有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第17期(平成29年3月22日-平成30年3月20日)

ノムラ日本株戦略ファンド マザーファンド
貸借対照表

(単位:円)

	(平成30年 3月20日現在)
資産の部
流動資産
コール・ローン	3,271,500,727
株式	97,772,409,420
派生商品評価勘定	14,451,400
未収入金	756,854,144
未収配当金	80,088,650
差入委託証拠金	36,500,000
流動資産合計	101,931,804,341
資産合計	101,931,804,341
負債の部
流動負債
未払金	738,473,453
未払解約金	12,100,000
未払利息	5,868
流動負債合計	750,579,321
負債合計	750,579,321
純資産の部
元本等
元本	35,101,727,694
剰余金
期末剰余金又は期末欠損金(△)	66,079,497,326
元本等合計	101,181,225,020
純資産合計	101,181,225,020
負債純資産合計	101,931,804,341

注記表

(重要な会計方針に係る事項に関する注記)

1.運用資産の評価基準及び評価方法	株式
	原則として時価で評価しております。 時価評価にあたっては、市場価格のある有価証券についてはその最終相場(計算日に最終相場のない場合には、直近の日の最終相場)で評価しております。
	先物取引
	取引所の発表する計算日の清算値段を用いております。
2.費用・収益の計上基準	受取配当金
	受取配当金は、原則として配当落ち日において、確定配当金額又は予想配当金額を計上しております。
	有価証券売買等損益
	約定日基準で計上しております。
	派生商品取引等損益
	約定日基準で計上しております。
3.金融商品の時価等に関する事項の補足説明	金融商品の時価には、市場価格に基づく価額のほか、市場価格がない場合には合理的に算定された価額が含まれております。当該価額の算定においては一定の前提条件等を採用しているため、異なる前提条件等によった場合、当該価額が異なることもあります。 また、デリバティブ取引に関する契約額等は、あくまでもデリバティブ取引における名目的な契約額または計算上の想定元本であり、当該金額自体がデリバティブ取引の市場リスクの大きさを示すものではありません。

(貸借対照表に関する注記)

平成30年 3月20日現在
1.	計算期間の末日における1単位当たりの純資産の額
		1口当たり純資産額	2.8825円
		(10,000口当たり純資産額)	(28,825円)

(金融商品に関する注記)

(1)金融商品の状況に関する事項

自 平成29年 3月22日 至 平成30年 3月20日

1.金融商品に対する取組方針

当ファンドは、投資信託及び投資法人に関する法律第2条第4項に定める証券投資信託であり、信託約款に規定する運用の基本方針に従い、有価証券等の金融商品に対して投資として運用することを目的としております。

2.金融商品の内容及びその金融商品に係るリスク

当ファンドが保有する金融商品の種類は、有価証券、デリバティブ取引、コール・ローン等の金銭債権及び金銭債務であります。 当ファンドが保有する有価証券の詳細は、附属明細表に記載しております。 これらは、株価変動リスクなどの市場リスク、信用リスク及び流動性リスクにさらされております。 当ファンドは、信託財産に属する資産の価格変動リスクの低減を目的として、株価指数先物取引を行っております。

3.金融商品に係るリスク管理体制

委託会社においては、独立した投資リスク管理に関する委員会を設け、パフォーマンスの考査及び運用リスクの管理を行なっております。 ○市場リスクの管理 市場リスクに関しては、資産配分等の状況を常時、分析･把握し、投資方針に沿っているか等の管理を行なっております。 ○信用リスクの管理 信用リスクに関しては、発行体や取引先の財務状況等に関する情報収集･分析を常時、継続し、格付等の信用度に応じた組入制限等の管理を行なっております。 ○流動性リスクの管理 流動性リスクに関しては、必要に応じて市場流動性の状況を把握し、取引量や組入比率等の管理を行なっております。

(2)金融商品の時価等に関する事項

平成30年 3月20日現在

1.貸借対照表計上額、時価及び差額

貸借対照表上の金融商品は原則としてすべて時価で評価しているため、貸借対照表計上額と時価との差額はありません。

2.時価の算定方法

株式 (重要な会計方針に係る事項に関する注記)に記載しております。 派生商品評価勘定 デリバティブ取引については、附属明細表に記載しております。 コール・ローン等の金銭債権及び金銭債務 これらの科目は短期間で決済されるため、帳簿価額は時価と近似していることから、当該帳簿価額を時価としております。

