ホールディングス	54,700	5,090.00	278,423,000
		DIC	83,700	4,195.00	351,121,500
		サカタインクス	24,200	1,571.00	38,018,200
		富士フイルムホールディングス	100,500	4,520.00	454,260,000
		高砂香料工業	57,200	3,590.00	205,348,000
		マンダム	16,500	5,440.00	89,760,000
		ミルボン	14,100	5,780.00	81,498,000
		ポーラ・オルビスホールディングス	52,100	10,780.00	561,638,000
		日東電工	48,500	8,739.00	423,841,500
		JSP	42,400	2,714.00	115,073,600
		エフピコ	48,700	5,020.00	244,474,000
		ニフコ	44,700	5,710.00	255,237,000
		ユニ・チャーム	72,700	2,661.50	193,491,050
		協和発酵キリン	228,000	1,717.00	391,476,000
		塩野義製薬	129,400	5,635.00	729,169,000
		日本新薬	12,100	5,860.00	70,906,000
		中外製薬	209,800	3,860.00	809,828,000
	小野薬品工業	106,200	2,400.00	254,880,000
	参天製薬	176,400	1,678.00	295,999,200
	大塚ホールディングス	142,400	5,113.00	728,091,200
	ペプチドリーム	146,700	5,360.00	786,312,000
	JXホールディングス	2,125,100	538.80	1,145,003,880
	ブリヂストン	39,400	4,613.00	181,752,200
	旭硝子	320,000	931.00	297,920,000
	太平洋セメント	370,000	395.00	146,150,000
	アジアパイルホールディングス	239,000	655.00	156,545,000
	東洋炭素	45,400	1,890.00	85,806,000
	日本碍子	334,600	2,509.00	839,511,400
	ニチアス	88,000	1,121.00	98,648,000
	ニチハ	45,600	3,355.00	152,988,000
	合同製鐵	14,200	1,813.00	25,744,600
	東京製鐵	423,400	953.00	403,500,200
	共英製鋼	62,600	2,102.00	131,585,200
	大和工業	40,300	3,085.00	124,325,500
	大阪製鐵	75,700	2,138.00	161,846,600
	中部鋼鈑	231,800	668.00	154,842,400
	日立金属	358,500	1,588.00	569,298,000
	住友金属鉱山	182,000	1,603.50	291,837,000
	UACJ	303,000	289.00	87,567,000
	古河電気工業	111,300	4,265.00	474,694,500
	住友電気工業	651,600	1,887.50	1,229,895,000
	平河ヒューテック	23,700	1,170.00	27,729,000
	横河ブリッジホールディングス	43,000	1,357.00	58,351,000
	三和ホールディングス	511,700	1,080.00	552,636,000
	文化シヤッター	448,000	844.00	378,112,000
	LIXILグループ	215,200	2,954.00	635,700,800
	三浦工業	45,700	1,824.00	83,356,800
	東芝機械	110,000	490.00	53,900,000
	アマダホールディングス	233,100	1,295.00	301,864,500
	アイダエンジニアリング	98,200	1,100.00	108,020,000
	オーエスジー	37,100	2,432.00	90,227,200
	ディスコ	22,700	16,900.00	383,630,000
	ナブテスコ	26,800	3,140.00	84,152,000
	SMC	13,600	33,270.00	452,472,000
	日精エー・エス・ビー機械	42,500	2,600.00	110,500,000
	サトーホールディングス	32,100	2,461.00	78,998,100
	技研製作所	34,500	1,984.00	68,448,000
	小松製作所	471,600	3,009.00	1,419,044,400
	ハーモニック・ドライブ・システムズ	18,300	3,460.00	63,318,000
	クボタ	272,800	1,769.00	482,583,200
	荏原製作所	129,700	3,580.00	464,326,000
	ダイキン工業	92,500	11,095.00	1,026,287,500
	ダイフク	23,200	2,876.00	66,723,200
	グローリー	80,200	3,950.00	316,790,000
	新晃工業	66,800	1,610.00	107,548,000
	TPR	33,300	3,855.00	128,371,500
	日本精工	169,900	1,704.00	289,509,600
