有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第44期(2023/03/21-2023/09/20)

①【投資有価証券の主要銘柄】

2023年9月29日現在
順位	銘柄名 国/地域	種類	株数、口数又は額面金額	簿価単価 簿価金額(円)	評価単価 評価金額(円)	利率(%) 償還日	投資比率(%)
1	ニッセイ/パトナム・海外株式マザーファンド	親投資信託受益証券	97,913,199	4.0700	3.9935	-	31.01
	日本			398,513,685	391,016,360	-
2	ニッセイ国内株式マザーファンド	親投資信託受益証券	208,277,256	1.8924	1.8456	-	30.49
	日本			394,143,947	384,396,503	-
3	ニッセイ国内債券マザーファンド	親投資信託受益証券	192,996,167	1.3880	1.3845	-	21.19
	日本			267,897,979	267,203,193	-
4	ニッセイ/パトナム・海外債券マザーファンド	親投資信託受益証券	37,157,658	3.2899	3.2672	-	9.63
	日本			122,248,694	121,401,500	-

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
種類別及び業種別投資比率

2023年9月29日現在
種類	国内/外国	業種	投資比率(%)
親投資信託受益証券	国内		92.33
	小計		92.33
合 計(対純資産総額比)			92.33

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
(参考)
ニッセイ国内株式マザーファンド

2023年9月29日現在
順位	銘柄名 国/地域	種類 業種	株数、口数又は額面金額	簿価単価 簿価金額(円)	評価単価 評価金額(円)	利率(%) 償還日	投資比率(%)
1	トヨタ自動車	株式	282,200	1,845.00	2,677.50	-	4.04
	日本	輸送用機器		520,659,000	755,590,500	-
2	ソニーグループ	株式	51,800	10,350.00	12,240.00	-	3.39
	日本	電気機器		536,130,000	634,032,000	-
3	日本電信電話	株式	3,461,500	149.08	176.60	-	3.27
	日本	情報・通信業		516,040,420	611,300,900	-
4	三菱UFJフィナンシャル・グループ	株式	435,900	836.28	1,268.50	-	2.96
	日本	銀行業		364,537,758	552,939,150	-
5	三井住友フィナンシャルグループ	株式	61,100	5,129.73	7,347.00	-	2.40
	日本	銀行業		313,426,612	448,901,700	-
6	花王	株式	75,400	5,232.21	5,551.00	-	2.24
	日本	化学		394,509,154	418,545,400	-
7	日立製作所	株式	44,300	6,890.00	9,275.00	-	2.20
	日本	電気機器		305,227,000	410,882,500	-
8	三菱商事	株式	56,800	4,330.00	7,128.00	-	2.17
	日本	卸売業		245,944,000	404,870,400	-
9	ニデック	株式	53,600	7,472.84	6,931.00	-	1.99
	日本	電気機器		400,544,453	371,501,600	-
10	日本航空	株式	127,000	2,652.00	2,908.00	-	1.98
	日本	空運業		336,804,000	369,316,000	-
11	マブチモーター	株式	80,800	3,865.54	4,470.00	-	1.93
	日本	電気機器		312,335,649	361,176,000	-
12	参天製薬	株式	255,100	1,138.49	1,373.50	-	1.88
	日本	医薬品		290,428,889	350,379,850	-
13	日本新薬	株式	54,800	6,800.53	6,329.00	-	1.86
	日本	医薬品		372,669,077	346,829,200	-
14	パナソニック ホールディングス	株式	194,400	1,189.50	1,682.00	-	1.75
	日本	電気機器		231,238,800	326,980,800	-
15	IHI	株式	104,300	3,723.98	3,135.00	-	1.75
	日本	機械		388,411,862	326,980,500	-
16	エイチ・アイ・エス	株式	180,800	1,900.17	1,806.00	-	1.75
	日本	サービス業		343,552,342	326,524,800	-
17	三菱電機	株式	175,600	1,331.91	1,849.00	-	1.74
	日本	電気機器		233,883,815	324,684,400	-
18	綜合警備保障	株式	347,200	697.78	902.20	-	1.68
	日本	サービス業		242,270,954	313,243,840	-
19	デンソー	株式	130,400	1,720.26	2,401.00	-	1.68
	日本	輸送用機器		224,322,529	313,090,400	-
20	東レ	株式	396,500	754.60	778.00	-	1.65
	日本	繊維製品		299,198,900	308,477,000	-
21	良品計画	株式	155,800	1,457.81	1,935.50	-	1.61
	日本	小売業		227,127,186	301,550,900	-
22	スズキ	株式	48,900	4,470.00	6,016.00	-	1.57
	日本	輸送用機器		218,583,000	294,182,400	-
23	東京都競馬	株式	72,900	3,871.09	4,020.00	-	1.57
	日本	サービス業		282,203,026	293,058,000	-
24	太平洋セメント	株式	110,400	2,175.67	2,650.00	-	1.57
	日本	ガラス・土石製品		240,194,568	292,560,000	-
25	西日本旅客鉄道	株式	46,900	5,647.00	6,185.00	-	1.55
	日本	陸運業		264,844,300	290,076,500	-
26	丸井グループ	株式	117,500	2,153.44	2,430.00	-	1.53
	日本	小売業		253,029,773	285,525,000	-
27	積水化学工業	株式	126,700	1,892.00	2,153.00	-	1.46
	日本	化学		239,716,400	272,785,100	-
28	三菱ケミカルグループ	株式	287,400	797.08	942.70	-	1.45
	日本	化学		229,081,365	270,931,980	-
29	SUBARU	株式	91,900	2,127.00	2,906.00	-	1.43
	日本	輸送用機器		195,471,300	267,061,400	-
30	TOYO TIRE	株式	114,700	1,546.00	2,302.00	-	1.41
	日本	ゴム製品		177,326,200	264,039,400	-

