有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第1期(平成29年1月18日-平成29年6月12日)

①【投資有価証券の主要銘柄】
ワールドアセットバランス(基本コース)

					平成29年6月30日現在
順位	銘柄名 発行体の国/地域	種類	数量	簿価単価 簿価金額 (円)	評価単価 評価金額 (円)	利率(%) 償還日	投資 比率
1	為替フルヘッジ外国債券パッシブ・ファンド・マザーファンド	親投資信託受益証券	2,600,263,608	1.3425	1.3348	-	52.41%
	日本			3,490,882,950	3,470,831,863	-
2	エマージング株式パッシブ・マザーファンド	親投資信託受益証券	857,242,358	1.0815	1.0978	-	14.21%
	日本			927,186,997	941,080,660	-
3	外国リート・パッシブ・ファンド・マザーファンド	親投資信託受益証券	557,078,784	1.1608	1.1832	-	9.95%
	日本			646,664,284	659,135,617	-
4	外国株式パッシブ・ファンド・マザーファンド	親投資信託受益証券	206,325,378	3.1041	3.1483	-	9.81%
	日本			640,468,376	649,574,187	-
5	エマージング債券パッシブ・マザーファンド	親投資信託受益証券	347,526,710	1.8412	1.8594	-	9.76%
	日本			639,876,735	646,191,164	-
6	DEUTSCHE X-TRACKERS MSCI EMERGING MARKETS HEDGED EQUITY ETF	投資信託受益証券	13,300	2,420.32	2,437.12	-	0.49%
	アメリカ			32,190,256	32,413,696	-

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
投資有価証券の種類別投資比率

	平成29年6月30日現在
種類	投資比率
投資信託受益証券	0.49%
親投資信託受益証券	96.13%
合計	96.62%

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
投資株式の業種別投資比率
該当事項はありません。
ワールドアセットバランス(リスク抑制コース)

					平成29年6月30日現在
順位	銘柄名 発行体の国/地域	種類	数量	簿価単価 簿価金額 (円)	評価単価 評価金額 (円)	利率(%) 償還日	投資 比率
1	為替フルヘッジ外国債券パッシブ・ファンド・マザーファンド	親投資信託受益証券	4,995,638,561	1.3425	1.3348	-	52.41%
	日本			6,707,033,114	6,668,178,351	-
2	エマージング株式パッシブ・マザーファンド	親投資信託受益証券	1,667,646,788	1.0816	1.0978	-	14.39%
	日本			1,803,743,011	1,830,742,643	-
3	外国リート・パッシブ・ファンド・マザーファンド	親投資信託受益証券	1,076,268,960	1.1622	1.1832	-	10.01%
	日本			1,250,857,179	1,273,441,433	-
4	外国株式パッシブ・ファンド・マザーファンド	親投資信託受益証券	398,493,092	3.1062	3.1483	-	9.86%
	日本			1,237,836,708	1,254,575,801	-
5	エマージング債券パッシブ・マザーファンド	親投資信託受益証券	671,237,003	1.8424	1.8594	-	9.81%
	日本			1,236,689,939	1,248,098,083	-
6	DEUTSCHE X-TRACKERS MSCI EMERGING MARKETS HEDGED EQUITY ETF	投資信託受益証券	20,500	2,420.32	2,437.12	-	0.39%
	アメリカ			49,616,560	49,960,960	-

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
投資有価証券の種類別投資比率

	平成29年6月30日現在
種類	投資比率
投資信託受益証券	0.39%
親投資信託受益証券	96.48%
合計	96.87%

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
投資株式の業種別投資比率
該当事項はありません。
(参考)
外国株式パッシブ・ファンド・マザーファンド