	不二越	84,000	611.00	51,324,000
	ユーシン精機	31,900	3,110.00	99,209,000
	マキタ	66,400	7,740.00	513,936,000
	三菱重工業	1,732,000	479.10	829,801,200
	スター精密	46,100	1,758.00	81,043,800
	ミネベアミツミ	226,100	1,576.00	356,333,600
	日立製作所	1,707,000	627.90	1,071,825,300
	三菱電機	1,398,600	1,688.50	2,361,536,100
	富士電機	368,000	647.00	238,096,000
	山洋電気	60,000	866.00	51,960,000
	マブチモーター	42,500	6,440.00	273,700,000
	日本電産	78,500	10,735.00	842,697,500
	ユー・エム・シー・エレクトロニクス	17,300	3,190.00	55,187,000
	ダイヘン	129,000	765.00	98,685,000
	日本電気	955,000	287.00	274,085,000
	能美防災	36,600	1,547.00	56,620,200
	パナソニック	978,300	1,245.00	1,217,983,500
	富士通ゼネラル	60,000	2,258.00	135,480,000
	ソニー	601,200	3,627.00	2,180,552,400
	TDK	129,100	7,340.00	947,594,000
	フォスター電機	55,500	1,905.00	105,727,500
	日本航空電子工業	36,000	1,511.00	54,396,000
	新電元工業	206,000	485.00	99,910,000
	堀場製作所	61,900	6,350.00	393,065,000
	キーエンス	16,600	45,190.00	750,154,000
	シスメックス	60,200	6,800.00	409,360,000
	スタンレー電気	76,300	3,250.00	247,975,000
	図研	112,400	1,350.00	151,740,000
	ファナック	16,400	23,005.00	377,282,000
	フクダ電子	16,200	6,320.00	102,384,000
	ローム	103,000	7,500.00	772,500,000
	浜松ホトニクス	132,700	3,345.00	443,881,500
	京セラ	99,000	6,338.00	627,462,000
	村田製作所	70,200	15,930.00	1,118,286,000
	ニチコン	181,800	1,136.00	206,524,800
	小糸製作所	23,100	5,880.00	135,828,000
	東京エレクトロン	61,000	11,610.00	708,210,000
	豊田自動織機	189,100	5,730.00	1,083,543,000
	モリタホールディングス	40,100	1,734.00	69,533,400
	デンソー	57,600	5,218.00	300,556,800
	ニチユ三菱フォークリフト	116,800	743.00	86,782,400
	近畿車輛	7,900	2,532.00	20,002,800
	いすゞ自動車	585,700	1,573.50	921,598,950
	トヨタ自動車	333,500	6,373.00	2,125,395,500
	日野自動車	211,700	1,414.00	299,343,800
	プレス工業	229,000	576.00	131,904,000
	アイシン精機	51,500	5,580.00	287,370,000
	マツダ	90,200	1,622.50	146,349,500
	本田技研工業	308,800	3,542.00	1,093,769,600
	富士重工業	260,800	4,312.00	1,124,569,600
	エクセディ	88,900	3,350.00	297,815,000
	日本精機	52,000	2,456.00	127,712,000
	ヨロズ	35,600	1,799.00	64,044,400
	エフ・シー・シー	243,400	2,311.00	562,497,400
	シマノ	21,300	17,220.00	366,786,000
	島津製作所	285,900	1,823.00	521,195,700
	トプコン	24,700	2,150.00	53,105,000
	朝日インテック	24,000	4,460.00	107,040,000
	バンダイナムコホールディングス	73,900	3,530.00	260,867,000
	フジシールインターナショナル	82,400	2,421.00	199,490,400
	大建工業	38,800	2,142.00	83,109,600
	アシックス	21,500	1,882.00	40,463,000
	小松ウオール工業	31,300	1,936.00	60,596,800
	ヤマハ	33,500	3,235.00	108,372,500
	任天堂	14,800	26,265.00	388,722,000
	タカラスタンダード	82,300	1,860.00	153,078,000
	沖縄電力	39,100	2,580.00	100,878,000