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
種類別及び業種別投資比率

2023年9月29日現在
種類	国内/外国	業種	投資比率(%)
株式	国内	電気機器	14.32
		輸送用機器	11.64
		サービス業	9.10
		銀行業	7.20
		化学	6.49
		小売業	6.23
		情報・通信業	5.23
		医薬品	4.80
		卸売業	4.70
		陸運業	3.34
		機械	3.12
		繊維製品	2.63
		精密機器	2.47
		空運業	1.98
		保険業	1.92
		ガラス・土石製品	1.57
		ゴム製品	1.41
		建設業	1.40
		食料品	1.40
		鉄鋼	1.36
		不動産業	1.32
		その他金融業	1.14
		電気・ガス業	0.86
		金属製品	0.78
		非鉄金属	0.67
		証券、商品先物取引業	0.63
	小計		97.68
合 計(対純資産総額比)			97.68

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
ニッセイ国内債券マザーファンド

2023年9月29日現在
順位	銘柄名 国/地域	種類	株数、口数又は額面金額	簿価単価 簿価金額(円)	評価単価 評価金額(円)	利率(%) 償還日	投資比率(%)
1	第146回 利付国債(5年)	国債証券	1,030,700,000	100.22	100.12	0.1	5.16
	日本			1,033,008,768	1,031,947,147	2025/12/20
2	第346回 利付国債(10年)	国債証券	1,000,000,000	99.91	99.81	0.1	4.99
	日本			999,150,000	998,100,000	2027/3/20
3	第356回 利付国債(10年)	国債証券	845,800,000	98.20	98.19	0.1	4.15
	日本			830,657,410	830,524,852	2029/9/20
4	第363回 利付国債(10年)	国債証券	847,500,000	98.44	96.20	0.1	4.08
	日本			834,358,002	815,345,850	2031/6/20
5	第447回 利付国債(2年)	国債証券	731,000,000	100.10	100.01	0.005	3.66
	日本			731,791,311	731,102,340	2025/4/1
6	第350回 利付国債(10年)	国債証券	640,600,000	99.35	99.22	0.1	3.18
	日本			636,471,956	635,654,568	2028/3/20
7	第452回 利付国債(2年)	国債証券	616,700,000	99.96	99.95	0.005	3.08
	日本			616,499,488	616,403,984	2025/9/1
8	第24回 物価連動国債(10年)	国債証券	516,000,000	111.04	111.77	0.1	2.88
	日本			573,014,435	576,738,785	2029/3/10
9	第451回 利付国債(2年)	国債証券	532,900,000	100.01	100.00	0.005	2.67
	日本			532,990,231	532,900,000	2025/8/1
10	第351回 利付国債(10年)	国債証券	506,900,000	99.75	99.02	0.1	2.51
	日本			505,663,710	501,952,656	2028/6/20
11	第79回 利付国債(30年)	国債証券	523,700,000	91.39	89.51	1.2	2.34
	日本			478,610,909	468,763,870	2053/6/20
12	第442回 利付国債(2年)	国債証券	447,400,000	100.06	100.06	0.005	2.24
	日本			447,702,885	447,686,336	2024/11/1
13	第147回 利付国債(20年)	国債証券	409,100,000	110.34	107.91	1.6	2.21