					平成29年6月30日現在
順位	銘柄名 発行体の国/地域	種類 業種	数量	簿価単価 簿価金額 (円)	評価単価 評価金額 (円)	利率(%) 償還日	投資 比率
1	APPLE INC	株式	378,639	15,122.23	16,092.15	-	2.20%
	アメリカ	コンピュータ・周辺機器		5,725,869,831	6,093,119,370	-
2	MICROSOFT CORP	株式	530,114	7,231.83	7,670.87	-	1.46%
	アメリカ	ソフトウェア		3,833,699,629	4,066,440,880	-
3	AMAZON.COM INC	株式	29,270	93,678.81	109,304.15	-	1.15%
	アメリカ	インターネット販売・通信販売		2,741,979,005	3,199,332,763	-
4	JOHNSON & JOHNSON	株式	196,051	13,032.31	14,855.67	-	1.05%
	アメリカ	医薬品		2,554,999,368	2,912,470,919	-
5	FACEBOOK INC	株式	170,014	14,992.93	16,916.47	-	1.04%
	アメリカ	インターネットソフトウェア・サービス		2,549,008,553	2,876,038,430	-
6	EXXON MOBIL CORP	株式	299,082	9,275.83	9,038.39	-	0.97%
	アメリカ	石油・ガス・消耗燃料		2,774,236,778	2,703,222,748	-
7	JPMORGAN CHASE & CO	株式	258,489	10,030.71	10,208.79	-	0.95%
	アメリカ	銀行		2,592,830,782	2,638,862,503	-
8	ALPHABET INC-CL C	株式	22,612	91,891.85	102,792.47	-	0.84%
	アメリカ	インターネットソフトウェア・サービス		2,077,858,668	2,324,343,557	-
9	ALPHABET INC-CL A	株式	21,352	94,086.75	105,035.83	-	0.81%
	アメリカ	インターネットソフトウェア・サービス		2,008,940,385	2,242,725,255	-
10	NESTLE SA-REGISTERED	株式	224,790	8,545.37	9,792.06	-	0.79%
	スイス	食品		1,920,915,970	2,201,159,190	-
11	WELLS FARGO & CO	株式	343,838	6,493.75	6,247.35	-	0.77%
	アメリカ	銀行		2,232,801,450	2,148,079,767	-
12	BANK OF AMERICA CORP	株式	723,491	2,694.71	2,723.83	-	0.71%
	アメリカ	銀行		1,949,605,667	1,970,673,725	-
13	GENERAL ELECTRIC CO	株式	629,434	3,391.35	3,026.23	-	0.69%
	アメリカ	コングロマリット		2,134,637,290	1,904,818,348	-
14	AT&T INC	株式	443,959	4,564.00	4,213.43	-	0.67%
	アメリカ	各種電気通信サービス		2,026,228,876	1,870,594,608	-
15	PROCTER & GAMBLE CO	株式	184,431	9,840.31	9,742.87	-	0.65%
	アメリカ	家庭用品		1,814,860,057	1,796,889,101	-
16	BERKSHIRE HATHAWAY INC-CL B	株式	89,522	18,698.39	18,961.59	-	0.61%
	アメリカ	各種金融サービス		1,673,918,164	1,697,480,355	-
17	PFIZER INC	株式	429,777	3,668.00	3,766.55	-	0.58%
	アメリカ	医薬品		1,576,422,036	1,618,780,857	-
18	CHEVRON CORP	株式	136,394	12,602.23	11,661.43	-	0.57%
	アメリカ	石油・ガス・消耗燃料		1,718,869,922	1,590,550,447	-
19	NOVARTIS AG-REG SHS	株式	161,207	8,791.20	9,417.47	-	0.55%
	スイス	医薬品		1,417,203,945	1,518,163,214	-
20	HOME DEPOT INC	株式	87,964	15,832.31	17,041.91	-	0.54%
	アメリカ	専門小売り		1,392,674,196	1,499,075,450	-
21	CITIGROUP INC	株式	199,568	6,700.95	7,501.75	-	0.54%
	アメリカ	銀行		1,337,297,185	1,497,111,239	-
22	HSBC HOLDINGS PLC	株式	1,432,243	1,016.44	1,043.12	-	0.54%
	イギリス	銀行		1,455,800,361	1,494,011,987	-
23	COMCAST CORP-CL A	株式	341,815	4,261.04	4,353.43	-	0.54%
	アメリカ	メディア		1,456,487,388	1,488,071,093	-
24	COCA-COLA CO/THE	株式	294,156	4,539.35	5,020.95	-	0.53%
	アメリカ	飲料		1,335,279,980	1,476,945,509	-
25	PHILIP MORRIS INTERNATIONAL	株式	112,129	11,488.95	13,112.95	-	0.53%
	アメリカ	タバコ		1,288,245,595	1,470,343,091	-
26	ROCHE HOLDING AG-GENUSSCHEIN	株式	50,742	27,790.04	28,902.11	-	0.53%
	スイス	医薬品		1,410,122,412	1,466,551,068	-
27	VERIZON COMM INC	株式	293,969	5,406.23	4,973.91	-	0.53%
	アメリカ	各種電気通信サービス		1,589,266,966	1,462,178,288	-
28	UNITEDHEALTH GROUP INC	株式	69,576	18,270.55	20,750.23	-	0.52%
	アメリカ	ヘルスケア・プロバイダー/ヘルスケア・サービス		1,271,192,482	1,443,718,698	-
29	MERCK & CO.INC.	株式	198,943	7,353.91	7,206.07	-	0.52%
	アメリカ	医薬品		1,463,010,906	1,433,599,173	-
30	VISA INC	株式	134,141	9,727.19	10,575.03	-	0.51%
	アメリカ	情報技術サービス		1,304,816,335	1,418,546,440	-

