有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第46期(令和1年5月29日-令和1年11月28日)

グローバル・バリュー・オープン マザーファンド
貸借対照表

(単位:円)

	(2019年11月28日現在)
資産の部
流動資産
預金	27,212,727
コール・ローン	74,693,622
株式	7,245,197,760
未収入金	301,917
未収配当金	16,204,041
流動資産合計	7,363,610,067
資産合計	7,363,610,067
負債の部
流動負債
未払利息	61
流動負債合計	61
負債合計	61
純資産の部
元本等
元本	2,392,081,837
剰余金
期末剰余金又は期末欠損金(△)	4,971,528,169
元本等合計	7,363,610,006
純資産合計	7,363,610,006
負債純資産合計	7,363,610,067

注記表

(重要な会計方針に係る事項に関する注記)

1.運用資産の評価基準及び評価方法	株式
	原則として時価で評価しております。 時価評価にあたっては、市場価格のある有価証券についてはその最終相場(計算日に最終相場のない場合には、直近の日の最終相場)で評価しております。
2.外貨建資産・負債の本邦通貨への換算基準	信託財産に属する外貨建資産・負債の円換算は、原則として、わが国における計算期間末日の対顧客電信売買相場の仲値によって計算しております。
3.費用・収益の計上基準	受取配当金
	原則として配当落ち日において、確定配当金額又は予想配当金額を計上しております。 投資信託受益証券については、原則として収益分配金落ち日において、当該収益分配金額を計上しております。
	有価証券売買等損益
	約定日基準で計上しております。
	為替差損益
	約定日基準で計上しております。
4.金融商品の時価等に関する事項の補足説明	金融商品の時価には、市場価格に基づく価額のほか、市場価格がない場合には合理的に算定された価額が含まれております。当該価額の算定においては一定の前提条件等を採用しているため、異なる前提条件等によった場合、当該価額が異なることもあります。

(貸借対照表に関する注記)

2019年11月28日現在
1.	計算期間の末日における1単位当たりの純資産の額
		1口当たり純資産額	3.0783円
		(10,000口当たり純資産額)	(30,783円)

(金融商品に関する注記)

(1)金融商品の状況に関する事項

自 2019年 5月29日 至 2019年11月28日

1.金融商品に対する取組方針

当ファンドは、投資信託及び投資法人に関する法律第2条第4項に定める証券投資信託であり、信託約款に規定する運用の基本方針に従い、有価証券等の金融商品に対して投資として運用することを目的としております。

2.金融商品の内容及びその金融商品に係るリスク

当ファンドが保有する金融商品の種類は、有価証券、コール・ローン等の金銭債権及び金銭債務であります。 当ファンドが保有する有価証券の詳細は、附属明細表に記載しております。 これらは、株価変動リスク、為替変動リスクなどの市場リスク、信用リスク及び流動性リスクにさらされております。

3.金融商品に係るリスク管理体制

委託会社においては、独立した投資リスク管理に関する委員会を設け、パフォーマンスの考査及び運用リスクの管理を行なっております。 ○市場リスクの管理 市場リスクに関しては、資産配分等の状況を常時、分析･把握し、投資方針に沿っているか等の管理を行なっております。 ○信用リスクの管理 信用リスクに関しては、発行体や取引先の財務状況等に関する情報収集･分析を常時、継続し、格付等の信用度に応じた組入制限等の管理を行なっております。 ○流動性リスクの管理 流動性リスクに関しては、必要に応じて市場流動性の状況を把握し、取引量や組入比率等の管理を行なっております。

(2)金融商品の時価等に関する事項

2019年11月28日現在

1.貸借対照表計上額、時価及び差額

貸借対照表上の金融商品は原則としてすべて時価で評価しているため、貸借対照表計上額と時価との差額はありません。

2.時価の算定方法

株式 (重要な会計方針に係る事項に関する注記)に記載しております。 コール・ローン等の金銭債権及び金銭債務 これらの科目は短期間で決済されるため、帳簿価額は時価と近似していることから、当該帳簿価額を時価としております。

