有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第7期(令和1年12月12日-令和2年6月11日)

①【投資有価証券の主要銘柄】
ワールドアセットバランス(基本コース)

令和2年6月30日現在
順 位	銘柄名 発行体の国/地域	種類	数量	簿価単価 簿価金額 (円)	評価単価 評価金額 (円)	利率 (%) 償還日	投資 比率 (%)
1	為替フルヘッジ外国債券パッシブ・ファンド・マザーファンド	親投資信託受益証券	3,323,348,254	1.4564	1.4726	-	44.40
	日本			4,840,125,417	4,893,962,638	-
2	エマージング債券パッシブ・マザーファンド	親投資信託受益証券	843,793,149	2.0384	2.0439	-	15.65
	日本			1,720,072,334	1,724,628,817	-
3	外国株式パッシブ・ファンド・マザーファンド	親投資信託受益証券	439,823,625	3.8156	3.6940	-	14.74
	日本			1,678,235,005	1,624,708,470	-
4	エマージング株式パッシブ・マザーファンド	親投資信託受益証券	1,464,721,356	1.0856	1.0751	-	14.29
	日本			1,590,247,976	1,574,721,929	-
5	外国リート・パッシブ・ファンド・マザーファンド	親投資信託受益証券	812,123,062	1.1466	1.0809	-	7.96
	日本			931,261,515	877,823,817	-
6	XTRACKERS MSCI EMERGING MARKETS HEDGED EQUITY ETF	投資信託受益証券	13,300	2,428.45	2,400.66	-	0.29
	アメリカ			32,298,512	31,928,813	-

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
投資有価証券の種類別投資比率

令和2年6月30日現在
種類	投資比率(%)
投資信託受益証券	0.29
親投資信託受益証券	97.05
合計	97.34

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
投資株式の業種別投資比率
該当事項はありません。
ワールドアセットバランス(リスク抑制コース)

令和2年6月30日現在
順 位	銘柄名 発行体の国/地域	種類	数量	簿価単価 簿価金額 (円)	評価単価 評価金額 (円)	利率 (%) 償還日	投資 比率 (%)
1	312回 利付国庫債券(10年)	国債証券	13,000,000,000	100.72	100.64	1.2	32.55
	日本			13,093,600,000	13,084,240,000	2020/12/20
2	397回 利付国庫債券(2年)	国債証券	6,000,000,000	100.17	100.16	0.1	14.95
	日本			6,010,740,000	6,010,080,000	2021/2/1
3	為替フルヘッジ外国債券パッシブ・ファンド・マザーファンド	親投資信託受益証券	2,756,892,516	1.4582	1.4726	-	10.10
	日本			4,020,271,306	4,059,799,919	-
4	エマージング株式パッシブ・マザーファンド	親投資信託受益証券	1,303,884,988	1.0823	1.0751	-	3.49
	日本			1,411,273,012	1,401,806,750	-
5	外国株式パッシブ・ファンド・マザーファンド	親投資信託受益証券	368,873,613	3.8002	3.6940	-	3.39
	日本			1,401,824,956	1,362,619,126	-
6	エマージング債券パッシブ・マザーファンド	親投資信託受益証券	661,346,596	2.0368	2.0439	-	3.36
	日本			1,347,063,749	1,351,726,307	-
7	外国リート・パッシブ・ファンド・マザーファンド	親投資信託受益証券	834,776,955	1.1298	1.0809	-	2.24
	日本			943,204,977	902,310,410	-
8	XTRACKERS MSCI EMERGING MARKETS HEDGED EQUITY ETF	投資信託受益証券	20,500	2,428.45	2,400.66	-	0.12
	アメリカ			49,783,421	49,213,584	-

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
投資有価証券の種類別投資比率

令和2年6月30日現在
種類	投資比率(%)
国債証券	47.50
投資信託受益証券	0.12
親投資信託受益証券	22.59
合計	70.21

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
投資株式の業種別投資比率
該当事項はありません。
(参考)
外国株式パッシブ・ファンド・マザーファンド

