有価証券報告書-第98期(平成27年2月1日-平成28年1月31日)

当連結会計年度の財政状態、経営成績及びキャッシュ・フローの状況の分析は、以下のとおりであります。なお、文中における将来に関する事項は、当社グループが当連結会計年度末現在において判断したものであります。
(1) 経営成績の分析
当連結会計年度において、売上高は、映画事業及び不動産賃貸・販売事業が堅調に推移したことなどにより、前連結会計年度に比べ6.8%増の10,154,619千円となりました。
経営成績をセグメントでみると次のとおりであります。
映画事業は、「ジュラシック・ワールド」をはじめとして、「スター・ウォーズ/フォースの覚醒」や「ミニオンズ」、「バケモノの子」、「HERO」などのヒット作品に恵まれた結果、前連結会計年度に比べ増収増益となりました。
不動産賃貸・販売事業は、「プレージアブラン東園田」及び「プレージア守口松町 ザ・レジデンス」に加え、「プレージア京都 山科東野」を新規供給いたしました。また、昨年4月に不動産信託受益権準共有持分として新たに取得した「大阪日興ビル」が収益に寄与した結果、前連結会計年度に比べ増収増益となりました。
ホテル事業は、引き続き宿泊需要が堅調に推移し、前連結会計年度に比べ増収増益となりました。
飲食事業は、新商品の提供やサービスの充実に取り組むなど、顧客満足度の向上に努めてまいりましたが、当連結会計年度より「姫路OSビヤガーデン」の期間営業を取りやめた結果、前連結会計年度に比べ減収減益となりました。
その他事業は、「namco三宮店」において、訪日旅行者等の新たな顧客層が増加し、堅調に推移した結果、前連結会計年度に比べ増収増益となりました。
以上により、営業利益は前連結会計年度に比べ38.3%増の1,062,472千円、経常利益は47.5%増の904,947千円となりましたが、特別損失として減損損失等を計上した結果、当期純利益は2,566千円となりました。
(2) 財政状態の分析
(資産、負債及び純資産の状況)
当連結会計年度末の財政状態につきましては、前連結会計年度末と比較して総資産は280,787千円の増加となりました。これは主に販売用不動産552,938千円及び売掛金125,110千円の減少がありましたが、有形固定資産899,437千円、投資有価証券47,654千円及び現金及び預金45,023千円の増加によるものであります。
負債につきましては131,887千円の増加となりました。これは主に繰延税金負債267,677千円、未払法人税等210,141千円、再評価に係る繰延税金負債186,005千円及び未払消費税等137,574千円の減少がありましたが、短期借入金477,111千円及び長期借入金401,033千円の増加によるものであります。
純資産につきましては148,899千円の増加となりました。これは主に土地再評価差額金186,005千円の増加によるものであります。
(3) 資本の財源及び資金の流動性についての分析
①キャッシュ・フローの分析
キャッシュ・フローの分析については、「第2 事業の状況 1 業績等の概要 (2)キャッシュ・フローの状況」に記載のとおりであります。
②主な資本の財源
当社グループの主な資本の財源は、自己資金、金融機関からの借入及び社債の発行であります。資金需要は、主に「大阪日興ビル(不動産信託受益権)」の取得、運転資金、借入金の返済、社債の償還及び利息の支払い等であります。