	日本			451,413,375	441,467,992	2033/12/20
14	第185回 利付国債(20年)	国債証券	466,700,000	94.79	94.12	1.1	2.20
	日本			442,402,488	439,295,376	2043/6/20
15	第151回 利付国債(5年)	国債証券	394,400,000	99.51	99.48	0.005	1.96
	日本			392,483,216	392,360,952	2027/3/20
16	第155回 利付国債(20年)	国債証券	370,900,000	103.08	100.49	1	1.86
	日本			382,323,720	372,724,828	2035/12/20
17	第360回 利付国債(10年)	国債証券	340,700,000	98.18	97.14	0.1	1.66
	日本			334,525,491	330,966,201	2030/9/20
18	第78回 利付国債(30年)	国債証券	334,200,000	103.45	94.20	1.4	1.57
	日本			345,741,245	314,826,426	2053/3/20
19	第361回 利付国債(10年)	国債証券	317,900,000	97.26	96.80	0.1	1.54
	日本			309,215,465	307,755,811	2030/12/20
20	第156回 利付国債(5年)	国債証券	298,500,000	100.02	99.81	0.2	1.49
	日本			298,567,129	297,938,820	2027/12/20
21	第438回 利付国債(2年)	国債証券	297,100,000	100.10	100.10	0.005	1.49
	日本			297,401,930	297,401,930	2024/7/1
22	第371回 利付国債(10年)	国債証券	239,500,000	96.87	96.69	0.4	1.16
	日本			232,005,293	231,594,105	2033/6/20
23	第158回 利付国債(20年)	国債証券	245,300,000	95.00	93.72	0.5	1.15
	日本			233,045,447	229,900,066	2036/9/20
24	第118回 利付国債(20年)	国債証券	200,000,000	111.76	109.95	2	1.10
	日本			223,532,000	219,918,000	2030/6/20
25	第70回 利付国債(30年)	国債証券	272,000,000	81.30	79.41	0.7	1.08
	日本			221,136,000	216,019,680	2051/3/20
26	第172回 利付国債(20年)	国債証券	230,700,000	88.29	87.14	0.4	1.01
	日本			203,694,528	201,043,515	2040/3/20
27	第176回 利付国債(20年)	国債証券	220,200,000	89.43	87.12	0.5	0.96
	日本			196,924,860	191,851,452	2041/3/20
28	第151回 利付国債(20年)	国債証券	174,100,000	106.58	103.42	1.2	0.90
	日本			185,564,512	180,062,925	2034/12/20
29	第34回 利付国債(30年)	国債証券	158,100,000	117.33	113.53	2.2	0.90
	日本			185,511,378	179,498,835	2041/3/20
30	第440回 利付国債(2年)	国債証券	175,100,000	100.08	100.08	0.005	0.88
	日本			175,243,967	175,243,967	2024/9/1

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
種類別及び業種別投資比率

2023年9月29日現在
種類	国内/外国	業種	投資比率(%)
公社債券	国内	国債証券	93.22
	小計		93.22
合 計(対純資産総額比)			93.22