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
投資有価証券の種類別投資比率

	平成29年6月30日現在
種類	投資比率
株式	95.38%
投資信託受益証券	0.29%
投資証券	2.27%
合計	97.93%

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
投資株式の業種別投資比率

		平成29年6月30日現在
業種	国内/外国	投資比率
銀行	外国	9.59%
医薬品		5.88%
石油・ガス・消耗燃料		5.82%
保険		4.19%
ソフトウェア		3.68%
インターネットソフトウェア・サービス		2.99%
資本市場		2.88%
情報技術サービス		2.73%
コンピュータ・周辺機器		2.55%
メディア		2.51%
化学		2.49%
半導体・半導体製造装置		2.45%
各種電気通信サービス		2.29%
バイオテクノロジー		2.27%
ヘルスケア機器・用品		2.06%
食品		2.05%
飲料		2.05%
コングロマリット		2.04%
ヘルスケア・プロバイダー/ヘルスケア・サービス		2.00%
航空宇宙・防衛		1.95%
電力		1.91%
ホテル・レストラン・レジャー		1.84%
食品・生活必需品小売り		1.76%
インターネット販売・通信販売		1.72%
専門小売り		1.63%
タバコ		1.63%
機械		1.56%
家庭用品		1.41%
金属・鉱業		1.39%
繊維・アパレル・贅沢品		1.18%
総合公益事業		1.07%
自動車		0.99%
陸運・鉄道		0.91%
各種金融サービス		0.90%
通信機器		0.84%
電気設備		0.78%
パーソナル用品		0.74%
専門サービス		0.61%
エネルギー設備・サービス		0.58%
航空貨物・物流サービス		0.57%
不動産管理・開発		0.55%
ライフサイエンス・ツール/サービス		0.53%
消費者金融		0.49%
家庭用耐久財		0.48%
自動車部品		0.45%
建設関連製品		0.44%
電子装置・機器・部品		0.40%
商業サービス・用品		0.38%
建設資材		0.37%
無線通信サービス		0.37%
複合小売り		0.34%
建設・土木		0.34%
容器・包装		0.31%
商社・流通業		0.30%
運送インフラ		0.27%
旅客航空輸送業		0.16%
ガス		0.15%
紙製品・林産品		0.10%
海運業		0.09%
販売		0.08%
水道		0.08%
レジャー用品		0.07%
ヘルスケア・テクノロジー		0.07%
独立系発電事業者・エネルギー販売業者		0.03%
各種消費者サービス		0.02%
貯蓄・抵当・不動産金融		0.02%
合計		95.38%

