有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第4期(平成30年5月9日-令和1年5月8日)

①【投資有価証券の主要銘柄】

					令和1年5月31日現在
順位	銘柄名 発行体の国/地域	種類	数量	簿価単価 簿価金額 (円)	評価単価 評価金額 (円)	利率(%) 償還日	投資 比率
1	エマージング株式パッシブ・マザーファンド	親投資信託受益証券	500,536,869	1.1605	1.0861	-	99.99%
	日本			580,919,868	543,633,093	-

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
投資有価証券の種類別投資比率

	令和1年5月31日現在
種類	投資比率
親投資信託受益証券	99.99%
合計	99.99%

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
投資株式の業種別投資比率
該当事項はありません。
(参考)
エマージング株式パッシブ・マザーファンド

					令和1年5月31日現在
順位	銘柄名 発行体の国/地域	種類 業種	数量	簿価単価 簿価金額 (円)	評価単価 評価金額 (円)	利率(%) 償還日	投資 比率
1	TENCENT HOLDINGS LTD	株式	511,900	5,385.82	4,522.13	-	4.17%
	ケイマン諸島	インタラクティブ・メディアおよびサービス		2,757,001,564	2,314,881,418	-
2	ALIBABA GROUP HOLDING LTD-ADR	株式	127,273	19,754.55	16,521.01	-	3.79%
	ケイマン諸島	インターネット販売・通信販売		2,514,221,559	2,102,679,167	-
3	TAIWAN SEMICONDUCTOR	株式	2,200,083	891.07	799.25	-	3.17%
	台湾	半導体・半導体製造装置		1,960,449,596	1,758,438,338	-
4	SAMSUNG ELECTRONICS CO LTD	株式	427,247	4,266.06	3,910.34	-	3.01%
	韓国	コンピュータ・周辺機器		1,822,661,853	1,670,683,170	-
5	NASPERS LTD	株式	39,254	26,310.98	24,133.78	-	1.71%
	南アフリカ	インターネット販売・通信販売		1,032,811,418	947,347,431	-
6	CHINA CONSTRUCTION BANK	株式	8,583,530	98.09	86.42	-	1.34%
	中国	銀行		841,978,791	741,857,330	-
7	PING AN INSURANCE GROUP CO-H	株式	493,500	1,295.55	1,209.99	-	1.08%
	中国	保険		639,354,104	597,131,052	-
8	RELIANCE INDUSTRIES LTD	株式	254,856	2,118.14	2,101.00	-	0.96%
	インド	石油・ガス・消耗燃料		539,821,964	535,453,730	-
9	CHINA MOBILE LIMITED	株式	544,500	1,049.97	976.49	-	0.96%
	香港	無線通信サービス		571,712,242	531,702,616	-
10	HOUSING DEVELOPMENT FINANCE CORP	株式	146,019	3,227.15	3,451.35	-	0.91%
	インド	貯蓄・抵当・不動産金融		471,225,772	503,962,967	-
11	IND & COMM BK OF CHINA - H	株式	5,827,235	83.95	78.06	-	0.82%
	中国	銀行		489,209,438	454,897,273	-
12	ITAU UNIBANCO HOLDING SA	株式	429,647	895.97	962.94	-	0.75%
	ブラジル	銀行		384,951,046	413,726,860	-
13	VALE SA	株式	284,121	1,425.58	1,372.77	-	0.70%
	ブラジル	金属・鉱業		405,040,026	390,034,063	-
14	SBERBANK ADR	株式	243,502	1,623.28	1,592.28	-	0.70%
	ロシア	銀行		395,273,744	387,723,754	-
15	BANCO BRADESCO SA PREF	株式	363,650	948.74	1,018.12	-	0.67%
	ブラジル	銀行		345,010,824	370,239,519	-
16	INFOSYS LTD	株式	313,352	1,145.11	1,159.00	-	0.65%
	インド	情報技術サービス		358,823,297	363,177,788	-
17	GAZPROM PAO ADR	株式	483,486	568.74	709.96	-	0.62%
	ロシア	石油・ガス・消耗燃料		274,981,766	343,258,195	-
18	LUKOIL SPON ADR	株式	37,740	9,440.22	8,759.73	-	0.60%
	ロシア	石油・ガス・消耗燃料		356,274,167	330,592,436	-
19	BANK OF CHINA LTD	株式	6,952,200	52.33	45.30	-	0.57%
	中国	銀行		363,845,895	314,969,421	-
20	BAIDU INC -SPON ADR	株式	24,909	17,792.64	12,228.63	-	0.55%
	ケイマン諸島	インタラクティブ・メディアおよびサービス		443,196,908	304,603,074	-
21	SK HYNIX INC	株式	49,053	7,273.17	6,056.20	-	0.54%
	韓国	半導体・半導体製造装置		356,770,979	297,075,269	-
22	CNOOC LTD	株式	1,591,000	203.49	182.05	-	0.52%
	香港	石油・ガス・消耗燃料		323,759,367	289,651,732	-
23	HON HAI PRECISION INDUSTRY	株式	1,115,225	312.28	253.96	-	0.51%
	台湾	電子装置・機器・部品		348,265,473	283,227,001	-
24	TATA CONSULTANCY SERVICES LTD	株式	80,435	3,361.55	3,391.15	-	0.49%
	インド	情報技術サービス		270,386,344	272,767,471	-
25	PETROLEO BRASILEIRO SA	株式	374,912	733.98	717.81	-	0.48%
	ブラジル	石油・ガス・消耗燃料		275,179,417	269,118,394	-
26	AMERICA MOVIL SAB DE CV	株式	3,017,678	82.88	79.01	-	0.43%
	メキシコ	無線通信サービス		250,112,136	238,448,466	-
27	SAMSUNG ELECTRONICS-PFD	株式	73,481	3,436.11	3,165.95	-	0.42%
	韓国	コンピュータ・周辺機器		252,489,199	232,637,539	-
28	QATAR NATIONAL BANK	株式	39,877	5,425.01	5,636.23	-	0.40%
	カタール	銀行		216,333,205	224,756,342	-
29	AXIS BANK LTD	株式	170,862	1,225.83	1,275.92	-	0.39%
	インド	銀行		209,449,024	218,007,780	-
30	PETROLEO BRASILEIRO SA	株式	267,010	823.86	791.93	-	0.38%
	ブラジル	石油・ガス・消耗燃料		219,979,511	211,453,896	-

