有価証券報告書-第64期(令和2年10月1日-令和3年9月30日)

(1)経営成績等の状況の概要
当事業年度における当社の財政状態、経営成績及びキャッシュ・フローの状況の概要は次のとおりであります。
なお、文中の将来に関する事項は、当事業年度末現在において判断したものであります。
①財政状態及び経営成績の状況
当事業年度におけるわが国経済は、新型コロナウイルス感染症禍において、度重なる緊急事態宣言等に伴う行動抑制により、経済動向は停滞し、企業収益や個人消費が急激に落ち込み、極めて厳しい状況で推移しました。
ゴルフ業界におきましても、新型コロナウイルス感染症の影響による来場者の減少に加えて、構造的なゴルフ人口の減少傾向や異常気象による来場者の減少により、集客は依然として厳しい状況にあります。
このような状況のなか、当社は、以前より老朽化のため検討しておりましたひろのコースのクラブハウスの改修工事について、新型コロナウイルス感染症禍の下、ご来場の皆様が安心・安全にプレーいただけるようにと考え、2020年12月に着手し、2021年4月に工事が完了しました。また、2021年4月には、無観客開催となりましたが「富士フイルム・スタジオアリス女子オープン」をよかわコースにて開催いたしました。
トーナメント開催による知名度の向上や感染拡大予防ガイドラインを遵守のうえ、スループレープランの設定、ドレスコードの緩和等、プレーヤー目線での営業を図って参りましたが、クラブハウス改修工事に伴い2021年1月から3月上旬の間、ひろのコースを休場して工事を行った結果、当事業年度の実績は、減員、増収及び減益となりました。
営業面(売上高)では、当事業年度の来場者は71,687人と前期より1,774人(2.4%)減少、営業収益は、918百万円と前事業年度より3百万円(0.4%)の増加となりました。
一方、営業費用面は、ひろのコースクラブハウス改修工事関連費用等により、減価償却費80百万円を含め924百万円と前事業年度より4百万円(0.5%)の増加となりました。
この結果、営業損失は、6百万円(前事業年度は5百万円の営業損失)、経常利益は、9百万円(前事業年度は1百万円の経常損失)、固定資産除却損の計上により当期純損失は、29百万円(前事業年度は19百万円の当期純損失)となりました。
資産は、前事業年度末に比べ559百万円増加し、3,553百万円となりました。負債は、前事業年度末に比べ589百万円増加し、1,584百万円となりました。一方、純資産は、前事業年度末に比べ29百万円減少し、1,969百万円となりました。
②キャッシュ・フローの状況
当事業年度末における現金及び現金同等物(以下「資金」という。)は、前事業年度末に比べ、17百万円増加し66百万円となりました。
当事業年度における各キャッシュ・フローの状況とそれらの要因は、次のとおりであります。
(営業活動によるキャッシュ・フロー)
当事業年度における営業活動の結果得られた資金は44百万円(前年同期比33.4%増)となりました。これは税引前当期純損失28百万円、減価償却費80百万円の計上があったことによるものであります。
(投資活動によるキャッシュ・フロー)
当事業年度における投資活動の結果使用した資金は437百万円(前年同期比477.4%増)となりました。これは主に定期預金の預入による支出30百万円と有形固定資産の取得による支出414百万円によるものであります。
(財務活動によるキャッシュ・フロー)
当事業年度における財務活動の結果得られた資金は410百万円(前年同期比783.5%増)となりました。これは主に短期借入れによる収入192百万円と長期借入れによる収入620百万円があり、短期借入金212百万円と長期借入金131百万円を返済した結果であります。
③収容人数、受注及び販売の実績
a.収容人数実績
当事業年度の収容人数実績を収容場所別に示すと、次のとおりであります。

収容場所別	第64期 (自 2020年10月1日 至 2021年9月30日)	前年同期比(%)
ひろのコース(人)	29,171	92.8
よかわコース(人)	42,516	101.2
合計(人)	71,687	97.6
食堂(人)	95,081	93.0