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
外国リート・パッシブ・ファンド・マザーファンド

					平成29年6月30日現在
順位	銘柄名 発行体の国/地域	種類	数量	簿価単価 簿価金額 (円)	評価単価 評価金額 (円)	利率(%) 償還日	投資 比率
1	SIMON PROPERTY GROUP INC	投資証券	106,380	17,783.35	18,208.95	-	4.45%
	アメリカ			1,891,793,836	1,937,069,164	-
2	PROLOGIS INC	投資証券	180,660	6,501.60	6,573.27	-	2.73%
	アメリカ			1,174,579,056	1,187,528,764	-
3	PUBLIC STORAGE	投資証券	50,930	23,777.60	23,247.83	-	2.72%
	アメリカ			1,210,993,168	1,184,012,491	-
4	WELLTOWER INC	投資証券	124,730	8,640.80	8,344.00	-	2.39%
	アメリカ			1,077,766,984	1,040,747,120	-
5	AVALONBAY COMMUNITIES INC	投資証券	46,930	21,790.71	21,505.11	-	2.32%
	アメリカ			1,022,638,489	1,009,235,281	-
6	UNIBAIL-RODAMCO SE	投資証券	33,910	29,663.44	28,473.32	-	2.22%
	フランス			1,005,887,453	965,530,450	-
7	VENTAS INC	投資証券	120,870	7,922.87	7,751.51	-	2.15%
	アメリカ			957,638,505	936,926,222	-
8	EQUITY RESIDENTIAL	投資証券	125,050	7,617.12	7,425.60	-	2.13%
	アメリカ			952,520,856	928,571,280	-
9	BOSTON PROPERTIES INC	投資証券	52,390	14,013.43	13,796.15	-	1.66%
	アメリカ			734,164,121	722,780,822	-
10	DIGITAL REALTY TRUST INC	投資証券	54,400	13,336.96	12,648.16	-	1.58%
	アメリカ			725,530,624	688,059,904	-
11	SCENTRE GROUP	投資信託受益証券	1,818,950	361.08	358.50	-	1.50%
	オーストラリア			656,798,925	652,109,581	-
12	ESSEX PROPERTY TRUST INC	投資証券	22,330	29,846.87	29,140.15	-	1.49%
	アメリカ			666,480,830	650,699,772	-
13	LINK REIT	投資証券	755,520	881.06	859.56	-	1.49%
	香港			665,663,730	649,418,548	-
14	VORNADO REALTY TRUST	投資証券	58,640	10,379.03	10,455.20	-	1.41%
	アメリカ			608,626,905	613,092,928	-
15	REALTY INCOME CORP	投資証券	92,941	6,207.03	6,246.23	-	1.33%
	アメリカ			576,888,504	580,531,791	-
16	HCP INC	投資証券	159,490	3,701.60	3,581.75	-	1.31%
	アメリカ			590,368,184	571,254,902	-
17	GGP INC	投資証券	198,240	2,644.31	2,666.71	-	1.21%
	アメリカ			524,209,996	528,650,572	-
18	HOST HOTELS & RESORTS INC	投資証券	252,820	2,083.20	2,069.75	-	1.20%
	アメリカ			526,674,624	523,276,723	-
19	WESTFIELD CORP	投資信託受益証券	651,760	729.94	710.98	-	1.06%
	オーストラリア			475,748,692	463,391,583	-
20	MID AMERICA	投資証券	38,830	12,341.27	11,827.20	-	1.05%
	アメリカ			479,211,902	459,250,176	-
21	ALEXANDRIA REAL ESTATE EQUIT	投資証券	30,980	13,335.64	13,326.87	-	0.95%
	アメリカ			413,138,276	412,866,742	-
22	SL GREEN	投資証券	34,640	11,929.80	11,840.63	-	0.94%
	アメリカ			413,248,522	410,159,769	-
23	UDR INC	投資証券	90,940	4,490.45	4,390.40	-	0.92%
	アメリカ			408,362,328	399,262,976	-
24	LAND SECURITIES GROUP PLC	投資証券	270,140	1,508.92	1,472.47	-	0.91%
	イギリス			407,621,404	397,775,477	-
25	GOODMAN GROUP	投資信託受益証券	544,660	719.60	700.64	-	0.88%
	オーストラリア			391,940,293	381,612,434	-
26	DUKE REALTY TRUST	投資証券	120,930	3,191.28	3,096.80	-	0.86%
	アメリカ			385,921,782	374,496,024	-
27	EXTRA SPACE STORAGE INC	投資証券	42,820	8,746.29	8,683.35	-	0.85%
	アメリカ			374,516,385	371,821,475	-
28	FEDERAL REALTY INVS TRUST	投資証券	24,560	13,816.71	14,303.51	-	0.81%
	アメリカ			339,338,553	351,294,451	-
29	REGENCY CENTERS CORP	投資証券	49,730	6,718.80	7,053.75	-	0.81%
	アメリカ			334,126,051	350,783,484	-
30	KLEPIERRE	投資証券	70,520	4,752.40	4,613.31	-	0.75%
	フランス			335,139,952	325,331,220	-

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
投資有価証券の種類別投資比率

	平成29年6月30日現在
種類	投資比率
投資信託受益証券	11.13%
投資証券	87.65%
合計	98.77%

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
投資株式の業種別投資比率
該当事項はありません。
為替フルヘッジ外国債券パッシブ・ファンド・マザーファンド

