四半期報告書-第52期第2四半期(令和1年7月1日-令和1年9月30日)

文中の将来に関する事項は、当四半期会計期間の末日現在において当社が判断したものであります。
(1) 財政状態及び経営成績の状況
①経営成績
当第2四半期累計期間におけるわが国経済は、企業収益や雇用環境の改善などを背景に個人消費は持ち直し、緩やかな回復基調が継続しているものの、米中の貿易摩擦や今秋の消費税引き上げなど、国内経済への影響が懸念され、先行きの不透明感が増しております。
小売業界におきましては、異業種を含めた企業間競争の激化、天候不順及び全国各地で発生した自然災害の影響、労働力不足による人件費の増加など厳しい経営環境が続いております。
このような経営環境のなかで当社は、『価値の追求へ』『選択と集中』をキーワードに構造改革を推進してまいります。お客様にわかりやすい価値を追求し、わかりやすく伝えていくために商品価値向上と価値訴求の強化を行ってまいります。
前事業年度より新規出店の店舗で先行して実施しておりました取扱い商品数の絞り込みによる戦略商品の販売促進の集中と効率的な店舗オペレーションを既存店へ展開いたしました。こちらの施策により、夏物戦略商品を集中して打ち出すことで売上高の確保と、PB商品の拡大により原価率の改善を図りました。また、課題である既存店の回復については、当第2四半期会計期間の直営既存店売上高の前年比は100.8%と回復に向かっております。
当第2四半期累計期間の出退店の状況は、「HAPiNS」ブランドで直営店4店舗、FC店1店舗出店いたしました。また、短期契約である催事店舗も含めて、直営店の「HAPiNS」ブランドで7店舗、「PASSPORT」ブランドで3店舗、FC店の「HAPiNS」ブランドで2店舗閉店いたしました。更に、直営店で2店舗の改装を実施しております。その結果、当第2四半期累計期間末の店舗数(短期契約を含む)は、直営店が157店舗、FC店舗が13店舗の計170店舗となっております。
これらの結果、当第2四半期累計期間の売上高は前年同四半期とほぼ同水準の4,469百万円、営業利益は110百万円と前年同四半期と比べ49百万円(81.1%)の増益、経常利益は92百万円と前年同四半期と比べ75百万円(424.0%)の増益、四半期純利益は15百万円と前年同四半期と比べ63百万円(前年同四半期は47百万円の四半期純損失)の増益となりました。
②財政状態
(資産)
当第2四半期会計期間末の総資産は、前事業年度末に比べて603百万円減少し、5,302百万円となりました。
流動資産は、前事業年度末に比べて476百万円減少し、2,663百万円となりました。これは、主に現金及び預金が116百万円、受取手形及び売掛金が296百万円、商品が15百万円、未着商品が10百万円、その他が未収入金の回収などににより37百万円減少したことなどによるものであります。
固定資産は、前事業年度末に比べて126百万円減少し、2,639百万円となりました。これは、主に有形固定資産が58百万円、敷金及び保証金が57百万円減少したことなどによるものであります。
(負債)
当第2四半期会計期間末の負債合計は、前事業年度末に比べ618百万円減少し、4,558百万円となりました。
流動負債は、前事業年度末に比べて408百万円減少し、2,951百万円となりました。これは、主に短期借入金が30百万円、賞与引当金が32百万円増加したものの、支払手形及び買掛金、電子記録債務の仕入債務が360百万円、1年内返済予定の長期借入金が31百万円、未払法人税等が15百万円、その他が未払消費税等の減少などにより56百万円減少したことなどによるものであります。
固定負債は、前事業年度末に比べて210百万円減少し、1,607百万円となりました。これは、主に社債が約定償還で15百万円、長期借入金が152百万円減少したことなどによるものであります。
(純資産)
当第2四半期会計期間末の純資産は、前事業年度末に比べて15百万円増加し、743百万円となりました。