(その他の注記) 元本の移動及び期末元本額の内訳

2019年11月28日現在
期首	2019年 5月29日
本報告書における開示対象ファンドの期首における当ファンドの元本額	2,428,149,081円
同期中における追加設定元本額	119,918,503円
同期中における一部解約元本額	155,985,747円
期末元本額	2,392,081,837円
期末元本額の内訳*
グローバル・バリュー・オープン	1,393,321,153円
グローバル・バリュー・オープン(確定拠出年金向け)	998,760,684円

*は当該親投資信託受益証券を投資対象とする証券投資信託ごとの元本額

附属明細表

第1 有価証券明細表 (1)株式(2019年11月28日現在)

種類	通貨	銘柄	株式数	評価額		備考
				単価	金額
株式	日本円	大和ハウス工業	15,600	3,381.00	52,743,600
		小松製作所	33,600	2,566.00	86,217,600
		三菱電機	61,000	1,520.50	92,750,500
		富士通ゼネラル	27,000	2,014.00	54,378,000
		KDDI	32,500	3,178.00	103,285,000
	小計	銘柄数:5			389,374,700
		組入時価比率:5.3%			5.4%
	米ドル	CHEVRON CORP	4,549	118.07	537,100.43
		EXXON MOBIL CORP	11,500	68.70	790,050.00
		SUNCOR ENERGY INC	25,200	31.50	793,800.00
		CORTEVA INC	5,333	26.05	138,924.65
		DUPONT DE NEMOURS INC	7,733	65.61	507,362.13
		LOCKHEED MARTIN	1,700	394.24	670,208.00
		SMITH (A.O.) CORP	16,700	48.74	813,958.00
		ROCKWELL AUTOMATION INC	2,000	196.42	392,840.00
		3M CORP	8,788	170.61	1,499,320.68
		UNITED PARCEL SERVICE-CL B	4,666	119.87	559,313.42
		COPA HOLDINGS SA-CLASS A	5,100	104.84	534,684.00
		UNION PAC CORP	4,700	177.19	832,793.00
		RALPH LAUREN CORPORATION	1,900	108.71	206,549.00
		FOOT LOCKER INC	13,600	41.01	557,736.00
		HOME DEPOT	3,600	223.00	802,800.00
		ROSS STORES INC	8,600	116.33	1,000,438.00
		TRACTOR SUPPLY COMPANY	3,400	95.49	324,666.00
		COSTCO WHOLESALE CORPORATION	1,700	300.76	511,292.00
		PEPSICO INC	11,600	135.91	1,576,556.00
		PHILIP MORRIS INTERNATIONAL	21,511	82.48	1,774,227.28
		ABBOTT LABORATORIES	8,500	85.42	726,070.00
		BECTON,DICKINSON	3,000	260.40	781,200.00
		CVS HEALTH CORP	17,700	75.04	1,328,208.00
		UNITEDHEALTH GROUP INC	4,692	280.67	1,316,903.64
		ABBVIE INC	5,800	88.33	512,314.00
		AMGEN INC	9,800	234.54	2,298,492.00
		JOHNSON & JOHNSON	16,800	137.75	2,314,200.00
		JPMORGAN CHASE & CO	8,900	132.06	1,175,334.00
		US BANCORP	17,900	60.19	1,077,401.00
		WELLS FARGO CO	1,900	54.34	103,246.00
		MARSH & MCLENNAN COS	7,300	108.35	790,955.00
		MASTERCARD INC	1,700	291.70	495,890.00
		PAYCHEX INC	5,941	86.49	513,837.09
		MICROSOFT CORP	15,000	152.32	2,284,800.00
		ORACLE CORPORATION	14,300	56.61	809,523.00
		CISCO SYSTEMS	36,300	45.24	1,642,212.00
		APPLE INC	8,900	267.84	2,383,776.00
		TE CONNECTIVITY LTD	5,700	93.41	532,437.00
		BROADCOM INC	4,900	318.44	1,560,356.00
		INTEL CORP	8,700	58.51	509,037.00