					平成29年6月30日現在
順位	銘柄名 発行体の国/地域	種類	数量	簿価単価 簿価金額 (円)	評価単価 評価金額 (円)	利率(%) 償還日	投資 比率
1	US T N/B 2.25 01/31/24	国債証券	1,500,800,000	101.82	101.17	2.250000	0.86%
	アメリカ			1,528,114,560	1,518,494,432	2024/1/31
2	US T N/B 1.25 11/30/18	国債証券	1,512,000,000	99.87	99.91	1.250000	0.85%
	アメリカ			1,510,155,360	1,510,639,200	2018/11/30
3	US T N/B 1.25 10/31/18	国債証券	1,400,000,000	99.88	99.90	1.250000	0.79%
	アメリカ			1,398,348,000	1,398,684,000	2018/10/31
4	US T N/B 2.375 12/31/20	国債証券	1,338,400,000	102.65	102.55	2.375000	0.78%
	アメリカ			1,373,947,904	1,372,582,736	2020/12/31
5	US T N/B 2.625 11/15/20	国債証券	1,328,320,000	103.41	103.30	2.625000	0.78%
	アメリカ			1,373,708,694	1,372,260,825	2020/11/15
6	US T N/B 2.125 12/31/21	国債証券	1,344,000,000	101.70	101.44	2.125000	0.77%
	アメリカ			1,366,888,320	1,363,420,800	2021/12/31
7	US T N/B 1.375 01/31/21	国債証券	1,344,000,000	99.14	99.04	1.375000	0.75%
	アメリカ			1,332,441,600	1,331,178,240	2021/1/31
8	US T N/B 2.75 11/15/23	国債証券	1,243,200,000	104.94	104.35	2.750000	0.73%
	アメリカ			1,304,676,240	1,297,291,632	2023/11/15
9	US T N/B 2.375 06/30/18	国債証券	1,265,600,000	101.13	101.09	2.375000	0.72%
	アメリカ			1,279,977,216	1,279,433,008	2018/6/30
10	US T N/B 0.75 07/15/19	国債証券	1,232,000,000	98.73	98.73	0.750000	0.69%
	アメリカ			1,216,353,600	1,216,452,160	2019/7/15
11	US T N/B 1.0 09/15/18	国債証券	1,209,600,000	99.63	99.64	1.000000	0.68%
	アメリカ			1,205,197,056	1,205,293,824	2018/9/15
12	US T N/B 2.0 07/31/20	国債証券	1,176,000,000	101.39	101.35	2.000000	0.67%
	アメリカ			1,192,440,480	1,191,887,760	2020/7/31
13	US T N/B 1.0 09/30/19	国債証券	1,198,400,000	99.13	99.11	1.000000	0.67%
	アメリカ			1,187,997,888	1,187,770,192	2019/9/30
14	US T N/B 2.125 09/30/21	国債証券	1,097,600,000	101.70	101.50	2.125000	0.63%
	アメリカ			1,116,292,128	1,114,140,832	2021/9/30
15	US T N/B 0.75 08/31/18	国債証券	1,120,000,000	99.37	99.36	0.750000	0.63%
	アメリカ			1,113,033,600	1,112,910,400	2018/8/31
16	US T N/B 1.0 11/15/19	国債証券	1,120,000,000	99.02	99.00	1.000000	0.63%
	アメリカ			1,109,102,400	1,108,833,600	2019/11/15
17	US T N/B 1.375 04/30/21	国債証券	1,120,000,000	98.96	98.85	1.375000	0.63%
	アメリカ			1,108,441,600	1,107,131,200	2021/4/30
18	US T N/B 1.125 06/30/21	国債証券	1,120,000,000	97.85	97.72	1.125000	0.62%
	アメリカ			1,096,020,800	1,094,531,200	2021/6/30
19	US T N/B 2.625 08/15/20	国債証券	1,047,200,000	103.30	103.19	2.625000	0.61%
	アメリカ			1,081,841,376	1,080,658,040	2020/8/15
20	US T N/B 1.625 04/30/23	国債証券	1,097,600,000	98.50	98.03	1.625000	0.61%
	アメリカ			1,081,136,000	1,075,988,256	2023/4/30
21	US T N/B 1.0 11/30/19	国債証券	1,052,800,000	99.02	98.98	1.000000	0.59%
	アメリカ			1,042,556,256	1,042,103,552	2019/11/30
22	US T N/B 1.5 08/15/26	国債証券	1,097,600,000	94.71	93.84	1.500000	0.58%
	アメリカ			1,039,536,960	1,030,020,768	2026/8/15
23	US T N/B 2.0 11/15/21	国債証券	996,800,000	101.24	101.00	2.000000	0.57%
	アメリカ			1,009,220,128	1,006,768,000	2021/11/15
24	US T N/B 1.25 10/31/19	国債証券	1,008,000,000	99.65	99.65	1.250000	0.57%
	アメリカ			1,004,532,480	1,004,492,160	2019/10/31
25	US T N/B 1.5 02/28/19	国債証券	952,000,000	100.28	100.25	1.500000	0.54%
	アメリカ			954,675,120	954,380,000	2019/2/28
26	US T N/B 3.625 02/15/20	国債証券	896,000,000	105.62	105.53	3.625000	0.53%
	アメリカ			946,364,160	945,593,600	2020/2/15
27	US T N/B 1.125 12/31/19	国債証券	952,000,000	99.25	99.23	1.125000	0.53%
	アメリカ			944,926,640	944,745,760	2019/12/31
28	US T N/B 1.875 03/31/22	国債証券	918,400,000	100.49	100.21	1.875000	0.52%
	アメリカ			922,918,528	920,402,112	2022/3/31
29	US T N/B 2.0 05/31/21	国債証券	902,720,000	101.30	101.10	2.000000	0.52%
	アメリカ			914,491,468	912,658,947	2021/5/31
30	US T N/B 1.25 07/31/23	国債証券	940,800,000	96.17	95.64	1.250000	0.51%
	アメリカ			904,852,032	899,781,120	2023/7/31

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
投資有価証券の種類別投資比率

	平成29年6月30日現在
種類	投資比率
国債証券	99.01%
合計	99.01%

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
投資株式の業種別投資比率
該当事項はありません。
エマージング株式パッシブ・マザーファンド