	電源開発	108,200	2,607.00	282,077,400
	メタウォーター	146,700	2,937.00	430,857,900
	東日本旅客鉄道	58,200	9,913.00	576,936,600
	西日本旅客鉄道	54,900	7,427.00	407,742,300
	西武ホールディングス	63,800	1,914.00	122,113,200
	鴻池運輸	90,900	1,415.00	128,623,500
	南海電気鉄道	198,000	568.00	112,464,000
	日本通運	980,000	609.00	596,820,000
	トナミホールディングス	161,000	421.00	67,781,000
	セイノーホールディングス	535,900	1,310.00	702,029,000
	日立物流	59,200	2,448.00	144,921,600
	C&Fロジホールディングス	17,600	1,555.00	27,368,000
	日本郵船	1,210,000	258.00	312,180,000
	日本航空	294,200	3,701.00	1,088,834,200
	トランコム	9,600	5,560.00	53,376,000
	住友倉庫	200,000	664.00	132,800,000
	近鉄エクスプレス	104,600	1,764.00	184,514,400
	NECネッツエスアイ	85,300	2,223.00	189,621,900
	新日鉄住金ソリューションズ	225,000	2,396.00	539,100,000
	TIS	126,200	2,953.00	372,668,600
	インターネットイニシアティブ	136,100	2,027.00	275,874,700
	オービックビジネスコンサルタント	72,400	5,650.00	409,060,000
	伊藤忠テクノソリューションズ	41,500	3,275.00	135,912,500
	電通国際情報サービス	26,300	2,482.00	65,276,600
	日本ユニシス	181,500	1,569.00	284,773,500
	テレビ朝日ホールディングス	33,800	2,253.00	76,151,400
	日本電信電話	566,900	4,946.00	2,803,887,400
	KDDI	160,000	3,040.00	486,400,000
	NTTドコモ	200,700	2,700.50	541,990,350
	GMOインターネット	89,300	1,338.00	119,483,400
	カドカワ	122,800	1,655.00	203,234,000
	SCSK	68,700	4,430.00	304,341,000
	富士ソフト	152,000	2,927.00	444,904,000
	ソフトバンクグループ	160,100	8,274.00	1,324,667,400
	あい ホールディングス	73,900	2,679.00	197,978,100
	マクニカ・富士エレホールディングス	31,900	1,661.00	52,985,900
	シップヘルスケアホールディングス	125,200	3,150.00	394,380,000
	シークス	70,200	4,440.00	311,688,000
	三井物産	399,700	1,679.00	671,096,300
	日立ハイテクノロジーズ	129,400	4,740.00	613,356,000
	三菱商事	730,700	2,491.00	1,820,173,700
	第一実業	70,000	736.00	51,520,000
	阪和興業	65,000	837.00	54,405,000
	正栄食品工業	24,700	2,510.00	61,997,000
	稲畑産業	107,600	1,479.00	159,140,400
	サンゲツ	57,300	1,961.00	112,365,300
	伊藤忠エネクス	201,200	953.00	191,743,600
	日鉄住金物産	21,900	4,720.00	103,368,000
	アダストリア	18,600	2,965.00	55,149,000
	セリア	10,900	8,540.00	93,086,000
	ジェイアイエヌ	22,600	6,010.00	135,826,000
	MonotaRO	23,300	3,320.00	77,356,000
	J.フロント リテイリング	165,300	1,792.00	296,217,600
	スタートトゥデイ	55,800	2,330.00	130,014,000
	ウエルシアホールディングス	35,400	3,305.00	116,997,000
	ホットランド	22,300	1,231.00	27,451,300
	セブン&アイ・ホールディングス	110,300	4,421.00	487,636,300
	ツルハホールディングス	38,900	10,830.00	421,287,000
	クスリのアオキホールディングス	35,900	5,190.00	186,321,000
	スギホールディングス	10,400	5,260.00	54,704,000
	しまむら	10,900	15,170.00	165,353,000
	松屋	173,500	1,053.00	182,695,500
	丸井グループ	180,700	1,600.00	289,120,000
	アクシアル リテイリング	31,900	4,425.00	141,157,500