(その他の注記) 元本の移動及び期末元本額の内訳

平成30年 3月20日現在
期首	平成29年 3月22日
本報告書における開示対象ファンドの期首における当ファンドの元本額	45,251,309,274円
同期中における追加設定元本額	1,168,503,049円
同期中における一部解約元本額	11,318,084,629円
期末元本額	35,101,727,694円
期末元本額の内訳*
ノムラ日本株戦略ファンド	25,184,505,607円
ノムラ日本株戦略ファンド(野村SMA向け)	89,456,625円
ノムラ日本株戦略ファンド(野村SMA・EW向け)	347,996,584円
ノムラ日本株戦略ファンドVA(適格機関投資家専用)	6,078,131,881円
ノムラ日本株戦略ファンド(確定拠出年金向け)	3,401,636,997円

*は当該親投資信託受益証券を投資対象とする証券投資信託ごとの元本額

附属明細表

第1 有価証券明細表 (1)株式(平成30年 3月20日現在)

(単位:円)

種類	通貨	銘柄	株式数	評価額		備考
				単価	金額
株式	日本円	日本水産	206,600	535.00	110,531,000
		マルハニチロ	47,700	3,285.00	156,694,500
		国際石油開発帝石	390,500	1,268.50	495,349,250
		安藤・間	139,500	798.00	111,321,000
		長谷工コーポレーション	447,700	1,591.00	712,290,700
		大豊建設	153,000	619.00	94,707,000
		前田建設工業	125,900	1,233.00	155,234,700
		熊谷組	63,800	3,210.00	204,798,000
		東洋建設	90,000	504.00	45,360,000
		大和ハウス工業	258,200	4,081.00	1,053,714,200
		きんでん	89,400	1,720.00	153,768,000
		日本電設工業	35,000	2,191.00	76,685,000
		日揮	311,500	2,262.00	704,613,000
		大氣社	14,200	3,425.00	48,635,000
		亀田製菓	6,300	5,000.00	31,500,000
		プリマハム	76,000	605.00	45,980,000
		S Foods	3,100	4,285.00	13,283,500
		宝ホールディングス	92,500	1,218.00	112,665,000
		コカ・コーラ ボトラーズジャパンホールデ	29,900	4,305.00	128,719,500
		日清オイリオグループ	16,100	2,904.00	46,754,400
		不二製油グループ本社	137,300	3,240.00	444,852,000
		味の素	57,200	1,943.00	111,139,600
		キユーピー	40,100	2,975.00	119,297,500
		ニチレイ	28,500	2,739.00	78,061,500
		日本たばこ産業	261,200	2,968.00	775,241,600
		グンゼ	25,400	5,900.00	149,860,000
		富士紡ホールディングス	14,500	3,920.00	56,840,000
		東レ	1,049,000	1,017.50	1,067,357,500
		ホギメディカル	14,400	8,350.00	120,240,000
		王子ホールディングス	357,000	686.00	244,902,000
		昭和電工	25,900	4,545.00	117,715,500
		住友精化	18,800	5,090.00	95,692,000
		クレハ	15,300	6,860.00	104,958,000
		関東電化工業	48,600	1,118.00	54,334,800
		デンカ	24,200	3,750.00	90,750,000
		信越化学工業	73,300	10,925.00	800,802,500
		カネカ	252,000	1,023.00	257,796,000
		三井化学	295,400	3,355.00	991,067,000
		JSR	52,900	2,420.00	128,018,000
		東京応化工業	26,200	4,080.00	106,896,000
		ダイセル	113,500	1,225.00	139,037,500
		住友ベークライト	696,000	930.00	647,280,000
		積水化学工業	224,900	1,832.00	412,016,800
		日本ゼオン	93,400	1,529.00	142,808,600
		ADEKA	42,400	1,893.00	80,263,200
		日油	55,300	2,951.00	163,190,300
		花王	86,200	7,395.00	637,449,000
		太陽ホールディングス	38,100	4,425.00	168,592,500
		サカタインクス	47,000	1,554.00	73,038,000
		富士フイルムホールディングス	29,700	4,286.00	127,294,200
		高砂香料工業	23,900	3,160.00	75,524,000
		マンダム	20,100	3,470.00	69,747,000