					平成29年6月30日現在
順位	銘柄名 発行体の国/地域	種類 業種	数量	簿価単価 簿価金額 (円)	評価単価 評価金額 (円)	利率(%) 償還日	投資 比率
1	TENCENT HOLDINGS LTD	株式	494,700	3,346.07	4,075.40	-	4.16%
	ケイマン諸島	インターネットソフトウェア・サービス		1,655,305,363	2,016,100,380	-
2	SAMSUNG ELECTRONICS CO LTD	株式	8,522	204,870.80	235,145.69	-	4.14%
	韓国	コンピュータ・周辺機器		1,745,909,010	2,003,911,655	-
3	TAIWAN SEMICONDUCTOR	株式	2,138,083	693.91	772.79	-	3.41%
	台湾	半導体・半導体製造装置		1,483,655,338	1,652,310,542	-
4	ALIBABA GROUP HOLDING LTD-ADR	株式	98,400	12,666.06	15,770.72	-	3.20%
	ケイマン諸島	インターネットソフトウェア・サービス		1,246,341,237	1,551,838,848	-
5	NASPERS LTD	株式	38,000	21,330.49	21,955.32	-	1.72%
	南アフリカ	メディア		810,558,879	834,302,456	-
6	CHINA CONSTRUCTION BANK	株式	7,287,530	89.98	87.24	-	1.31%
	中国	銀行		655,762,985	635,822,417	-
7	CHINA MOBILE LIMITED	株式	532,000	1,212.96	1,192.48	-	1.31%
	香港	無線通信サービス		645,299,368	634,402,020	-
8	HON HAI PRECISION INDUSTRY	株式	1,359,532	359.24	437.91	-	1.23%
	台湾	電子装置・機器・部品		488,404,527	595,366,253	-
9	IND & COMM BK OF CHINA - H	株式	6,399,235	72.20	75.76	-	1.00%
	中国	銀行		462,063,465	484,857,237	-
10	BAIDU INC -SPON ADR	株式	23,600	19,462.31	20,118.56	-	0.98%
	ケイマン諸島	インターネットソフトウェア・サービス		459,310,659	474,798,016	-
11	BANK OF CHINA LTD	株式	6,903,200	53.36	55.10	-	0.79%
	中国	銀行		368,356,614	380,393,932	-
12	HOUSING DEVELOPMENT FINANCE CORP	株式	131,000	2,604.28	2,856.35	-	0.77%
	インド	貯蓄・抵当・不動産金融		341,160,703	374,181,850	-
13	ITAU UNIBANCO HOLDING SA	株式	281,698	1,308.83	1,237.32	-	0.72%
	ブラジル	銀行		368,696,002	348,551,667	-
14	PING AN INSURANCE GROUP CO-H	株式	456,500	614.76	749.78	-	0.71%
	中国	保険		280,641,685	342,277,993	-
15	SK HYNIX INC	株式	50,844	4,884.06	6,719.84	-	0.71%
	韓国	半導体・半導体製造装置		248,325,601	341,664,053	-
16	SAMSUNG ELECTRONICS-PFD	株式	1,534	157,047.65	186,390.00	-	0.59%
	韓国	コンピュータ・周辺機器		240,911,097	285,922,260	-
17	RELIANCE INDUSTRIES LTD	株式	112,800	2,431.24	2,437.22	-	0.57%
	インド	石油・ガス・消耗燃料		274,244,717	274,918,980	-
18	SBERBANK ADR	株式	238,600	1,216.78	1,139.60	-	0.56%
	ロシア	銀行		290,325,268	271,908,560	-
19	AMERICA MOVIL SAB DE CV	株式	2,927,878	84.60	89.17	-	0.54%
	メキシコ	無線通信サービス		247,719,666	261,095,277	-
20	INFOSYS LTD	株式	159,700	1,622.69	1,627.85	-	0.54%
	インド	情報技術サービス		259,144,443	259,967,645	-
21	JD.COM INC ADR	株式	57,500	3,696.78	4,424.00	-	0.53%
	ケイマン諸島	インターネット販売・通信販売		212,565,405	254,380,000	-
22	AMBEV SA	株式	409,495	612.29	618.49	-	0.52%
	ブラジル	飲料		250,729,878	253,269,586	-
23	BANCO BRADESCO SA PREF	株式	268,696	988.16	937.05	-	0.52%
	ブラジル	銀行		265,516,217	251,783,870	-
24	NETEASE INC-ADR	株式	6,900	29,986.36	33,835.20	-	0.48%
	ケイマン諸島	インターネットソフトウェア・サービス		206,905,895	233,462,880	-
25	CHINA LIFE INSURANCE CO LTD	株式	652,000	331.98	344.40	-	0.46%
	中国	保険		216,452,988	224,548,800	-
26	HYUNDAI MOTOR CO	株式	13,584	14,297.80	15,794.09	-	0.44%
	韓国	自動車		194,221,316	214,547,054	-
27	GAZPROM PAO ADR	株式	474,700	486.23	446.88	-	0.44%
	ロシア	石油・ガス・消耗燃料		230,815,569	212,133,936	-
28	LUKOIL SPON ADR	株式	38,000	5,754.85	5,450.48	-	0.43%
	ロシア	石油・ガス・消耗燃料		218,684,514	207,118,240	-
29	NAVER CORP	株式	2,436	77,539.00	83,679.29	-	0.42%
	韓国	インターネットソフトウェア・サービス		188,885,017	203,842,774	-
30	KB FINANCIAL GROUP INC	株式	35,133	4,980.67	5,670.17	-	0.41%
	韓国	銀行		174,986,063	199,210,433	-