令和2年6月30日現在
順 位	銘柄名 発行体の国/地域	種類 業種	数量	簿価単価 簿価金額 (円)	評価単価 評価金額 (円)	利率 (%) 償還日	投資 比率 (%)
1	APPLE INC	株式	365,047	34,308.47	38,978.17	-	4.10
	アメリカ	コンピュータ・周辺機器		12,524,205,527	14,228,866,652	-
2	MICROSOFT CORP	株式	602,715	19,711.62	21,379.92	-	3.71
	アメリカ	ソフトウェア		11,880,493,538	12,886,001,858	-
3	AMAZON.COM INC	株式	35,300	229,668.39	288,784.14	-	2.94
	アメリカ	インターネット販売・通信販売		8,107,294,482	10,194,080,184	-
4	FACEBOOK INC	株式	200,842	22,572.67	23,771.75	-	1.38
	アメリカ	インタラクティブ・メディアおよびサービス		4,533,540,396	4,774,366,536	-
5	ALPHABET INC-CL A	株式	25,343	159,612.30	150,531.09	-	1.10
	アメリカ	インタラクティブ・メディアおよびサービス		4,045,054,742	3,814,909,560	-
6	ALPHABET INC-CL C	株式	25,305	160,048.58	150,294.06	-	1.10
	アメリカ	インタラクティブ・メディアおよびサービス		4,050,029,414	3,803,191,385	-
7	JOHNSON & JOHNSON	株式	219,890	16,003.06	14,980.16	-	0.95
	アメリカ	医薬品		3,518,913,135	3,293,989,493	-
8	NESTLE SA-REGISTERED	株式	248,407	12,095.54	11,879.04	-	0.85
	スイス	食品		3,004,618,863	2,950,837,285	-
9	VISA INC	株式	142,391	22,137.43	20,619.28	-	0.85
	アメリカ	情報技術サービス		3,152,171,580	2,936,000,069	-
10	PROCTER & GAMBLE CO	株式	205,989	13,456.56	12,676.68	-	0.75
	アメリカ	家庭用品		2,771,904,225	2,611,258,366	-
11	JPMORGAN CHASE & CO	株式	256,480	14,279.94	10,019.81	-	0.74
	アメリカ	銀行		3,662,520,654	2,569,883,433	-
12	UNITEDHEALTH GROUP INC	株式	79,271	31,616.19	31,218.74	-	0.71
	アメリカ	ヘルスケア・プロバイダー/ヘルスケア・サービス		2,506,247,659	2,474,740,928	-
13	HOME DEPOT INC	株式	91,083	25,855.91	26,516.96	-	0.70
	アメリカ	専門小売り		2,355,034,699	2,415,245,069	-
14	MASTERCARD INC	株式	74,706	35,729.29	31,560.27	-	0.68
	アメリカ	情報技術サービス		2,669,193,053	2,357,742,143	-
15	INTEL CORP	株式	358,015	7,127.70	6,278.00	-	0.65
	アメリカ	半導体・半導体製造装置		2,551,825,077	2,247,621,678	-
16	BERKSHIRE HATHAWAY INC-CL B	株式	115,682	23,704.50	19,090.45	-	0.64
	アメリカ	各種金融サービス		2,742,184,447	2,208,421,506	-
17	ROCHE HOLDING AG-GENUSSCHEIN	株式	58,663	38,208.37	37,526.76	-	0.63
	スイス	医薬品		2,241,417,756	2,201,432,849	-
18	VERIZON COMM INC	株式	345,153	6,264.30	5,892.30	-	0.59
	アメリカ	各種電気通信サービス		2,162,144,036	2,033,745,228	-
19	NVIDIA CORP	株式	51,124	31,437.43	39,648.31	-	0.58
	アメリカ	半導体・半導体製造装置		1,607,207,313	2,026,980,711	-
20	AT&T INC	株式	600,323	4,023.70	3,222.50	-	0.56
	アメリカ	各種電気通信サービス		2,415,521,552	1,934,542,908	-
21	ADOBE INC	株式	40,249	40,260.22	45,703.30	-	0.53
	アメリカ	ソフトウェア		1,620,433,815	1,839,512,443	-
22	THE WALT DISNEY CO	株式	150,803	14,556.47	12,015.16	-	0.52
	アメリカ	娯楽		2,195,159,736	1,811,922,897	-
23	NETFLIX INC	株式	36,626	41,070.98	48,185.63	-	0.51
	アメリカ	娯楽		1,504,266,053	1,764,847,162	-
24	CISCO SYSTEMS INC	株式	354,318	4,990.32	4,972.20	-	0.51
	アメリカ	通信機器		1,768,162,075	1,761,740,313	-
25	MERCK & CO.INC.	株式	211,914	8,850.51	8,201.16	-	0.50
	アメリカ	医薬品		1,875,548,685	1,737,942,485	-
26	NOVARTIS AG-REG SHS	株式	179,363	10,617.65	9,439.15	-	0.49
	スイス	医薬品		1,904,414,424	1,693,034,512	-
27	EXXON MOBIL CORP	株式	354,360	6,257.12	4,775.03	-	0.49
	アメリカ	石油・ガス・消耗燃料		2,217,274,437	1,692,082,040	-
28	PAYPAL HOLDINGS INC	株式	93,015	13,049.14	18,138.02	-	0.49
	アメリカ	情報技術サービス		1,213,766,257	1,687,108,767	-
29	BANK OF AMERICA CORP	株式	655,488	3,605.62	2,520.03	-	0.48
	アメリカ	銀行		2,363,444,844	1,651,855,061	-
30	PEPSICO INC	株式	116,194	15,587.68	14,122.55	-	0.47
	アメリカ	飲料		1,811,195,034	1,640,956,643	-