	ケーズホールディングス	123,800	2,071.00	256,389,800
	ヤマダ電機	2,055,600	584.00	1,200,470,400
	アークランドサカモト	123,800	1,431.00	177,157,800
	バローホールディングス	14,400	2,736.00	39,398,400
	ベルク	37,400	4,485.00	167,739,000
	ファーストリテイリング	6,200	35,850.00	222,270,000
	サックスバー ホールディングス	86,500	1,264.00	109,336,000
	三菱UFJフィナンシャル・グループ	2,701,000	745.70	2,014,135,700
	りそなホールディングス	728,600	641.00	467,032,600
	三井住友フィナンシャルグループ	212,100	4,266.00	904,818,600
	千葉銀行	394,000	759.00	299,046,000
	北國銀行	277,000	451.00	124,927,000
	セブン銀行	753,200	371.00	279,437,200
	SBIホールディングス	100,900	1,673.00	168,805,700
	大和証券グループ本社	408,000	741.80	302,654,400
	東海東京フィナンシャル・ホールディングス	79,700	640.00	51,008,000
	かんぽ生命保険	156,600	2,731.00	427,674,600
	SOMPOホールディングス	179,900	4,358.00	784,004,200
	第一生命ホールディングス	283,800	2,191.00	621,805,800
	東京海上ホールディングス	201,900	5,062.00	1,022,017,800
	T&Dホールディングス	1,010,800	1,772.00	1,791,137,600
	芙蓉総合リース	62,500	5,360.00	335,000,000
	リコーリース	14,600	3,770.00	55,042,000
	ジャックス	97,000	492.00	47,724,000
	日立キャピタル	114,200	2,840.00	324,328,000
	オリックス	178,600	1,717.00	306,656,200
	三菱UFJリース	610,100	591.00	360,569,100
	イー・ギャランティ	78,500	2,513.00	197,270,500
	パーク24	58,900	3,015.00	177,583,500
	三井不動産	117,000	2,475.50	289,633,500
	三菱地所	300,000	2,172.50	651,750,000
	住友不動産	324,000	3,015.00	976,860,000
	大京	1,106,000	235.00	259,910,000
	スターツコーポレーション	130,800	2,459.00	321,637,200
	UTグループ	88,000	1,343.00	118,184,000
	テンプホールディングス	244,300	2,072.00	506,189,600
	綜合警備保障	67,700	4,335.00	293,479,500
	ツクイ	124,300	658.00	81,789,400
	エムスリー	59,900	2,785.00	166,821,500
	セプテーニ・ホールディングス	435,100	380.00	165,338,000
	オリエンタルランド	37,500	6,321.00	237,037,500
	ビー・エム・エル	1,700	2,497.00	4,244,900
	サイバーエージェント	81,600	3,465.00	282,744,000
	フルキャストホールディングス	89,900	1,129.00	101,497,100
	リクルートホールディングス	205,400	5,610.00	1,152,294,000
	ベルシステム24ホールディングス	148,300	923.00	136,880,900
	東祥	22,200	5,050.00	112,110,000
	エイチ・アイ・エス	54,100	2,779.00	150,343,900
	トランス・コスモス	142,700	2,711.00	386,859,700
	乃村工藝社	20,400	1,965.00	40,086,000
	メイテック	22,900	4,650.00	106,485,000
小計	銘柄数:296			108,808,913,150
	組入時価比率:97.5%			100.0%
	合計				108,808,913,150

(注1)比率は左より組入時価の純資産に対する比率、及び各小計欄の合計金額に対する比率であります。

(2)株式以外の有価証券(平成29年 3月21日現在)

該当事項はありません。
第2 デリバティブ取引及び為替予約取引の契約額等及び時価の状況表

種類	平成29年 3月21日現在
	契約額等(円)		時価(円)	評価損益(円)
		うち1年超
市場取引
株価指数先物取引
買建	1,540,450,000	-	1,549,000,000	8,501,400
合計	1,540,450,000	-	1,549,000,000	8,501,400

(注)時価の算定方法

1先物取引

国内先物取引について

先物の評価においては、取引所の発表する計算日の清算値段を用いております。

※上記取引でヘッジ会計が適用されているものはございません。