有価証券報告書-第22期(令和2年1月1日-令和2年12月31日)

(金融商品関係)
1. 金融商品の状況に関する事項
(1) 金融商品に対する取組方針
当社グループは、資金運用については短期的な預金や安全性の高い有価証券を基本とし、資金調達については金融機関等からの借入により調達しております。
デリバティブは、後述するリスクを回避するために利用しております。投機的な取引は行わない方針であります。
(2) 金融商品の内容及びそのリスク
営業債権である売掛金は、顧客の信用リスクに晒されております。
投資有価証券は主に業務上の関係を有する企業の株式であり、時価の変動リスクに晒されております。
営業債務である買掛金のうち、外貨建て債務は、為替の変動リスクに晒されております。
ファイナンス・リース取引に係るリース債務は主に設備投資に係る資金調達を目的としたものであり、償還日は最長で決算日後5年であります。
借入金は主に運転資金及び設備資金の調達を目的としたものであり、変動金利による借入は金利変動リスクに晒されております。
(3) 金融商品に係るリスク管理体制
① 信用リスク(取引先の契約不履行等に係るリスク)の管理
当社は、与信・債権管理規程に従い、営業部門が主要な取引先の状況を定期的にモニタリングし、取引先ごとの期日管理及び残高管理を行うことにより、財務状況等の悪化等による債権回収懸念の早期把握やその軽減を図っております。満期保有目的の債券は、資金管理規程に従い、格付の高い債券のみを対象としているため、信用リスクは低いものと認識しております。
② 市場リスク(為替や金利等の変動リスク)の管理
有価証券及び投資有価証券については、定期的に時価や発行体(取引先企業)の財務状況等を把握し、また、満期保有目的の債券以外のものについては、市況や取引先企業との関係を勘案して保有状況を継続的に見直しております。なお、満期保有目的の債券は、資金管理規程に従い格付の高い債券のみを対象としているため、市場リスクは低いものと認識しております。なお、外貨建の金融商品は、為替変動のリスクに晒されております。
デリバティブ取引の執行・管理については、デリバティブに係わる社内規程に従い、資金担当部門が決裁者の承認を得て行っております。また、デリバティブ取引の契約先は、信用度の高い国内の銀行等を選定するため、相手先の契約不履行によるいわゆる信用リスクは、ほとんどないと判断しております。
③ 資金調達に係る流動性リスク(支払期日に支払いを実行できなくなるリスク)の管理
当社は、各部署からの報告に基づき担当部署が適時に資金繰計画を作成・更新するとともに、手許流動性の維持などにより流動性リスクを管理しております。
(4) 金融商品の時価等に関する事項についての補足説明
金融商品の時価には、市場価格に基づく価額のほか、市場価格がない場合には合理的に算定された価額が含まれております。当該価額の算定においては変動要因を織り込んでいるため、異なる前提条件等を採用することにより、当該価額が変動することがあります。
(5) 信用リスクの集中
当連結会計年度の連結決算日における営業債権のうち23.9%は大口顧客1社に対するものであります。
2. 金融商品の時価等に関する事項
連結貸借対照表計上額、時価及びこれらの差額については、次のとおりであります。なお、時価を把握することが極めて困難と認められるものは、次表には含めておりません((注)2を参照ください。)。
前連結会計年度(2019年12月31日)
(単位:千円)

	連結貸借対照表計上額	時価	差額
(1) 現金及び預金	5,914,295	5,914,295	-
(2) 売掛金	2,121,401
貸倒引当金(※1)	△5,499
	2,115,902	2,115,902	-
資産計	8,030,198	8,030,198	-
(1) 買掛金	983,527	983,527	-
(2) 短期借入金	500,000	500,000	-
(3) 1年内返済予定の長期借入金	1,320,736	1,320,736	-
(4) 長期借入金	5,893,430	5,882,184	△11,245
負債計	8,697,693	8,686,447	△11,245

(※1)売掛金については対応する貸倒引当金を控除しております。
当連結会計年度(2020年12月31日)
(単位:千円)

	連結貸借対照表計上額	時価	差額
(1) 現金及び預金	6,127,520	6,127,520	-
(2) 売掛金	1,977,243
貸倒引当金(※1)	△6,971
	1,970,271	1,970,271	-
資産計	8,097,792	8,097,792	-
(1) 買掛金	750,258	750,258	-
(2) 短期借入金	500,000	500,000	-
(3) 1年内返済予定の長期借入金	1,340,736	1,340,736	-
(4) 長期借入金	4,552,694	4,546,360	△6,333
負債計	7,143,688	7,137,355	△6,333

(※1)売掛金については対応する貸倒引当金を控除しております。
(注)1 金融商品の時価の算定方法及び有価証券に関する事項
資 産
現金及び預金、売掛金
すべて短期間で決済されるものであるため、時価は帳簿価額と近似していることから、当該帳簿価額によっております。
負 債
買掛金、短期借入金、1年内返済予定の長期借入金
すべて短期間で決済されるものであるため、時価は帳簿価額と近似していることから、当該帳簿価額によっております。
長期借入金
長期借入金のうち、変動金利によるものは、短期間で市場金利が反映されるため時価は帳簿価額と近似していることから、当該帳簿価額によっております。また、固定金利によるものは、元利金の合計額を、新規に同様の借入を行った場合に想定される利率で割り引いた現在価値により算定しております。
(注)2 時価を把握することが極めて困難と認められる金融商品の連結貸借対照表計上額
(単位:千円)

区分		前連結会計年度 (2019年12月31日)	当連結会計年度 (2020年12月31日)
投資有価証券		2,378,706	2,567,577
	非上場株式	1,882,218	1,952,485
	非連結子会社株式 および関連会社株式	16,241	16,878
	関係会社への出資金	0	0
	非上場会社への出資金	283,768	395,313
	非上場債券	92,405	36,232
	新株予約権	104,072	166,667
敷金及び保証金		1,335,438	1,300,351

これらについては、市場価格がなく、時価を把握することが極めて困難と認められるため、記載しておりません。
前連結会計年度において、非上場株式について6,425千円、非連結子会社株式および関連会社株式について24,890千円、関係会社への出資金について17,669千円、非上場会社への出資金について38,065千円の減損処理を行っております。
当連結会計年度において、非上場株式について50,744千円の減損処理を行っております。
(注)3 金銭債権の連結決算日後の償還予定額
前連結会計年度(2019年12月31日)
(単位:千円)

	1年以内	1年超 5年以内	5年超 10年以内	10年超
現金及び預金	5,914,295	-	-	-
売掛金	2,121,401	-	-	-
合計	8,035,697	-	-	-

当連結会計年度(2020年12月31日)
(単位:千円)

	1年以内	1年超 5年以内	5年超 10年以内	10年超
預金	6,126,245	-	-	-
売掛金	1,977,243	-	-	-
合計	8,103,488	-	-	-

(注)4 長期借入金の連結決算日後の返済予定額
前連結会計年度(2019年12月31日)
(単位:千円)

	1年以内	1年超 2年以内	2年超 3年以内	3年超 4年以内	4年超 5年以内	5年超
長期借入金	1,320,736	1,342,406	1,052,516	822,742	685,204	1,990,562

当連結会計年度(2020年12月31日)
(単位:千円)

	1年以内	1年超 2年以内	2年超 3年以内	3年超 4年以内	4年超 5年以内	5年超
長期借入金	1,340,736	1,054,186	822,742	685,204	550,195	1,440,367