これは、四半期純利益15百万円を計上したことなどによるものであります。
③キャッシュ・フローの状況の分析
当事業年度における現金及び現金同等物は666百万円と前年同期と比べ23百万円(3.4%)の減少となりました。
(営業活動によるキャッシュ・フロー)
営業活動によるキャッシュ・フローは138百万円と前年同期に比べ35百万円(34.0%)の増加となりました。
収入の主な内訳は、税引前四半期純利益27百万円の計上、減価償却費の計上112百万円、減損損失の計上46百万円、売上債権の減少296百万円、たな卸資産の減少25百万円などであり、支出の主な内訳は、仕入債務の減少360百万円、利息の支払額19百万円、法人税等の支払額30百万円などであります。
(投資活動によるキャッシュ・フロー)
投資活動によるキャッシュ・フローは△58百万円と前年同期に比べ274百万円(前年同期は△333百万円)の支出の減少となりました。
収入の主な内訳は、敷金及び保証金の回収による収入が73百万円であり、支出の主な内訳は、有形固定資産の取得による支出73百万円、敷金及び保証金の差入による支出15百万円などであります。
(財務活動によるキャッシュ・フロー)
財務活動によるキャッシュ・フローは△195百万円と前年同期と比べ341百万円(前年同期は145百万円)の減少となりました。
収入の主な内訳は、短期借入金の純増額30百万円、長期借入による収入50百万円であり、支出の主な内訳は、長期借入金の返済による支出233百万円、社債の償還による支出15百万円、リース債務の返済による支出12百万円、割賦債務の返済による支出14百万円などであります。
(2) 事業上及び財務上の対処すべき課題
当第2四半期累計期間において、新たに発生した事業上及び財務上の対処すべき課題はありません。
(3) 研究開発活動
該当事項はありません。
(4) 従業員数
当第2四半期累計期間において、従業員数の著しい増減はありません。
(5) 生産、受注及び販売の実績
当第2四半期累計期間において、生産、受注及び販売実績の著しい変動はありません。
(6) 主要な設備
当第2四半期累計期間において、主要な設備の著しい変動及び主要な設備の前事業年度末における計画の著しい変更はありません。
(7) 経営成績に重要な影響を与える要因
「第2 事業の状況 1 事業等のリスク」をご参照ください。
(8)事業等のリスクに記載した重要事象等への対応策
「第2 事業の状況 1 事業等のリスク」に記載しておりますように、当第2四半期累計期間において、継続企業の前提に関する重要な疑義を生じさせるような事象又は状況が存在しております。
当該状況を改善・解消すべく、2018年8月1日に商号を「株式会社HAPiNS」に変更し、メインブランドである「HAPiNS」の業態を主軸に、新規出店及び既存店の内装・外観の見直しといったブラッシュアップ、自社オリジナル商品の強化によるブランド力向上に取り組んでおります。
商品におきましては、商品構成の見直し、取扱い商品数の絞り込みによる戦略商品の販売を強化することで粗利益率のさらなる改善に取り組んでおります。また、取扱い商品数が絞りこまれることで、商品補充や在庫管理等、店舗オペレーションの効率化を進めております。
こうした取組みの結果、前事業年度においては当期純損失となっておりますが、営業利益、経常利益を計上しており、また、営業活動によるキャッシュ・フローもプラスとなってなります。また、当第2四半期累計期間においては、営業利益、経常利益、四半期純利益を計上するとともに、営業活動によるキャッシュ・フローもプラスとなっており、業績は改善傾向にあり、今後も継続して推進してまいります。
資金面に関しましては、運転資金の調達など取引金融機関からの継続的な支援協力を得ており、今後とも資金調達や資金繰りの安定化に努めてまいります。
上記施策により計画上、継続企業の前提に関する重要な疑義を生じさせるような事象又は状況を解消できると考えており、継続企業の前提に関する重要な不確実性は認められないものと判断しております。