		MAXIM INTEGRATED PRODUCTS	6,400	57.30	366,720.00
		BLACKROCK INC	1,600	494.21	790,736.00
		NORTHERN TRUST CORP	8,800	107.69	947,672.00
		S&P GLOBAL INC	2,300	265.50	610,650.00
		COMCAST CORP-CL A	33,300	44.42	1,479,186.00
	小計	銘柄数:45			42,175,774.32
					(4,613,607,952)
		組入時価比率:62.7%			63.6%
	カナダドル	ENBRIDGE INC	11,300	50.46	570,198.00
		NATIONAL BANK OF CANADA	13,900	70.95	986,205.00
		TORONTO DOMINION BANK	9,000	76.87	691,830.00
	小計	銘柄数:3			2,248,233.00
					(185,007,093)
		組入時価比率:2.5%			2.6%
	ユーロ	BASF SE	3,423	68.83	235,605.09
		FUCHS PETROLUB SE -PFD	15,733	39.66	623,970.78
		AENA SME SA	2,102	169.00	355,238.00
	DAIMLER AG-REGISTERED SHARES	15,182	52.43	795,992.26
	INDITEX SA	23,177	27.90	646,638.30
	UNILEVER NV	16,612	53.39	886,914.68
	ALLIANZ SE-REG	1,775	218.35	387,571.25
	MUENCHENER RUECKVER AG-REG	711	258.60	183,864.60
	SAP SE	6,329	123.04	778,720.16
	RED ELECTRICA CORPORACION SA	14,803	17.34	256,684.02
	RELX PLC	38,071	21.93	834,897.03
小計	銘柄数:11			5,986,096.17
				(720,606,256)
	組入時価比率:9.8%			9.9%
英ポンド	CRODA INTERNATIONAL PLC	6,684	50.20	335,536.80
	COMPASS GROUP PLC	13,216	18.75	247,866.08
	BRITISH AMERICAN TOBACCO PLC	17,262	30.80	531,669.60
	ASTRAZENECA PLC	6,935	75.29	522,136.15
	PRUDENTIAL PLC	37,975	13.85	525,953.75
	BT GROUP PLC	163,751	1.93	316,137.68
	NATIONAL GRID PLC	51,916	9.22	478,925.10
小計	銘柄数:7			2,958,225.16
				(417,997,215)
	組入時価比率:5.7%			5.8%
スイスフラン	NESTLE SA-REG	8,852	104.38	923,971.76
	ROCHE HOLDING (GENUSSCHEINE)	7,945	308.10	2,447,854.50
	ADECCO GROUP AG-REG	8,041	62.48	502,401.68
小計	銘柄数:3			3,874,227.94
				(424,227,959)
	組入時価比率:5.8%			5.9%
デンマーククローネ	NOVO NORDISK A/S-B	17,423	381.75	6,651,230.25
小計	銘柄数:1			6,651,230.25
				(107,151,319)
	組入時価比率:1.5%			1.5%
香港ドル	AIA GROUP LTD	76,600	79.80	6,112,680.00
	PING AN INSURANCE GROUP CO-H	42,500	91.20	3,876,000.00
	TRAVELSKY TECHNOLOGY LTD-H	319,000	17.90	5,710,100.00
	HKT TRUST AND HKT LTD	470,000	11.80	5,546,000.00
小計	銘柄数:4			21,244,780.00
				(296,789,576)
	組入時価比率:4.0%			4.1%
新台湾ドル	TAIWAN SEMICONDUCTOR	81,000	311.00	25,191,000.00
小計	銘柄数:1			25,191,000.00
				(90,435,690)
	組入時価比率:1.2%			1.2%
	合計				7,245,197,760
					(6,855,823,060)

(注1)外貨建有価証券については、通貨種類毎の小計欄の( )内は、邦貨換算額(単位:円)であります。

(注2)合計金額欄の( )内は、外貨建有価証券に係るもので、内書であります。

(注3)比率は左より組入時価の純資産に対する比率、及び各小計欄の合計金額に対する比率であります。

(2)株式以外の有価証券(2019年11月28日現在)

該当事項はありません。

第2 デリバティブ取引及び為替予約取引の契約額等及び時価の状況表
該当事項はありません。