		ミルボン	19,000	4,470.00	84,930,000
		シーズ・ホールディングス	22,200	5,000.00	111,000,000
		日東電工	91,100	8,088.00	736,816,800
		JSP	54,200	3,220.00	174,524,000
		エフピコ	29,700	6,500.00	193,050,000
		信越ポリマー	149,500	1,142.00	170,729,000
		ニフコ	30,300	7,490.00	226,947,000
		ユニ・チャーム	55,600	2,895.50	160,989,800
		協和発酵キリン	100,500	2,232.00	224,316,000
		塩野義製薬	81,500	5,401.00	440,181,500
		日本新薬	41,900	6,970.00	292,043,000
		中外製薬	114,200	5,400.00	616,680,000
	参天製薬	235,200	1,712.00	402,662,400
	沢井製薬	22,700	4,635.00	105,214,500
	第一三共	233,900	3,830.00	895,837,000
	大塚ホールディングス	150,000	5,241.00	786,150,000
	ペプチドリーム	112,700	5,080.00	572,516,000
	JXTGホールディングス	2,659,800	635.20	1,689,504,960
	ブリヂストン	30,300	4,588.00	139,016,400
	旭硝子	93,500	4,290.00	401,115,000
	太平洋セメント	34,500	3,790.00	130,755,000
	アジアパイルホールディングス	182,500	630.00	114,975,000
	東洋炭素	18,400	3,525.00	64,860,000
	日本碍子	116,000	1,859.00	215,644,000
	ニチハ	27,200	3,995.00	108,664,000
	合同製鐵	36,500	2,085.00	76,102,500
	東京製鐵	865,200	851.00	736,285,200
	大和工業	37,600	2,974.00	111,822,400
	大阪製鐵	75,500	2,075.00	156,662,500
	中部鋼鈑	231,800	804.00	186,367,200
	日立金属	269,100	1,282.00	344,986,200
	住友金属鉱山	219,500	4,428.00	971,946,000
	古河電気工業	74,700	5,910.00	441,477,000
	住友電気工業	678,400	1,642.00	1,113,932,800
	平河ヒューテック	32,000	1,358.00	43,456,000
	SUMCO	291,000	3,030.00	881,730,000
	横河ブリッジホールディングス	37,500	2,253.00	84,487,500
	三和ホールディングス	367,300	1,357.00	498,426,100
	文化シヤッター	315,100	1,066.00	335,896,600
	LIXILグループ	161,400	2,393.00	386,230,200
	マルゼン	12,000	2,467.00	29,604,000
	三浦工業	29,600	3,260.00	96,496,000
	アマダホールディングス	195,300	1,300.00	253,890,000
	アイダエンジニアリング	66,100	1,350.00	89,235,000
	牧野フライス製作所	104,000	1,021.00	106,184,000
	ディスコ	10,800	23,920.00	258,336,000
	日東工器	15,500	3,030.00	46,965,000
	三井海洋開発	42,800	2,629.00	112,521,200
	SMC	6,300	44,320.00	279,216,000
	日精エー・エス・ビー機械	9,400	7,240.00	68,056,000
	サトーホールディングス	20,600	3,375.00	69,525,000
	小松製作所	584,700	3,556.00	2,079,193,200
	ハーモニック・ドライブ・システムズ	3,700	5,980.00	22,126,000
	クボタ	99,300	1,819.50	180,676,350
	荏原製作所	35,100	3,880.00	136,188,000
	ダイキン工業	64,900	11,740.00	761,926,000
	新晃工業	56,000	1,776.00	99,456,000
	日本精工	471,600	1,449.00	683,348,400
	不二越	121,000	642.00	77,682,000
	ユーシン精機	27,100	3,405.00	92,275,500
	マキタ	96,600	5,240.00	506,184,000
	三菱重工業	102,100	4,025.00	410,952,500
	スター精密	11,400	2,034.00	23,187,600
	ミネベアミツミ	205,100	2,377.00	487,522,700
	日立製作所	613,000	783.80	480,469,400
	三菱電機	629,100	1,711.50	1,076,704,650