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
ニッセイ/パトナム・海外株式マザーファンド

2023年9月29日現在
順位	銘柄名 国/地域	種類 業種	株数、口数又は額面金額	簿価単価 簿価金額(円)	評価単価 評価金額(円)	利率(%) 償還日	投資比率(%)
1	MICROSOFT CORP	株式	49,700	36,558.65	46,914.27	-	4.50
	アメリカ	ソフトウェア・サービス		1,816,964,971	2,331,639,278	-
2	APPLE INC	株式	84,700	20,022.28	25,531.81	-	4.18
	アメリカ	テクノロジー・ハードウェアおよび機器		1,695,887,238	2,162,544,323	-
3	NVIDIA CORP	株式	24,900	25,175.58	64,452.52	-	3.10
	アメリカ	半導体・半導体製造装置		626,871,962	1,604,867,902	-
4	AMAZON.COM INC	株式	84,100	13,040.01	18,844.08	-	3.06
	アメリカ	一般消費財・サービス流通・小売り		1,096,665,649	1,584,787,834	-
5	WALMART INC	株式	61,300	21,396.97	24,312.73	-	2.88
	アメリカ	生活必需品流通・小売り		1,311,634,728	1,490,370,545	-
6	VISA INC-CLASS A SHARES	株式	38,500	30,766.37	34,651.70	-	2.58
	アメリカ	金融サービス		1,184,505,418	1,334,090,557	-
7	BOSTON SCIENTIFIC CORP	株式	164,800	6,907.24	7,983.08	-	2.54
	アメリカ	ヘルスケア機器・サービス		1,138,314,270	1,315,612,342	-
8	INGERSOLL-RAND INC	株式	133,600	7,696.86	9,613.50	-	2.48
	アメリカ	資本財		1,028,300,612	1,284,364,481	-
9	CONSTELLATION ENERGY	株式	75,800	13,102.08	16,352.08	-	2.39
	アメリカ	公益事業		993,137,977	1,239,488,088	-
10	ELI LILLY & CO	株式	14,400	53,745.35	81,438.83	-	2.27
	アメリカ	医薬品・バイオテクノロジー・ライフサイエンス		773,933,132	1,172,719,166	-
11	UNITEDHEALTH GROUP INC	株式	15,100	78,136.05	76,300.75	-	2.23
	アメリカ	ヘルスケア機器・サービス		1,179,854,383	1,152,141,445	-
12	CONSTELLATION SOFTWARE INC	株式	3,500	232,781.59	309,425.27	-	2.09
	カナダ	ソフトウェア・サービス		814,735,597	1,082,988,474	-
13	ADOBE INC	株式	13,800	50,931.05	75,488.53	-	2.01
	アメリカ	ソフトウェア・サービス		702,848,569	1,041,741,832	-
14	LINDE PLC	株式	17,500	49,532.01	55,866.63	-	1.89
	アメリカ	素材		866,810,190	977,666,098	-
15	OTIS WORLDWIDE CORP	株式	78,600	11,737.42	12,036.70	-	1.83
	アメリカ	資本財		922,561,323	946,084,824	-
16	NOVO-NORDISK A/S	株式	68,216	9,775.05	13,805.28	-	1.82
	デンマーク	医薬品・バイオテクノロジー・ライフサイエンス		666,815,117	941,741,321	-
17	SALESFORCE INC	株式	29,200	19,764.13	30,394.65	-	1.71
	アメリカ	ソフトウェア・サービス		577,112,659	887,523,955	-
18	REGENERON PHARMACEUTICALS	株式	6,755	108,071.87	124,834.98	-	1.63
	アメリカ	医薬品・バイオテクノロジー・ライフサイエンス		730,025,502	843,260,293	-
19	MERCK & CO INC	株式	52,500	16,377.74	15,601.19	-	1.58
	アメリカ	医薬品・バイオテクノロジー・ライフサイエンス		859,831,707	819,062,685	-
20	SANOFI	株式	51,442	14,384.46	15,920.07	-	1.58
	フランス	医薬品・バイオテクノロジー・ライフサイエンス		739,965,711	818,960,755	-
21	CITIGROUP INC	株式	131,900	6,603.37	6,162.69	-	1.57
	アメリカ	銀行		870,984,573	812,859,602	-
22	THERMO FISHER SCIENTIFIC INC	株式	10,700	79,365.02	75,241.73	-	1.56
	アメリカ	医薬品・バイオテクノロジー・ライフサイエンス		849,205,756	805,086,528	-
23	BANK OF AMERICA CORP	株式	194,000	4,787.83	4,122.42	-	1.55
	アメリカ	銀行		928,840,432	799,750,411	-
24	AXA SA	株式	178,412	4,161.04	4,479.29	-	1.54
	フランス	保険		742,379,880	799,160,871	-
25	APPLIED MATERIALS INC	株式	37,100	15,694.01	20,674.94	-	1.48
	アメリカ	半導体・半導体製造装置		582,248,023	767,040,555	-
26	KERRY GROUP PLC-A	株式	61,138	13,845.99	12,169.15	-	1.44
	アイルランド	食品・飲料・タバコ		846,516,630	743,998,104	-
27	GENERAL MOTORS CO	株式	147,300	5,309.59	4,960.07	-	1.41
	アメリカ	自動車・自動車部品		782,103,692	730,618,723	-
28	ROPER TECHNOLOGIES INC	株式	10,000	63,491.31	72,918.75	-	1.41
	アメリカ	ソフトウェア・サービス		634,913,197	729,187,542	-
29	JPMORGAN CHASE & CO	株式	33,000	19,510.71	22,076.51	-	1.41
	アメリカ	銀行		643,853,722	728,524,902	-
30	UNILEVER PLC	株式	96,678	7,591.42	7,364.17	-	1.38
	イギリス	家庭用品・パーソナル用品		733,923,843	711,953,502	-

