有価証券報告書-第150期(平成26年4月1日-平成27年3月31日)

(企業結合等関係)
共通支配下の取引等
1.取引の概要
当社は、意思決定の迅速化をはかり、グループ経営の機動力と柔軟性を高めることで、グループ経営を一層強化し、より効率的な連結経営体制を構築することを目的として、平成26年9月1日付で連結子会社2社を完全子会社化する株式交換を実施いたしました。
(1)結合当事企業の名称およびその事業の内容
① 結合企業(株式交換完全親会社)
名称 :ヤマトホールディングス株式会社(当社)
事業内容:グループ会社の株式を所有することによるグループ会社の経営管理およびこれに附帯する
業務
② 被結合企業(株式交換完全子会社)
名称 :ヤマトグローバルエキスプレス株式会社
(以下「ヤマトグローバルエキスプレス」)
事業内容:国内航空貨物輸送事業
名称 :ヤマトグローバルロジスティクスジャパン株式会社
(以下「ヤマトグローバルロジスティクスジャパン」)
事業内容:国際航空貨物、海上貨物の取扱、輸出入通関事業
(2)企業結合日
平成26年9月1日(効力発生日)
(3)企業結合の法的形式
当社を株式交換完全親会社、ヤマトグローバルエキスプレスおよびヤマトグローバルロジスティクス
ジャパン(以下「対象2社」)を株式交換完全子会社とする株式交換。
2.実施した会計処理の概要
「企業結合に関する会計基準」(企業会計基準第21号 平成25年9月13日)および「企業結合会計基準及び事業分離等会計基準に関する適用指針」(企業会計基準適用指針第10号 平成25年9月13日)を早期適用し、共通支配下の取引等のうち、非支配株主との取引として処理を行っております。
3.子会社株式の追加取得に関する事項
(1)追加取得した子会社株式の取得原価および対価の種類ごとの内訳

ヤマトグローバルエキスプレス	1,093百万円	(取得の対価:当社普通株式)
ヤマトグローバルロジスティクスジャパン	736	(取得の対価:当社普通株式)
取得原価合計	1,830

(2)株式の種類別の交換比率およびその算定方法ならびに交付株式数
① 株式の種類別の交換比率
株式の種類:普通株式

	株式交換完全親会社	株式交換完全子会社
	当社	ヤマトグローバル エキスプレス	ヤマトグローバル ロジスティクスジャパン
株式交換比率	1	41.297	5.621

② 交換比率の算定方法
本件株式交換における交換比率の算定は、その公平性および妥当性を確保するため、当社および対象2社双方から独立した第三者算定機関である株式会社KPMG FASに算定を依頼しました。株式会社KPMG FASは、当社の株式価値については当社が上場会社であることを勘案し、市場株価平均法により、対象2社の株式価値については、対象2社が非上場であることを勘案したうえで、ディスカウンテッド・キャッシュ・フロー法を採用し、株式交換比率の算定を行いました。当社の株式価値については、平成26年7月30日を算定基準日として、算定基準日終値ならびに算定基準日までの1ヶ月間、算定基準日までの3ヶ月間および算定基準日までの6ヶ月間の各期間の終値平均株価を算定の基礎としております。
当社は、第三者算定機関による交換比率の算定結果を参考に、対象2社とそれぞれ株式交換比率について慎重に交渉・協議を行い、株式交換比率を決定いたしました。
③ 交付株式数
896,425株
本件株式交換により交付する当社株式には、当社が保有する自己株式を充当し、新株式の発行は行っておりません。
4.非支配株主との取引に係る当社の持分変動に関する事項
(1)非支配株主との取引によって増加した資本剰余金の金額
1,558百万円
(2)主な変動要因
子会社株式の追加取得分の取得原価と、当該追加取得に伴う非支配株主持分の減少額との差額によるものであります。