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
投資有価証券の種類別投資比率

	平成29年6月30日現在
種類	投資比率
株式	93.42%
投資信託受益証券	0.66%
投資証券	0.23%
合計	94.31%

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
投資株式の業種別投資比率

		平成29年6月30日現在
業種	国内/外国	投資比率
銀行	外国	15.40%
インターネットソフトウェア・サービス		9.69%
石油・ガス・消耗燃料		6.16%
コンピュータ・周辺機器		5.80%
半導体・半導体製造装置		5.21%
無線通信サービス		3.39%
保険		3.30%
電子装置・機器・部品		2.83%
金属・鉱業		2.78%
自動車		2.52%
メディア		2.25%
化学		2.21%
不動産管理・開発		2.02%
コングロマリット		1.81%
各種電気通信サービス		1.65%
食品・生活必需品小売り		1.64%
情報技術サービス		1.56%
食品		1.50%
医薬品		1.33%
各種金融サービス		1.23%
資本市場		1.22%
電力		1.04%
インターネット販売・通信販売		1.03%
運送インフラ		1.02%
貯蓄・抵当・不動産金融		0.95%
飲料		0.94%
建設資材		0.93%
建設・土木		0.81%
自動車部品		0.77%
パーソナル用品		0.75%
家庭用耐久財		0.71%
タバコ		0.71%
ホテル・レストラン・レジャー		0.70%
機械		0.62%
独立系発電事業者・エネルギー販売業者		0.61%
複合小売り		0.58%
繊維・アパレル・贅沢品		0.53%
ヘルスケア・プロバイダー/ヘルスケア・サービス		0.48%
ガス		0.48%
各種消費者サービス		0.44%
家庭用品		0.38%
専門小売り		0.34%
紙製品・林産品		0.34%
バイオテクノロジー		0.27%
旅客航空輸送業		0.26%
水道		0.24%
エクイティ不動産投資信託(REITs)		0.22%
ソフトウェア		0.21%
航空宇宙・防衛		0.20%
消費者金融		0.20%
電気設備		0.19%
陸運・鉄道		0.15%
商業サービス・用品		0.11%
海運業		0.08%
ライフサイエンス・ツール/サービス		0.08%
エネルギー設備・サービス		0.08%
総合公益事業		0.07%
航空貨物・物流サービス		0.06%
容器・包装		0.05%
レジャー用品		0.05%
ヘルスケア機器・用品		0.05%
商社・流通業		0.05%
建設関連製品		0.04%
販売		0.04%
通信機器		0.03%
ヘルスケア・テクノロジー		0.03%
合計		93.42%

