四半期報告書-第16期第2四半期(平成30年10月1日-平成30年12月31日)

文中の将来に関する事項は、当四半期連結会計期間の末日現在において判断したものであります。
なお、「『税効果会計に係る会計基準』の一部改正」(企業会計基準第28号 平成30年2月16日)等を第1四半期連結会計期間の期首から適用しており、財政状態については、当該会計基準等を遡って適用した組替後の数値で前連結会計年度との比較・分析を行っております。
(1)財政状態及び経営成績の状況
当第2四半期連結累計期間におけるわが国経済は、雇用・所得環境の改善が続く中、各種政策の効果もあり、緩やかな回復基調が続いておりますが、一方、海外経済や政策に関する不確実性の影響などもあり、先行きについて留意すべき状況が続いております。
このような状況の下、当社グループは、産業廃棄物処理事業において基盤となる事業を展開しつつ、今後の成長の核となる再生樹脂製造販売事業の事業領域の拡大に向けて、新規事業の製鋼副資材製造販売は生産ラインがフル稼働で生産・販売をしており、持続的な成長のための事業基盤が強化されてきております。また成長に不可欠な新規事業に係る積極的な研究開発投資は継続しており、その成果として早期の新規事業立上げが可能な状況となってきております。
この結果、当第2四半期連結累計期間の財政状態及び経営成績は以下のとおりとなりました。
a.財政状態
(資産)
当第2四半期連結会計期間末における流動資産は1,092,802千円となり、前連結会計年度末(以下「前年度末」という)と比べ75,540千円減少しております。これは主として現金及び預金が31,942千円減少、未収還付法人税等が20,385千円減少したことによるものです。
当第2四半期連結会計期間末における固定資産は1,854,569千円となり、前年度末と比べ4,716千円減少しております。これは、主として有形固定資産が6,615千円減少したことによるものです。
当第2四半期連結会計期間末における繰延資産は67,100千円となり、前年度末と比べ7,470千円減少しております。これは、主として開業費が7,470千円減少したことによるものです。
(負債)
当第2四半期連結会計期間末における流動負債は625,993千円となり、前年度末と比べ21,583千円減少しております。これは主として1年内返済予定の長期借入金が51,620千円増加し、未払金が63,346千円減少し、未払法人税等が15,472千円減少したことによるものです。
当第2四半期連結会計期間末における固定負債は1,640,808千円となり、前年度末と比べ68,496千円増加しております。これは、主として長期借入金が88,834千円増加したことによるものです。
(純資産)
当第2四半期連結会計期間末における純資産は747,670千円となり、前年度末と比べ134,640千円減少しております。これは、主として利益剰余金が137,423千円減少したことによるものです。
b.経営成績
当第2四半期連結累計期間の経営成績は、売上高1,235,796千円(前年同期比8.7%増)、営業損失138,542千円(前年同期は営業利益37,711千円)、経常損失152,937千円(前年同期は経常利益27,015千円)、親会社株主に帰属する四半期純損失137,423千円(前年同期は親会社株主に帰属する四半期純利益73,031千円)となりました。
セグメントの業績は、次のとおりであります。
なお、記載のセグメント別の金額はセグメント間取引の相殺前の数値です。
(再生樹脂製造販売事業)
再生樹脂製造販売事業につきましては、ホテル・オフィス関連を中心としたリニューアル需要は底堅く、使用済みカーペットタイルの調達量も順調に推移してきました。
また、底堅いリニューアル需要を受け、原状回復時のカーペットタイルの張り替え件数が増えていることに加え、インテリア業界においては環境対応製品の市場がさらに拡大しており、その基礎原料としての当社グループの製品に対する需要は引き続き堅調に推移しております。更に、新規事業として開始した製鋼副資材製造事業は強い需要に応じるために生産ラインはフル操業で供給しており収益に貢献しております。
当第2四半期連結累計期間において、前期の課題となった新工場のライントラブルも解消し安定した生産状況が継続しております。一方、原料在庫の整理に伴う費用や新規リサイクル技術の研究開発費などが増加しました。
この結果、売上高は387,382千円(前年同期比11.6%増)となり、セグメント損失は86,741千円(前年同四半期はセグメント損失11,025千円)となりました。
(産業廃棄物処理事業)
産業廃棄物処理事業につきましては、カーペットタイルリサイクルに関連したオフィス系改修工事に伴う内装系廃棄物処理は順調に推移しております。また、インバウンド需要に関連した商業施設やホテル等の大型改修工事に関しても受注件数は安定的に推移しており、市場が拡大しているマンション等のリフォーム・リノベーション案件においても、解体工事から収集運搬・中間処理までの一括受注体制の強化が引き続き業績に寄与しております。しかしながら、廃棄物処理費用や外注費、燃料費などが増加したことが影響し、この結果、売上高は854,932千円(前年同期比6.7%増)となり、セグメント利益は73,266千円(前年同期比54.2%減)となりました。
(2)キャッシュ・フローの状況
当第2四半期連結累計期間における現金及び現金同等物は、482,853千円(前年同四半期比9.8%減)となりました。当第2四半期連結累計期間における各キャッシュ・フローの状況とそれらの要因は次のとおりであります。
(営業活動によるキャッシュ・フロー)
営業活動の結果支出された資金は77,644千円(前年同四半期に得られた資金は43,975千円)となりました。これは主として税金等調整前当期純利益の減少によるものであります。
(投資活動によるキャッシュ・フロー)
投資活動の結果支出された資金は51,850千円(前年同四半期に支出された資金は554,458千円)となりました。これは主に有形固定資産の取得による支出82,040千円によるものであります。
(財務活動によるキャッシュ・フロー)
財務活動の結果得られた資金は124,552千円(前年同四半期に得られた資金は374,689千円)となりました。これは主に長期借入金の返済による支出159,546千円、長期借入れによる収入300,000千円によるものであります。
(3)事業上及び財務上の対処すべき課題
当第2四半期連結累計期間において、当社グループが対処すべき課題について重要な変更はありません。
(4)研究開発活動
当第2四半期連結累計期間におけるグループ全体の研究開発活動の金額は、29,243千円であります。
なお、当第2四半期連結累計期間において、当社グループの研究開発活動の状況は、かねてより取り組んでいたナイロンリサイクル事業の量産化プロセスを確立し、早期の事業化に向けて順調に進捗しております。また未だ有効利用されていない様々な産業廃棄物の再資源化技術の基礎研究も進んでおります。