	富士電機	281,000	752.00	211,312,000
	山洋電気	8,400	8,000.00	67,200,000
	日本電産	54,400	16,415.00	892,976,000
	ユー・エム・シー・エレクトロニクス	34,300	2,658.00	91,169,400
	ダイヘン	59,000	834.00	49,206,000
	セイコーエプソン	113,100	1,934.00	218,735,400
	能美防災	34,900	2,290.00	79,921,000
	パナソニック	924,000	1,647.00	1,521,828,000
	富士通ゼネラル	36,300	1,949.00	70,748,700
	ソニー	410,800	5,138.00	2,110,690,400
	TDK	186,100	9,870.00	1,836,807,000
	フォスター電機	34,300	2,717.00	93,193,100
	スミダコーポレーション	49,700	1,458.00	72,462,600
	堀場製作所	43,400	7,840.00	340,256,000
	キーエンス	9,600	64,490.00	619,104,000
	シスメックス	26,600	9,120.00	242,592,000
	スタンレー電気	23,700	3,935.00	93,259,500
	図研	105,400	1,628.00	171,591,200
	ファナック	12,200	25,920.00	316,224,000
	ローム	99,300	10,620.00	1,054,566,000
	京セラ	186,300	6,014.00	1,120,408,200
	村田製作所	60,900	14,820.00	902,538,000
	ニチコン	258,900	1,209.00	313,010,100
	小糸製作所	53,500	7,400.00	395,900,000
	東京エレクトロン	30,300	21,390.00	648,117,000
	豊田自動織機	187,900	6,330.00	1,189,407,000
	モリタホールディングス	24,400	2,001.00	48,824,400
	川崎重工業	29,600	3,485.00	103,156,000
	三菱ロジスネクスト	131,500	949.00	124,793,500
	いすゞ自動車	644,300	1,633.00	1,052,141,900
	トヨタ自動車	142,600	6,853.00	977,237,800
	日野自動車	252,500	1,374.00	346,935,000
	三菱自動車工業	489,400	773.00	378,306,200
	ケーヒン	102,600	2,088.00	214,228,800
	アイシン精機	81,000	5,770.00	467,370,000
	マツダ	188,600	1,420.50	267,906,300
	本田技研工業	174,900	3,642.00	636,985,800
	スズキ	75,300	5,660.00	426,198,000
	SUBARU	245,900	3,616.00	889,174,400
	エクセディ	77,000	3,340.00	257,180,000
	日本精機	84,200	1,976.00	166,379,200
	ヨロズ	37,800	1,787.00	67,548,600
	エフ・シー・シー	206,000	2,829.00	582,774,000
	シマノ	12,700	15,280.00	194,056,000
	トプコン	15,200	2,154.00	32,740,800
	HOYA	24,500	5,559.00	136,195,500
	朝日インテック	68,000	3,860.00	262,480,000
	バンダイナムコホールディングス	28,100	3,570.00	100,317,000
	フジシールインターナショナル	13,600	3,595.00	48,892,000
	大建工業	28,600	2,576.00	73,673,600
	アシックス	118,700	1,965.00	233,245,500
	ヤマハ	25,600	4,615.00	118,144,000
	リンテック	41,700	3,035.00	126,559,500
	任天堂	10,900	48,230.00	525,707,000
	九州電力	181,700	1,241.00	225,489,700
	沖縄電力	25,100	2,924.00	73,392,400
	メタウォーター	119,500	3,170.00	378,815,000
	西日本旅客鉄道	51,500	7,406.00	381,409,000
	鴻池運輸	90,900	1,847.00	167,892,300
	南海電気鉄道	19,600	2,683.00	52,586,800
	日本通運	28,800	7,070.00	203,616,000
	ヤマトホールディングス	133,000	2,648.00	352,184,000
	トナミホールディングス	8,300	5,890.00	48,887,000
	セイノーホールディングス	266,700	1,952.00	520,598,400
	日立物流	76,100	2,874.00	218,711,400
	C&Fロジホールディングス	32,600	1,506.00	49,095,600
	SGホールディングス	19,400	2,204.00	42,757,600