(注) 食堂の収容人数が多いのは、1人で昼・夕の食事と喫茶を利用されるためであります。
b.受注実績
当社はゴルフ場経営につき、該当事項はありません。
c.販売実績
当事業年度の販売実績を売上区分別に示すと、次のとおりであります。

売上区分別	第64期 (自 2020年10月1日 至 2021年9月30日)	前年同期比(%)
1.各種料金収入
グリーンフィ収入(千円)	53,668	107.2
ビジターフィ収入(千円)	378,293	95.7
キャディフィ収入(千円)	126,413	110.1
その他(千円)	162,554	96.0
計(千円)	720,929	98.8
2.売店売上収入
ゴルフ用品(千円)	7,675	170.5
その他(千円)	220	72.1
計(千円)	7,895	164.3
3.食堂経営委託収入(千円)	15,387	106.1
4.売店等経営委託収入(千円)	4,269	112.7
5.会費収入(千円)	118,838	98.1
6.ロッカー保管料収入(千円)	1,130	74.7
7.会員登録料及び株式名義書換料 (千円)	45,469	134.5
8.賃貸収入(千円)	4,569	76.4
合計(千円)	918,490	100.4

(注) 上記の金額には、消費税等は含まれておりません。
(2)経営者の視点による経営成績等の状況に関する分析・検討内容
経営者の視点による当社の経営成績等の状況に関する認識及び分析・検討内容は、次のとおりであります。
なお、文中の将来に関する事項は、当事業年度末現在において判断したものであります。
①重要な会計方針及び見積り及び当該見積りに用いた仮定
当社の財務諸表は、わが国において一般に公正妥当と認められている会計基準に基づき作成されております。この財務諸表の作成にあたって、必要と思われる見積りは合理的な基準に基づいて実施しております。実際の結果は見積り特有の不確実性があるため、これらの見積りと異なる場合があります。
②当事業年度の経営成績等の状況に関する認識及び分析・検討内容
当社は、新型コロナウイルス感染症禍の下、感染防止対策として、政府や兵庫県が示した感染拡大予防ガイドラインを遵守しつつ、セルフ営業の拡大やスループレープランの設定等、顧客のニーズに対応した営業活動を行いましたが、目標としておりました来場者数75,000人に対して4.4%(3,313人)下回る結果となりました。
経営成績については、来場者が前事業年度より1,774名(2.4%)減少しましたが、会員登録料等、直売店及び委託売店収入等の増収につき、売上高は3百万円(0.4%)増加の918百万円となり、営業費用は、ひろのコースクラブハウス改修工事に伴う有形固定資産の更新による減価償却費の増加等により、4百万円(0.5%)増加の924百万円となりました。
当事業年度の財政状態につきましては、資産の部合計は、3,553百万円(前事業年度末は2,993百万円)となり559百万円増加となりました。増減の主なものは、有形固定資産が取得により494百万円増加したこと、未収消費税等が27百万円発生したことによるものであります。
当事業年度末の負債の部合計は、1,584百万円(前事業年度末は995百万円)となり589百万円増加となりました。増減の主なものは、長・短期借入金が468百万円増加したことによるものであります。
当事業年度末の純資産の部合計は、1,969百万円(前事業年度末は1,998百万円)となり、当期純損失の計上により29百万円減少となりました。
資本の財源及び資金の流動性については、当社の運転資金需要のうち主なものは、人件費、施設の維持管理費、コース補修費及び固定資産税等の販売費及び一般管理費等の営業費用であります。投資を目的とした資金需要は、コース管理作業機械やクラブハウス等を維持更新していくための設備投資等によるものであります。
当社は、事業運営上必要な流動性と資金の源泉を安定的に確保することを基本方針とし、短期及び長期運転資金については、いずれも内部留保による自己資金を基本としており、必要に応じて金融機関からの借入れを行っております。借入金の返済については、営業活動によるキャッシュ・フローの範囲内での資金計画を立案して返済期間等を検討しております。