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
投資有価証券の種類別投資比率

令和2年6月30日現在
種類	投資比率(%)
株式	96.01
投資信託受益証券	0.19
投資証券	2.24
合計	98.45

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
投資株式の業種別投資比率

令和2年6月30日現在
業種	国内/外国	投資比率(%)
ソフトウェア	外国	7.36
医薬品		5.63
銀行		5.40
情報技術サービス		4.72
コンピュータ・周辺機器		4.34
インタラクティブ・メディアおよびサービス		3.86
半導体・半導体製造装置		3.83
インターネット販売・通信販売		3.63
石油・ガス・消耗燃料		3.26
保険		3.14
ヘルスケア機器・用品		3.01
資本市場		3.00
バイオテクノロジー		2.28
化学		2.15
ヘルスケア・プロバイダー/ヘルスケア・サービス		2.05
電力		2.05
食品		1.98
各種電気通信サービス		1.86
飲料		1.78
専門小売り		1.72
航空宇宙・防衛		1.59
機械		1.57
食品・生活必需品小売り		1.51
金属・鉱業		1.49
娯楽		1.46
ホテル・レストラン・レジャー		1.43
家庭用品		1.43
繊維・アパレル・贅沢品		1.36
コングロマリット		1.13
メディア		1.10
陸運・鉄道		1.03
総合公益事業		1.03
ライフサイエンス・ツール/サービス		0.96
自動車		0.92
各種金融サービス		0.86
タバコ		0.78
通信機器		0.77
専門サービス		0.77
電気設備		0.73
パーソナル用品		0.71
航空貨物・物流サービス		0.52
電子装置・機器・部品		0.51
建設関連製品		0.50
複合小売り		0.48
不動産管理・開発		0.46
商業サービス・用品		0.42
家庭用耐久財		0.33
消費者金融		0.33
無線通信サービス		0.31
商社・流通業		0.28
建設・土木		0.28
容器・包装		0.26
建設資材		0.25
自動車部品		0.23
ガス		0.18
ヘルスケア・テクノロジー		0.16
運送インフラ		0.16
エネルギー設備・サービス		0.14
水道		0.12
紙製品・林産品		0.10
独立系発電事業者・エネルギー販売業者		0.07
海運業		0.06
旅客航空輸送業		0.05
販売		0.05
レジャー用品		0.03
合計		96.01

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
為替フルヘッジ外国債券パッシブ・ファンド・マザーファンド