	日本航空	187,700	4,391.00	824,190,700
	住友倉庫	103,000	735.00	75,705,000
	近鉄エクスプレス	37,100	1,997.00	74,088,700
	NECネッツエスアイ	32,300	2,771.00	89,503,300
	新日鉄住金ソリューションズ	169,700	2,994.00	508,081,800
	夢の街創造委員会	29,600	2,265.00	67,044,000
	TIS	75,400	4,325.00	326,105,000
	インターネットイニシアティブ	98,200	2,214.00	217,414,800
	ユーザベース	23,800	2,204.00	52,455,200
	UUUM	10,600	4,870.00	51,622,000
	マネーフォワード	10,500	5,250.00	55,125,000
	トレンドマイクロ	45,600	6,110.00	278,616,000
	オービックビジネスコンサルタント	31,800	6,910.00	219,738,000
	伊藤忠テクノソリューションズ	27,200	4,380.00	119,136,000
	電通国際情報サービス	25,800	2,909.00	75,052,200
	日本ユニシス	99,200	2,298.00	227,961,600
	日本電信電話	331,000	5,043.00	1,669,233,000
	KDDI	121,800	2,700.50	328,920,900
	GMOインターネット	21,900	2,195.00	48,070,500
	カドカワ	94,800	1,155.00	109,494,000
	エヌ・ティ・ティ・データ	580,400	1,110.00	644,244,000
	カプコン	28,200	5,090.00	143,538,000
	SCSK	61,800	4,505.00	278,409,000
	富士ソフト	110,100	4,100.00	451,410,000
	ソフトバンクグループ	143,300	8,554.00	1,225,788,200
	あい ホールディングス	56,700	2,844.00	161,254,800
	マクニカ・富士エレホールディングス	44,100	1,962.00	86,524,200
	シップヘルスケアホールディングス	99,700	3,790.00	377,863,000
	日本ライフライン	102,300	3,135.00	320,710,500
	シークス	53,800	4,875.00	262,275,000
	丸紅	696,700	777.10	541,405,570
	三井物産	109,400	1,852.50	202,663,500
	日立ハイテクノロジーズ	155,500	4,895.00	761,172,500
	住友商事	140,400	1,785.00	250,614,000
	第一実業	13,300	3,125.00	41,562,500
	ユアサ商事	14,000	3,525.00	49,350,000
	阪和興業	12,700	4,485.00	56,959,500
	稲畑産業	49,900	1,551.00	77,394,900
	伊藤忠エネクス	143,500	999.00	143,356,500
	日鉄住金物産	17,500	5,660.00	99,050,000
	トラスコ中山	20,100	2,485.00	49,948,500
	サンエー	8,300	5,980.00	49,634,000
	くらコーポレーション	16,800	7,180.00	120,624,000
	セリア	13,200	4,900.00	64,680,000
	ジンズ	18,700	5,530.00	103,411,000
	MonotaRO	21,300	3,640.00	77,532,000
	三越伊勢丹ホールディングス	408,100	1,192.00	486,455,200
	ウエルシアホールディングス	30,000	4,435.00	133,050,000
	セブン&アイ・ホールディングス	65,600	4,472.00	293,363,200
	ツルハホールディングス	13,300	14,760.00	196,308,000
	クスリのアオキホールディングス	26,100	7,340.00	191,574,000
	サイゼリヤ	38,500	3,045.00	117,232,500
	島忠	33,400	3,400.00	113,560,000
	コメリ	36,900	2,923.00	107,858,700
	しまむら	15,100	13,260.00	200,226,000
	松屋	78,200	1,481.00	115,814,200
	アクシアル リテイリング	16,900	4,115.00	69,543,500
	ヤオコー	15,300	5,780.00	88,434,000
	ケーズホールディングス	156,000	2,985.00	465,660,000
	ヤマダ電機	1,061,200	662.00	702,514,400
	ニトリホールディングス	19,200	18,685.00	358,752,000
	ベルク	38,300	6,110.00	234,013,000
	ファーストリテイリング	15,000	41,790.00	626,850,000
	めぶきフィナンシャルグループ	252,100	418.00	105,377,800