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
種類別及び業種別投資比率

2023年9月29日現在
種類	国内/外国	業種	投資比率(%)
株式	外国	ソフトウェア・サービス	12.80
		医薬品・バイオテクノロジー・ライフサイエンス	12.11
		資本財	7.65
		半導体・半導体製造装置	6.41
		ヘルスケア機器・サービス	5.86
		金融サービス	5.27
		保険	4.68
		銀行	4.52
		一般消費財・サービス流通・小売り	4.36
		テクノロジー・ハードウェアおよび機器	4.18
		生活必需品流通・小売り	4.04
		公益事業	3.95
		素材	3.61
		食品・飲料・タバコ	2.81
		耐久消費財・アパレル	2.35
		電気通信サービス	2.15
		メディア・娯楽	1.90
		自動車・自動車部品	1.41
		家庭用品・パーソナル用品	1.38
		商業・専門サービス	1.31
		運輸	1.18
		消費者サービス	1.06
	小計		94.99
投資証券	外国		1.95
	小計		1.95
合 計(対純資産総額比)			96.94

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。株式(外国)の業種はGICS分類(産業グループ)によるものです。なお、GICSに関する知的財産所有権はS&P及びMSCI Inc.に帰属します。
ニッセイ/パトナム・海外債券マザーファンド