令和2年6月30日現在
順 位	銘柄名 発行体の国/地域	種類	数量	簿価単価 簿価金額 (円)	評価単価 評価金額 (円)	利率 (%) 償還日	投資 比率 (%)
1	US T N/B 1.5 09/30/21	国債証券	2,249,611,200	101.67	101.67	1.5	0.65
	アメリカ			2,287,309,756	2,287,309,756	2021/9/30
2	US T N/B 1.75 05/15/23	国債証券	2,154,800,000	104.45	104.54	1.75	0.64
	アメリカ			2,250,755,937	2,252,776,062	2023/5/15
3	US T N/B 1.625 11/15/22	国債証券	2,154,800,000	103.39	103.45	1.625	0.63
	アメリカ			2,227,945,353	2,229,292,103	2022/11/15
4	FRANCE OAT 3.0 04/25/22	国債証券	1,589,780,400	106.65	106.63	3	0.48
	フランス			1,695,653,415	1,695,278,227	2022/4/25
5	US T N/B 2.875 05/15/28	国債証券	1,432,942,000	117.71	118.17	2.875	0.48
	アメリカ			1,686,729,454	1,693,334,428	2028/5/15
6	US T N/B 2.375 08/15/24	国債証券	1,521,288,800	108.63	108.81	2.375	0.47
	アメリカ			1,652,618,801	1,655,352,375	2024/8/15
7	FRANCE OAT 0.5 05/25/26	国債証券	1,552,245,600	105.54	105.84	0.5	0.47
	フランス			1,638,264,842	1,642,940,205	2026/5/25
8	US T N/B 2.25 11/15/24	国債証券	1,492,199,000	108.50	108.71	2.25	0.46
	アメリカ			1,619,152,485	1,622,300,099	2024/11/15
9	US T N/B 1.625 05/15/26	国債証券	1,511,592,200	106.92	107.24	1.625	0.46
	アメリカ			1,616,340,805	1,621,182,634	2026/5/15
10	US T N/B 2.5 01/15/22	国債証券	1,542,836,800	103.58	103.59	2.5	0.45
	アメリカ			1,598,101,691	1,598,342,759	2022/1/15
11	US T N/B 1.75 11/15/29	国債証券	1,426,477,600	110.00	110.57	1.75	0.45
	アメリカ			1,569,236,794	1,577,372,182	2029/11/15
12	US T N/B 2.75 11/15/23	国債証券	1,436,174,200	108.46	108.57	2.75	0.44
	アメリカ			1,557,687,992	1,559,371,016	2023/11/15
13	FRANCE OAT 4.25 10/25/23	国債証券	1,330,669,200	116.33	116.35	4.25	0.44
	フランス			1,548,080,587	1,548,266,880	2023/10/25
14	US T N/B 0.375 03/31/22	国債証券	1,537,449,800	100.33	100.36	0.375	0.44
	アメリカ			1,542,614,555	1,543,125,141	2022/3/31
15	US T N/B 2.125 12/31/22	国債証券	1,454,490,000	104.82	104.89	2.125	0.43
	アメリカ			1,524,600,956	1,525,623,651	2022/12/31
16	US T N/B 2.5 05/15/24	国債証券	1,397,387,800	108.66	108.84	2.5	0.43
	アメリカ			1,518,458,345	1,520,969,283	2024/5/15
17	US T N/B 1.5 08/31/21	国債証券	1,460,954,400	101.57	101.56	1.5	0.42
	アメリカ			1,483,953,007	1,483,781,812	2021/8/31
18	US T N/B 1.625 02/15/26	国債証券	1,384,459,000	106.82	107.06	1.625	0.42
	アメリカ			1,478,883,422	1,482,236,416	2026/2/15
19	US T N/B 2.25 11/15/27	国債証券	1,299,344,400	112.30	112.78	2.25	0.42
	アメリカ			1,459,224,660	1,465,416,856	2027/11/15
20	US T N/B 2.875 10/15/21	国債証券	1,411,394,000	103.50	103.47	2.875	0.42
	アメリカ			1,460,847,918	1,460,406,857	2021/10/15
21	US T N/B 2.0 02/15/25	国債証券	1,307,963,600	107.75	107.99	2	0.40
	アメリカ			1,409,432,956	1,412,498,496	2025/2/15
22	US T N/B 2.75 02/15/24	国債証 券	1,285,338,200	109.07	109.21	2.75	0.40
	アメリカ			1,402,022,807	1,403,729,891	2024/2/15
23	FRANCE OAT 4.5 04/25/41	国債証券	755,539,200	183.25	184.09	4.5	0.40
	フランス			1,384,525,584	1,390,947,667	2041/4/25
24	ITALY BTPS 2.8 12/01/28	国債証券	1,224,118,800	112.91	113.31	2.8	0.39
	イタリア			1,382,154,985	1,387,116,338	2028/12/1
25	FRANCE OAT 5.5 04/25/29	国債証券	900,835,200	151.24	151.61	5.5	0.39
	フランス			1,362,510,537	1,365,845,429	2029/4/25
26	US T N/B 2.0 11/30/22	国債証券	1,295,034,800	104.36	104.42	2	0.38
	アメリカ			1,351,591,390	1,352,299,619	2022/11/30
27	US T N/B 1.5 02/15/30	国債証券	1,244,397,000	107.68	108.27	1.5	0.38
	アメリカ			1,340,060,019	1,347,351,400	2030/2/15
28	US T N/B 2.375 05/15/29	国債証券	1,159,282,400	115.11	115.58	2.375	0.38
	アメリカ			1,334,533,288	1,339,967,424	2029/5/15
29	US T N/B 2.875 08/15/28	国債証券	1,106,489,800	118.11	118.57	2.875	0.37
	アメリカ			1,306,954,625	1,312,054,857	2028/8/15
30	US T N/B 3.125 11/15/28	国債証券	1,052,619,800	120.60	121.06	3.125	0.36
	アメリカ			1,269,475,919	1,274,327,845	2028/11/15

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
投資有価証券の種類別投資比率

令和2年6月30日現在
種類	投資比率(%)
国債証券	99.06
合計	99.06

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
投資株式の業種別投資比率
該当事項はありません。
外国リート・パッシブ・ファンド・マザーファンド