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
エマージング債券パッシブ・マザーファンド

					平成29年6月30日現在
順位	銘柄名 発行体の国/地域	種類	数量	簿価単価 簿価金額 (円)	評価単価 評価金額 (円)	利率(%) 償還日	投資 比率
1	RUSSIAN FEDERATION 03/31/30	国債証券	3,308,760,000	121.01	120.11	7.500000	4.24%
	ロシア			4,004,203,887	3,974,449,423	2030/3/31
2	BRAZIL 4.25 01/07/25	国債証券	1,556,800,000	99.72	98.12	4.250000	1.63%
	ブラジル			1,552,493,600	1,527,610,000	2025/1/7
3	PERU 5.625 11/18/50	国債証券	1,187,200,000	120.24	121.37	5.625000	1.54%
	ペルー			1,427,524,000	1,440,904,640	2050/11/18
4	COLOMBIA 5.0 06/15/45	国債証券	1,388,800,000	102.44	101.10	5.000000	1.50%
	コロンビア			1,422,724,800	1,404,076,800	2045/6/15
5	UNITED MEXICAN STATES 4.75 03/08/44	国債証券	1,388,800,000	99.07	100.35	4.750000	1.49%
	メキシコ			1,376,020,800	1,393,660,800	2044/3/8
6	PERU 7.35 07/21/25	国債証券	985,600,000	129.75	130.79	7.350000	1.38%
	ペルー			1,278,910,080	1,289,066,240	2025/7/21
7	UNITED MEXICAN STATES 4.0 10/02/23	国債証券	1,108,800,000	104.23	105.05	4.000000	1.24%
	メキシコ			1,155,772,800	1,164,794,400	2023/10/2
8	PANAMA 6.7 01/26/36	国債証券	896,000,000	127.61	128.49	6.700000	1.23%
	パナマ			1,143,416,960	1,151,270,400	2036/1/26
9	RUSSIAN FEDERATION 3.5 01/16/19	国債証券	1,120,000,000	102.44	101.68	3.500000	1.21%
	ロシア			1,147,346,144	1,138,838,400	2019/1/16
10	UNITED MEXICAN STATES 6.05 01/11/40	国債証券	952,000,000	116.22	118.34	6.050000	1.20%
	メキシコ			1,106,490,000	1,126,644,400	2040/1/11
11	RUSSIAN FEDERATION 4.75 05/27/26	国債証券	1,030,400,000	105.14	104.61	4.750000	1.15%
	ロシア			1,083,429,312	1,077,952,960	2026/5/27
12	TURKEY 7.375 02/05/25	国債証券	929,600,000	114.73	115.60	7.375000	1.15%
	トルコ			1,066,576,000	1,074,617,600	2025/2/5
13	TURKEY 7.0 06/05/20	国債証券	974,400,000	109.79	109.62	7.000000	1.14%
	トルコ			1,069,797,568	1,068,215,232	2020/6/5
14	TURKEY 6.75 05/30/40	国債証券	952,000,000	109.63	112.06	6.750000	1.14%
	トルコ			1,043,689,472	1,066,887,360	2040/5/30
15	HUNGARY 6.375 03/29/21	国債証券	940,800,000	113.24	112.71	6.375000	1.13%
	ハンガリー			1,065,394,176	1,060,394,496	2021/3/29
16	UNITED MEXICAN STATES 5.55 01/21/45	国債証券	918,400,000	110.49	112.02	5.550000	1.10%
	メキシコ			1,014,748,000	1,028,837,600	2045/1/21
17	BRAZIL 4.875 01/22/21	国債証券	963,200,000	106.06	104.85	4.875000	1.08%
	ブラジル			1,021,630,400	1,009,915,200	2021/1/22
18	RUSSIAN FEDERATION 4.875 09/16/23	国債証券	918,400,000	107.82	107.47	4.875000	1.05%
	ロシア			990,292,352	987,087,136	2023/9/16
19	BRAZIL 5.0 01/27/45	国債証券	1,120,000,000	90.61	87.40	5.000000	1.04%
	ブラジル			1,014,888,000	978,880,000	2045/1/27
20	COLOMBIA 6.125 01/18/41	国債証券	828,800,000	116.14	115.80	6.125000	1.02%
	コロンビア			962,617,600	959,750,400	2041/1/18
21	UNITED MEXICAN STATES 4.125 01/21/26	国債証券	918,400,000	104.04	104.45	4.125000	1.02%
	メキシコ			955,584,000	959,268,800	2026/1/21
22	TURKEY 6.875 03/17/36	国債証券	851,200,000	110.60	112.67	6.875000	1.02%
	トルコ			941,489,920	959,047,040	2036/3/17
23	ROMANIA 6.75 02/07/22	国債証券	817,600,000	116.20	116.41	6.750000	1.02%
	ルーマニア			950,080,880	951,792,688	2022/2/7
24	RUSSIA FOREIGN BOND 5.0 04/29/20	国債証券	896,000,000	106.83	106.09	5.000000	1.01%
	ロシア			957,247,200	950,638,080	2020/4/29
25	PHILIPPINES 9.5 02/02/30	国債証券	582,400,000	159.35	161.11	9.500000	1.00%
	フィリピン			928,077,248	938,345,408	2030/2/2
26	BRAZIL 5.875 01/15/19	国債証券	884,800,000	107.20	105.75	5.875000	1.00%
	ブラジル			948,548,720	935,676,000	2019/1/15
27	RUSSIAN FEDERATION 5.625 04/04/42	国債証券	851,200,000	110.75	108.68	5.625000	0.99%
	ロシア			942,753,280	925,101,184	2042/4/4
28	UNITED MEXICAN STATES 4.6 01/23/46	国債証券	940,800,000	97.43	98.07	4.600000	0.98%
	メキシコ			916,686,400	922,689,600	2046/1/23
29	COLOMBIA 7.375 03/18/19	国債証券	840,000,000	110.42	109.20	7.375000	0.98%
	コロンビア			927,544,800	917,280,000	2019/3/18
30	COLOMBIA 5.625 02/26/44	国債証券	828,800,000	110.21	109.80	5.625000	0.97%
	コロンビア			913,494,400	910,022,400	2044/2/26

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
投資有価証券の種類別投資比率

	平成29年6月30日現在
種類	投資比率
国債証券	95.49%
合計	95.49%

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
投資株式の業種別投資比率
該当事項はありません。