2023年9月29日現在
順位	銘柄名 国/地域	種類	株数、口数又は額面金額	簿価単価 簿価金額(円)	評価単価 評価金額(円)	利率(%) 償還日	投資比率(%)
1	US TREASURY N/B	国債証券	747,900,000	95.46	95.58	2	7.22
	アメリカ			713,945,340	714,910,131	2025/2/15
2	US TREASURY N/B	国債証券	837,648,000	84.46	73.06	2.75	6.18
	アメリカ			707,485,690	612,002,381	2042/8/15
3	US TREASURY N/B	国債証券	568,404,000	96.14	94.81	2.625	5.44
	アメリカ			546,486,341	538,937,936	2026/1/31
4	US TREASURY N/B	国債証券	538,488,000	95.46	92.84	2.625	5.05
	アメリカ			514,077,104	499,948,413	2027/5/31
5	US TREASURY N/B	国債証券	508,572,000	91.42	90.62	1.375	4.65
	アメリカ			464,941,608	460,893,375	2026/8/31
6	US TREASURY N/B	国債証券	358,992,000	83.31	78.69	1.125	2.85
	アメリカ			299,097,774	282,523,114	2031/2/15
7	BUONI POLIENNALI DEL TES	国債証券	259,120,000	112.87	108.64	6.5	2.84
	イタリア			292,473,926	281,528,697	2027/11/1
8	GNMA TBA	特殊債券	299,160,000	92.39	89.93	4	2.72
	アメリカ			276,401,636	269,049,546	2053/10/1
9	US TREASURY N/B	国債証券	396,387,000	77.31	63.67	2.375	2.55
	アメリカ			306,470,572	252,415,277	2049/11/15
10	UNITED KINGDOM GILT	国債証券	250,066,100	95.36	94.91	2	2.40
	イギリス			238,482,198	237,355,240	2025/9/7
11	BUNDESREPUB. DEUTSCHLAND	国債証券	281,240,000	82.90	79.96	-	2.27
	ドイツ			233,150,203	224,885,128	2031/8/15
12	UNITED KINGDOM GILT	国債証券	257,367,300	90.77	78.39	3.25	2.04
	イギリス			233,627,740	201,765,668	2044/1/22
13	FRANCE (GOVT OF)	国債証券	243,320,000	81.67	78.96	-	1.94
	フランス			198,738,909	192,130,338	2030/11/25
14	BUONI POLIENNALI DEL TES	国債証券	214,880,000	81.26	79.26	1.65	1.72
	イタリア			174,623,685	170,333,227	2032/3/1
15	BONOS Y OBLIG DEL ESTADO	国債証券	150,100,000	111.66	106.81	5.15	1.62
	スペイン			167,603,161	160,327,814	2028/10/31
16	FRANCE (GOVT OF)	国債証券	164,320,000	95.36	95.27	0.5	1.58
	フランス			156,708,697	156,557,523	2025/5/25
17	FRANCE (GOVT OF)	国債証券	153,260,000	101.23	97.99	2.75	1.52
	フランス			155,149,695	150,188,669	2027/10/25
18	BUONI POLIENNALI DEL TES	国債証券	137,460,000	98.93	98.29	2.5	1.36
	イタリア			135,994,676	135,119,056	2024/12/1
19	FNMA TBA	特殊債券	149,580,000	88.64	85.90	3.5	1.30
	アメリカ			132,600,333	128,498,194	2053/10/1
20	GNMA TBA	特殊債券	149,580,000	86.64	84.79	3	1.28
	アメリカ			129,602,889	126,828,882	2053/10/1
21	FRANCE (GOVT OF)	国債証券	116,920,000	121.85	107.90	4.5	1.27
	フランス			142,467,020	126,157,849	2041/4/25
22	FNMA TBA	特殊債券	149,580,000	85.40	82.69	3	1.25
	アメリカ			127,744,826	123,696,676	2053/10/1
23	BUNDESREPUB. DEUTSCHLAND	国債証券	120,080,000	106.45	90.36	2.5	1.10
	ドイツ			127,834,766	108,511,492	2044/7/4
24	BUONI POLIENNALI DEL TES	国債証券	112,180,000	103.89	94.29	4.75	1.07
	イタリア			116,550,532	105,774,522	2044/9/1
25	MEX BONOS DESARR FIX RT	国債証券	113,186,768	95.41	91.09	7.5	1.04
	メキシコ			108,001,682	103,108,618	2027/6/3
26	GNMA BX9597	特殊債券	122,942,676	85.45	79.19	2	0.98
	アメリカ			105,064,351	97,366,911	2051/1/1
27	BELGIUM KINGDOM	国債証券	93,220,000	115.68	103.61	4.25	0.98
	ベルギー			107,843,595	96,589,903	2041/3/28
28	ONTARIO (PROVINCE OF)	地方債証券	88,592,000	116.41	108.59	6.5	0.97
	カナダ			103,130,390	96,209,140	2029/3/8
29	BELGIUM KINGDOM	国債証券	99,540,000	95.37	94.03	1	0.95
	ベルギー			94,940,256	93,597,462	2026/6/22
30	REPUBLIC OF AUSTRIA	国債証券	99,540,000	91.97	90.75	0.5	0.91
	オーストリア			91,550,919	90,334,540	2027/4/20

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
種類別及び業種別投資比率

2023年9月29日現在
種類	国内/外国	業種	投資比率(%)
公社債券	外国	国債証券	73.70
		特殊債券	12.35
		社債券	6.02
		地方債証券	1.71
	小計		93.78
合 計(対純資産総額比)			93.78

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。