令和2年6月30日現在
順 位	銘柄名 発行体の国/地域	種類	数量	簿価単価 簿価金額 (円)	評価単価 評価金額 (円)	利率 (%) 償還日	投資 比率 (%)
1	PROLOGIS INC	投資証券	229,983	9,896.34	9,822.65	-	6.23
	アメリカ			2,275,991,427	2,259,043,848	-
2	EQUINIX INC	投資証券	27,563	76,567.67	74,224.24	-	5.64
	アメリカ			2,110,434,739	2,045,842,749	-
3	DIGITAL REALTY TRUST INC	投資証券	83,574	15,081.78	15,097.60	-	3.48
	アメリカ			1,260,445,247	1,261,767,340	-
4	PUBLIC STORAGE	投資証券	46,833	20,534.60	20,589.11	-	2.66
	アメリカ			961,697,028	964,249,975	-
5	AVALONBAY COMMUNITIES INC	投資証券	43,859	16,702.84	16,484.21	-	1.99
	アメリカ			732,569,880	722,981,404	-
6	WELLTOWER INC	投資証券	130,112	5,491.78	5,522.75	-	1.98
	アメリカ			714,547,537	718,576,360	-
7	SIMON PROPERTY GROUP INC	投資証券	95,296	7,222.74	7,340.32	-	1.93
	アメリカ			688,298,706	699,503,725	-
8	REALTY INCOME CORP	投資証券	107,033	6,620.54	6,440.69	-	1.90
	アメリカ			708,616,719	689,367,143	-
9	ALEXANDRIA REAL ESTATE EQUIT	投資証券	39,330	17,871.30	17,414.01	-	1.89
	アメリカ			702,878,245	684,893,257	-
10	EQUITY RESIDENTIAL	投資証券	109,022	6,413.20	6,213.36	-	1.87
	アメリカ			699,180,141	677,393,566	-
11	LINK REIT	投資証券	641,520	912.09	884.73	-	1.56
	香港			585,128,008	567,575,197	-
12	GOODMAN GROUP	投資信託受益証券	507,331	1,125.86	1,110.41	-	1.55
	オーストラリア			571,184,503	563,348,662	-
13	ESSEX PROPERTY TRUST INC	投資証券	20,398	25,166.38	24,395.56	-	1.37
	アメリカ			513,344,015	497,620,800	-
14	INVITATION HOMES INC	投資証券	169,555	2,999.59	2,918.67	-	1.36
	アメリカ			508,595,614	494,876,210	-
15	HEALTHPEAK PROPERTIES INC	投資証券	167,858	2,837.50	2,928.37	-	1.36
	アメリカ			476,298,027	491,550,868	-
16	VENTAS INC	投資証券	116,359	3,856.40	3,954.05	-	1.27
	アメリカ			448,727,973	460,090,234	-
17	SUN COMMUNITIES INC	投資証券	30,647	15,330.01	14,484.56	-	1.22
	アメリカ			469,819,024	443,908,481	-
18	SEGRO PLC	投資証券	371,455	1,169.04	1,182.78	-	1.21
	イギリス			434,248,763	439,351,127	-
19	BOSTON PROPERTIES INC	投資証券	45,099	9,779.07	9,661.04	-	1.20
	アメリカ			441,026,345	435,703,504	-
20	MID AMERICA	投資証券	35,691	12,341.62	12,015.16	-	1.18
	アメリカ			440,485,103	428,833,246	-
21	DUKE REALTY TRUST	投資証券	114,976	3,832.80	3,725.64	-	1.18
	アメリカ			440,680,872	428,360,242	-
22	EXTRA SPACE STORAGE INC	投資証券	40,297	10,011.60	9,893.76	-	1.10
	アメリカ			403,437,693	398,689,015	-
23	WP CAREY INC	投資証券	53,822	7,427.34	7,204.57	-	1.07
	アメリカ			399,754,656	387,764,571	-
24	EQUITY LIFESTYLE PROPERTIES	投資証券	56,509	6,922.24	6,642.17	-	1.03
	アメリカ			391,169,397	375,342,441	-
25	UDR INC	投資証券	91,496	4,064.92	3,963.75	-	1.00
	アメリカ			371,924,367	362,667,690	-
26	MEDICAL PROPERTIES TRUST	投資証券	163,984	2,070.68	1,986.72	-	0.90
	アメリカ			339,559,682	325,791,210	-
27	VICI PROPERTIES INC	投資証券	145,432	2,415.40	2,154.79	-	0.86
	アメリカ			351,277,621	313,376,873	-
28	CAMDEN PROPERTY TRUST	投資証券	30,233	10,060.47	9,684.74	-	0.81
	アメリカ			304,158,423	292,799,004	-
29	CYRUSONE INC	投資証券	35,764	8,256.75	8,023.39	-	0.79
	アメリカ			295,294,659	286,948,798	-
30	UNIBAIL-RODAMCO WESTFIELD	投資証 券	42,985	6,668.61	6,056.42	-	0.72
	オランダ			286,650,291	260,335,282	-

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
投資有価証券の種類別投資比率

令和2年6月30日現在
種類	投資比率(%)
投資信託受益証券	10.78
投資証券	88.52
合計	99.30

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
投資株式の業種別投資比率
該当事項はありません。
エマージング株式パッシブ・マザーファンド