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
投資有価証券の種類別投資比率

	令和1年5月31日現在
種類	投資比率
株式	90.01%
新株予約権証券	0.00%
投資信託受益証券	0.47%
投資証券	0.07%
合計	90.55%

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
投資株式の業種別投資比率

		令和1年5月31日現在
業種	国内/外国	投資比率
銀行	外国	15.73%
石油・ガス・消耗燃料		7.40%
インターネット販売・通信販売		6.43%
インタラクティブ・メディアおよびサービス		5.46%
半導体・半導体製造装置		4.59%
コンピュータ・周辺機器		4.25%
保険		3.65%
金属・鉱業		3.01%
無線通信サービス		2.78%
不動産管理・開発		2.47%
化学		2.06%
自動車		1.76%
電子装置・機器・部品		1.73%
情報技術サービス		1.68%
食品		1.68%
食品・生活必需品小売り		1.62%
各種電気通信サービス		1.35%
資本市場		1.30%
コングロマリット		1.23%
医薬品		1.16%
建設資材		1.03%
貯蓄・抵当・不動産金融		1.01%
電力		0.94%
運送インフラ		0.92%
飲料		0.90%
各種金融サービス		0.87%
建設・土木		0.75%
繊維・アパレル・贅沢品		0.74%
娯楽		0.68%
ホテル・レストラン・レジャー		0.66%
パーソナル用品		0.64%
独立系発電事業者・エネルギー販売業者		0.58%
機械		0.58%
ガス		0.56%
タバコ		0.53%
複合小売り		0.52%
各種消費者サービス		0.52%
ヘルスケア・プロバイダー/ヘルスケア・サービス		0.51%
自動車部品		0.49%
専門小売り		0.44%
家庭用品		0.42%
バイオテクノロジー		0.41%
家庭用耐久財		0.35%
紙製品・林産品		0.30%
メディア		0.30%
陸運・鉄道		0.30%
消費者金融		0.27%
旅客航空輸送業		0.26%
水道		0.26%
電気設備		0.25%
ライフサイエンス・ツール/サービス		0.24%
エクイティ不動産投資信託(REITs)		0.18%
ソフトウェア		0.16%
航空貨物・物流サービス		0.16%
航空宇宙・防衛		0.15%
商業サービス・用品		0.14%
ヘルスケア機器・用品		0.10%
海運業		0.09%
エネルギー設備・サービス		0.08%
レジャー用品		0.07%
ヘルスケア・テクノロジー		0.07%
総合公益事業		0.06%
通信機器		0.06%
容器・包装		0.05%
商社・流通業		0.05%
建設関連製品		0.03%
専門サービス		0.03%
合計		90.01%

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。