	コンコルディア・フィナンシャルグループ	182,100	584.00	106,346,400
	三菱UFJフィナンシャル・グループ	2,139,400	710.10	1,519,187,940
	三井住友トラスト・ホールディングス	176,500	4,498.00	793,897,000
	三井住友フィナンシャルグループ	299,200	4,542.00	1,358,966,400
	千葉銀行	758,000	849.00	643,542,000
	武蔵野銀行	28,600	3,390.00	96,954,000
	ふくおかフィナンシャルグループ	688,000	567.00	390,096,000
	北國銀行	31,400	4,105.00	128,897,000
	広島銀行	119,700	807.00	96,597,900
	SBIホールディングス	59,000	2,576.00	151,984,000
	かんぽ生命保険	264,600	2,624.00	694,310,400
	SOMPOホールディングス	155,700	4,169.00	649,113,300
	MS&ADインシュアランスグループホール	32,500	3,372.00	109,590,000
	第一生命ホールディングス	218,000	2,032.50	443,085,000
	T&Dホールディングス	740,000	1,720.50	1,273,170,000
	芙蓉総合リース	48,200	7,110.00	342,702,000
	東京センチュリー	14,700	6,520.00	95,844,000
	日立キャピタル	27,700	2,706.00	74,956,200
	三菱UFJリース	353,800	645.00	228,201,000
	イー・ギャランティ	88,100	1,942.00	171,090,200
	パーク24	59,500	2,887.00	171,776,500
	三井不動産	211,700	2,489.00	526,921,300
	三菱地所	685,700	1,780.50	1,220,888,850
	住友不動産	334,000	3,850.00	1,285,900,000
	大京	118,000	2,217.00	261,606,000
	スターツコーポレーション	116,600	2,831.00	330,094,600
	カチタス	34,200	3,000.00	102,600,000
	エヌ・ティ・ティ都市開発	303,400	1,306.00	396,240,400
	UTグループ	7,300	3,435.00	25,075,500
	パーソルホールディングス	162,100	2,945.00	477,384,500
	綜合警備保障	41,600	4,990.00	207,584,000
	ルネサンス	29,200	1,826.00	53,319,200
	ツクイ	121,600	829.00	100,806,400
	エムスリー	103,400	4,550.00	470,470,000
	セプテーニ・ホールディングス	127,400	374.00	47,647,600
	電通	43,700	4,620.00	201,894,000
	オリエンタルランド	40,400	10,375.00	419,150,000
	リゾートトラスト	54,500	2,311.00	125,949,500
	ビー・エム・エル	30,100	2,632.00	79,223,200
	サイバーエージェント	17,900	5,250.00	93,975,000
	フルキャストホールディングス	37,900	2,489.00	94,333,100
	弁護士ドットコム	13,900	2,013.00	27,980,700
	リクルートホールディングス	357,700	2,496.50	892,998,050
	ベルシステム24ホールディングス	145,700	1,495.00	217,821,500
	ベイカレント・コンサルティング	19,900	3,025.00	60,197,500
	東祥	27,800	3,800.00	105,640,000
	エイチ・アイ・エス	38,700	3,700.00	143,190,000
	トランス・コスモス	8,900	2,740.00	24,386,000
	乃村工藝社	55,300	2,253.00	124,590,900
	メイテック	6,500	6,060.00	39,390,000
小計	銘柄数:299			97,772,409,420
	組入時価比率:96.6%			100.0%
	合計				97,772,409,420

(注1)比率は左より組入時価の純資産に対する比率、及び各小計欄の合計金額に対する比率であります。

(2)株式以外の有価証券(平成30年 3月20日現在)

該当事項はありません。
第2 デリバティブ取引及び為替予約取引の契約額等及び時価の状況表

種類	平成30年 3月20日現在
	契約額等(円)		時価(円)	評価損益(円)
		うち1年超
市場取引
株価指数先物取引
買建	1,681,000,000	-	1,695,500,000	14,451,400
合計	1,681,000,000	-	1,695,500,000	14,451,400

(注)時価の算定方法

1先物取引

国内先物取引について

先物の評価においては、取引所の発表する計算日の清算値段を用いております。

※上記取引でヘッジ会計が適用されているものはございません。