令和2年6月30日現在
順 位	銘柄名 発行体の国/地域	種類 業種	数量	簿価単価 簿価金額 (円)	評価単価 評価金額 (円)	利率 (%) 償還日	投資 比率 (%)
1	ALIBABA GROUP HOLDING LTD-ADR	株式	90,321	22,301.02	23,166.25	-	5.74
	ケイマン諸島	インターネット販売・通信販売		2,014,251,293	2,092,399,299	-
2	TENCENT HOLDINGS LTD	株式	275,100	5,708.78	6,755.40	-	5.10
	ケイマン諸島	インタラクティブ・メディアおよびサービス		1,570,486,167	1,858,410,540	-
3	TAIWAN SEMICONDUCTOR	株式	1,185,083	1,106.79	1,138.79	-	3.70
	台湾	半導体・半導体製造装置		1,311,638,700	1,349,572,520	-
4	SAMSUNG ELECTRONICS CO LTD	株式	229,672	4,597.27	4,716.00	-	2.97
	韓国	コンピュータ・周辺機器		1,055,865,174	1,083,133,152	-
5	RELIANCE INDUSTRIES LTD	株式	176,944	1,752.79	2,481.33	-	1.21
	インド	石油・ガス・消耗燃料		310,147,186	439,057,517	-
6	NASPERS LTD	株式	21,378	17,648.96	19,396.98	-	1.14
	南アフリカ	インターネット販売・通信販売		377,299,582	414,668,646	-
7	MEITUAN DIANPING	株式	171,300	1,820.90	2,386.63	-	1.12
	ケイマン諸島	インターネット販売・通信販売		311,921,191	408,829,719	-
8	CHINA CONSTRUCTION BANK	株式	4,648,530	85.48	86.59	-	1.10
	中国	銀行		397,376,258	402,548,752	-
9	PING AN INSURANCE GROUP CO-H	株式	286,500	1,087.18	1,081.42	-	0.85
	中国	保険		311,477,776	309,826,830	-
10	JD.COM INC ADR	株式	40,724	5,338.04	6,419.14	-	0.72
	ケイマン諸島	インターネット販売・通信販売		217,386,359	261,413,432	-
11	CHINA MOBILE LIMITED	株式	295,000	812.77	720.02	-	0.58
	香港	無線通信サービス		239,768,326	212,405,900	-
12	SK HYNIX INC	株式	26,411	7,558.39	7,524.00	-	0.55
	韓国	半導体・半導体製造装置		199,624,666	198,716,364	-
13	HOUSING DEVELOPMENT FINANCE CORP	株式	78,700	2,410.75	2,507.25	-	0.54
	インド	貯蓄・抵当・不動産金融		189,726,181	197,321,047	-
14	VALE SA	株式	177,221	927.71	1,108.70	-	0.54
	ブラジル	金属・鉱業		164,410,569	196,485,968	-
15	IND & COMM BK OF CHINA - H	株式	2,967,235	71.20	66.02	-	0.54
	中国	銀行		211,288,897	195,911,690	-
16	HON HAI PRECISION INDUSTRY	株式	600,225	276.99	310.97	-	0.51
	台湾	電子装置・機器・部品		166,256,780	186,657,970	-
17	NETEASE INC-ADR	株式	3,894	39,113.87	46,612.63	-	0.50
	ケイマン諸島	娯楽		152,309,413	181,509,595	-
18	BAIDU INC -SPON ADR	株式	13,251	11,394.97	13,067.78	-	0.48
	ケイマン諸島	インタラクティブ・メディアおよびサービス		150,994,772	173,161,213	-
19	INFOSYS LTD	株式	163,757	913.18	1,053.71	-	0.47
	インド	情報技術サービス		149,540,159	172,554,026	-
20	GAZPROM PAO ADR	株式	288,571	557.27	597.52	-	0.47
	ロシア	石油・ガス・消耗燃料		160,814,474	172,428,686	-
21	LUKOIL SPON ADR	株式	20,612	7,201.30	8,117.13	-	0.46
	ロシア	石油・ガス・消耗燃料		148,433,388	167,310,316	-
22	SAMSUNG ELECTRONICS-PFD	株式	39,637	3,959.40	4,144.49	-	0.45
	韓国	コンピュータ・周辺機器		156,938,802	164,275,546	-
23	SBERBANK ADR	株式	129,858	1,154.94	1,249.24	-	0.45
	ロシア	銀行		149,978,313	162,224,496	-
24	BANK OF CHINA LTD	株式	3,845,200	40.96	40.17	-	0.42
	中国	銀行		157,525,217	154,465,529	-
25	MEDIATEK INC	株式	72,507	1,455.09	2,062.24	-	0.41
	台湾	半導体・半導体製造装置		105,504,647	149,527,560	-
26	NAVER CORP	株式	6,008	17,499.02	23,760.00	-	0.39
	韓国	インタラクティブ・メディアおよびサービス		105,134,136	142,750,080	-
27	TAL EDUCATION GROUP-ADR	株式	18,561	5,717.27	7,265.98	-	0.37
	ケイマン諸島	各種消費者サービス		106,118,350	134,863,958	-
28	TATA CONSULTANCY SERVICES LTD	株式	43,361	2,605.56	3,026.37	-	0.36
	インド	情報技術サービス		112,979,870	131,226,689	-
29	HINDUSTAN UNILEVER LTD	株式	39,618	3,408.30	3,143.44	-	0.34
	インド	家庭用品		135,030,136	124,537,122	-
30	CELLTRION INC	株式	4,405	19,006.70	27,990.00	-	0.34
	韓国	バイオテクノロジー		83,724,557	123,295,950	-

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
投資有価証券の種類別投資比率

令和2年6月30日現在
種類	投資比率(%)
株式	81.80
新株予約権証券	0.00
投資信託受益証券	0.49
投資証券	0.07
合計	82.36

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
投資株式の業種別投資比率

令和2年6月30日現在
業種	国内/外国	投資比率(%)
銀行	外国	10.65
インターネット販売・通信販売		9.46
インタラクティブ・メディアおよびサービス		6.48
半導体・半導体製造装置		5.61
石油・ガス・消耗燃料		5.14
コンピュータ・周辺機器		4.41
保険		2.75
金属・鉱業		2.67
不動産管理・開発		2.04
電子装置・機器・部品		2.04
無線通信サービス		2.02
化学		1.93
食品		1.69
医薬品		1.31
情報技術サービス		1.30
食品・生活必需品小売り		1.27
自動車		1.26
各種電気通信サービス		1.14
娯楽		1.10
資本市場		1.03
コングロマリット		0.94
飲料		0.87
建設資材		0.79
各種消費者サービス		0.79
電力		0.69
バイオテクノロジー		0.65
繊維・アパレル・贅沢品		0.62
運送インフラ		0.59
ホテル・レストラン・レジャー		0.58
貯蓄・抵当・不動産金融		0.56
建設・土木		0.54
ライフサイエンス・ツール/サービス		0.54
パーソナル用品		0.54
ヘルスケア・プロバイダー/ヘルスケア・サービス		0.52
ガス		0.50
家庭用品		0.47
独立系発電事業者・エネルギー販売業者		0.47
各種金融サービス		0.46
専門小売り		0.44
機械		0.44
複合小売り		0.41
ヘルスケア機器・用品		0.33
ソフトウェア		0.30
自動車部品		0.30
家庭用耐久財		0.29
電気設備		0.29
タバコ		0.27
航空貨物・物流サービス		0.25
ヘルスケア・テクノロジー		0.23
陸運・鉄道		0.22
商業サービス・用品		0.20
通信機器		0.18
水道		0.18
消費者金融		0.17
メディア		0.16
紙製品・林産品		0.14
旅客航空輸送業		0.13
航空宇宙・防衛		0.09
レジャー用品		0.09
エネルギー設備・サービス		0.08
海運業		0.06
総合公益事業		0.05
商社・流通業		0.05
専門サービス		0.04
建設関連製品		0.02
容器・包装		0.01
合計		81.80

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
エマージング債券パッシブ・マザーファンド

令和2年6月30日現在
順 位	銘柄名 発行体の国/地域	種類	数量	簿価単価 簿価金額 (円)	評価単価 評価金額 (円)	利率 (%) 償還日	投資 比率 (%)
1	RUSSIAN FEDERATION 5.25 06/23/47	国債証券	2,478,020,000	125.38	133.74	5.25	3.01
	ロシア			3,106,983,279	3,314,203,068	2047/6/23
2	RUSSIAN FEDERATION 5.1 03/28/35	国債証券	1,616,100,000	119.40	125.18	5.1	1.84
	ロシア			1,929,726,830	2,023,155,187	2035/3/28
3	UNITED MEXICAN STATES 4.75 03/08/44	国債証 券	1,659,196,000	96.46	104.97	4.75	1.58
	メキシコ			1,600,549,239	1,741,815,664	2044/3/8
4	PERU 5.625 11/18/50	国債証券	1,077,400,000	146.39	157.92	5.625	1.55
	ペルー			1,577,205,860	1,701,532,433	2050/11/18
5	COLOMBIA 5.0 06/15/45	国債証券	1,508,360,000	103.40	111.32	5	1.53
	コロンビア			1,559,698,110	1,679,249,646	2045/6/15
6	INDONESIA 6.75 01/15/44	国債証券	1,023,530,000	137.23	146.47	6.75	1.36
	インドネシア			1,404,678,027	1,499,243,417	2044/1/15
7	CROATIA 6.0 01/26/24	国債証券	1,228,236,000	111.84	114.63	6	1.28
	クロアチア			1,373,739,624	1,408,019,044	2024/1/26
8	RUSSIAN FEDERATION 4.75 05/27/26	国債証券	1,228,236,000	110.74	114.25	4.75	1.28
	ロシア			1,360,203,062	1,403,259,630	2026/5/27
9	RUSSIAN FEDERATION 4.875 09/16/23	国債証券	1,228,236,000	109.33	111.20	4.875	1.24
	ロシア			1,342,891,830	1,365,841,420	2023/9/16
10	RUSSIAN FEDERATION 5.625 04/04/42	国債証券	969,660,000	126.48	137.66	5.625	1.21
	ロシア			1,226,501,386	1,334,911,528	2042/4/4
11	UNITED MEXICAN STATES 4.5 04/22/29	国債証券	1,185,140,000	102.52	108.38	4.5	1.17
	メキシコ			1,215,092,797	1,284,543,617	2029/4/22
12	RUSSIAN FEDERATION 4.375 03/21/29	国債証券	1,120,496,000	110.88	114.36	4.375	1.16
	ロシア			1,242,502,930	1,281,432,840	2029/3/21
13	BRAZIL 4.25 01/07/25	国債証券	1,195,914,000	104.53	105.25	4.25	1.14
	ブラジル			1,250,120,687	1,258,777,219	2025/1/7
14	HUNGARY 5.375 02/21/23	国債証券	1,115,970,920	108.63	109.74	5.375	1.11
	ハンガリー			1,212,321,539	1,224,688,807	2023/2/21
15	RUSSIAN FEDERATION 03/31/30	国債証券	1,061,562,220	113.01	115.07	7.5	1.11
	ロシア			1,199,777,621	1,221,624,571	2030/3/31
16	BRAZIL 4.625 01/13/28	国債証券	1,163,592,000	104.14	104.21	4.625	1.10
	ブラジル			1,211,792,721	1,212,678,128	2028/1/13
17	PHILIPPINES 9.5 02/02/30	国債証券	732,632,000	159.68	163.12	9.5	1.09
	フィリピン			1,169,913,625	1,195,098,542	2030/2/2
18	BRAZIL 6.0 04/07/26	国債証券	1,055,852,000	111.94	112.81	6	1.08
	ブラジル			1,181,972,444	1,191,185,830	2026/4/7
19	UNITED MEXICAN STATES 5.55 01/21/45	国債証券	1,012,756,000	109.31	116.75	5.55	1.07
	メキシコ			1,107,053,711	1,182,412,885	2045/1/21
20	UNITED MEXICAN STATES 6.05 01/11/40	国債証券	958,886,000	111.94	121.35	6.05	1.06
	メキシコ			1,073,471,907	1,163,622,544	2040/1/11
21	UNITED MEXICAN STATES 5.75 10/12/2110	国債証券	1,055,852,000	98.48	109.67	5.75	1.05
	メキシコ			1,039,906,480	1,158,053,194	2110/10/12
22	PERU 6.55 03/14/37	国債証券	754,180,000	142.72	150.98	6.55	1.03
	ペルー			1,076,398,018	1,138,660,964	2037/3/14
23	RUSSIAN FEDERATION 4.25 06/23/27	国債証券	1,012,756,000	108.13	112.25	4.25	1.03
	ロシア			1,095,145,639	1,136,818,610	2027/6/23
24	UNITED MEXICAN STATES 6.75 09/27/34	国債証券	883,468,000	124.40	127.77	6.75	1.03
	メキシコ			1,099,092,371	1,128,895,410	2034/9/27
25	CROATIA 5.5 04/04/23	国債証券	1,012,756,000	108.35	110.32	5.5	1.02
	クロアチア			1,097,361,205	1,117,323,057	2023/4/4
26	HUNGARY 5.75 11/22/23	国債証券	969,660,000	111.66	113.82	5.75	1.00
	ハンガリー			1,082,771,593	1,103,681,556	2023/11/22
27	UNITED MEXICAN STATES 4.5 01/31/50	国債証券	1,077,400,000	96.79	102.18	4.5	1.00
	メキシコ			1,042,826,234	1,100,887,320	2050/1/31
28	COLOMBIA 3.875 04/25/27	国債証券	1,034,304,000	99.83	105.35	3.875	0.99
	コロンビア			1,032,601,708	1,089,711,665	2027/4/25
29	UNITED MEXICAN STATES 4.15 03/28/27	国債証券	1,012,756,000	100.72	107.43	4.15	0.99
	メキシコ			1,020,082,320	1,088,079,727	2027/3/28
30	HUNGARY 7.625 03/29/41	国債証券	646,440,000	162.97	168.30	7.625	0.99
	ハンガリー			1,053,520,290	1,088,016,699	2041/3/29

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
投資有価証券の種類別投資比率

令和2年6月30日現在
種類	投資比率(%)
国債証券	97.16
合計	97.16

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
投資株式の業種別投資比率
該当事項はありません。