有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第32期(平成25年10月29日-平成26年4月28日)

①【投資有価証券の主要銘柄】
ピクテ欧州ファンドAコース(限定為替ヘッジ)
a 評価額上位銘柄明細

順 位	国・ 地域	種類	銘柄名	数量又は 額面総額	簿価 単価 (円)	簿価 金額 (円)	評価 単価 (円)	評価 金額 (円)	投資 比率 (%)
1	日本	親投資信託 受益証券	ピクテ欧州ファンド・マザーファンド	133,611,742	1.4246	190,343,288	1.4436	192,881,910	99.20

b 種類別投資比率

種類	投資比率(%)
親投資信託受益証券	99.20
合計	99.20

ピクテ欧州ファンドBコース(為替ヘッジなし)
a 評価額上位銘柄明細

順 位	国・ 地域	種類	銘柄名	数量又は 額面総額	簿価 単価 (円)	簿価 金額 (円)	評価 単価 (円)	評価 金額 (円)	投資 比率 (%)
1	日本	親投資信託 受益証券	ピクテ欧州ファンド・マザーファンド	1,320,841,243	1.4246	1,881,670,435	1.4436	1,906,766,418	100.01

b 種類別投資比率

種類	投資比率(%)
親投資信託受益証券	100.01
合計	100.01

(参考)ピクテ欧州ファンド・マザーファンド
a 評価額上位銘柄明細

順 位	国・ 地域	種類	銘柄名	業種	数量又は 額面総額	簿価 単価 (円)	簿価 金額 (円)	評価 単価 (円)	評価 金額 (円)	投資 比率 (%)
1	スイス	株式	NESTLE SA-REGISTERED	食品・飲料 ・タバコ	17,729	7,763.29	137,635,376	7,832.96	138,870,698	6.61
2	スイス	株式	ROCHE HOLDING AG-GENUSSCHEIN	医薬品・バイオ テクノロジー・ ライフサイエンス	3,954	29,589.92	116,998,560	29,636.37	117,182,231	5.58
3	ドイツ	株式	SAP AG	ソフトウェア・ サービス	10,897	8,016.81	87,359,227	8,170.31	89,031,964	4.24
4	フランス	株式	SCHNEIDER ELECTRIC SA	資本財	9,163	9,524.92	87,276,916	9,592.96	87,900,322	4.19
5	ジャージー	株式	EXPERIAN PLC	商業・ 専門サービス	39,481	1,942.53	76,693,323	1,968.43	77,715,901	3.70
6	フランス	株式	TOTAL SA	エネルギー	9,821	7,035.26	69,093,336	7,298.19	71,675,550	3.41
7	フランス	株式	PUBLICIS GROUPE	メディア	8,247	8,759.53	72,239,861	8,542.66	70,451,398	3.36
8	ドイツ	株式	BASF SE	素材	5,826	11,509.28	67,053,112	11,737.48	68,382,613	3.26
9	ドイツ	株式	ALLIANZ SE	保険	3,566	17,150.53	61,158,825	17,639.54	62,902,610	3.00
10	イギリス	株式	HSBC HOLDINGS	銀行	59,271	1,040.33	61,661,799	1,055.18	62,541,951	2.98
11	イギリス	株式	RIO TINTO PLC - REG	素材	10,579	5,660.98	59,887,570	5,559.97	58,818,965	2.80
12	イギリス	株式	SABMILLER PLC	食品・飲料 ・タバコ	10,408	5,406.29	56,268,746	5,567.74	57,949,081	2.76
13	フランス	株式	BNP PARIBAS	銀行	7,154	7,807.03	55,851,559	7,923.26	56,683,045	2.70
14	ドイツ	株式	DEUTSCHE BOERSE AG	各種金融	7,356	7,535.03	55,427,754	7,601.51	55,916,753	2.66
15	ルクセン ブルグ	株式	MILLICOM INTL CELLULAR-SDR	電気通信 サービス	5,125	9,829.74	50,377,418	10,040.88	51,459,510	2.45
16	イギリス	株式	BG GROUP PLC	エネルギー	24,199	1,977.07	47,843,153	2,038.36	49,326,499	2.35
17	ドイツ	株式	ADIDAS AG	耐久消費財 ・アパレル	4,484	10,840.27	48,607,794	10,891.30	48,836,596	2.33
18	フランス	株式	LEGRAND SA	資本財	7,056	6,633.43	46,805,496	6,625.63	46,750,490	2.23
19	スウェーデン	株式	ERICSSON LM-B SHS	テクノロジー・ ハードウェア および機器	37,419	1,254.32	46,935,699	1,243.37	46,526,036	2.22
20	イギリス	株式	VODAFONE GROUP PLC	電気通信サービス	112,394	375.29	42,181,270	385.14	43,287,473	2.06
21	イギリス	株式	STANDARD CHARTERED PLC	銀行	18,939	2,233.48	42,299,998	2,253.34	42,676,072	2.03
22	フランス	株式	LVMH MOET HENNESSY LOUI V SA	耐久消費財 ・アパレル	2,112	20,119.99	42,493,426	19,886.12	41,999,490	2.00
23	イギリス	株式	TESCO PLC	食品・生活 必需品小売り	79,062	516.97	40,872,996	523.70	41,405,410	1.97
24	フランス	株式	AIRBUS GROUP NV	資本財	5,639	7,143.69	40,283,301	7,099.75	40,035,527	1.91
25	スペイン	株式	INDITEX	小売	2,440	15,173.26	37,022,772	15,279.57	37,282,156	1.78
26	ドイツ	株式	VOLKSWAGEN AG-PREF	自動車・ 自動車部品	1,363	27,384.16	37,324,621	27,256.60	37,150,749	1.77
27	イギリス	株式	TULLOW OIL PLC	エネルギー	24,430	1,449.56	35,412,865	1,494.45	36,509,630	1.74
28	フランス	株式	PERNOD-RICARD	食品・飲料 ・タバコ	2,961	12,069.16	35,736,785	12,199.56	36,122,902	1.72
29	フランス	株式	FAURECIA	自動車・ 自動車部品	7,534	4,507.33	33,958,239	4,566.15	34,401,405	1.64
30	イギリス	株式	JAZZTEL PLC	電気通信 サービス	20,389	1,457.79	29,723,000	1,503.15	30,647,780	1.46

b 種類別及び業種別投資比率

種類	国内/国外	業種	投資比率(%)
株式	国外	エネルギー	9.73
		素材	6.06
		資本財	11.07
		商業・専門サービス	3.70
		自動車・自動車部品	3.41
		耐久消費財・アパレル	4.33
		メディア	4.60
		小売	1.78
		食品・生活必需品小売り	1.97
		食品・飲料・タバコ	11.09
		ヘルスケア機器・サービス	1.26
		医薬品・バイオテクノロジー・ライフサイエンス	8.34
		銀行	8.73
		各種金融	3.70
		保険	4.41
		ソフトウェア・サービス	5.19
		テクノロジー・ハードウェアおよび機器	2.22
		電気通信サービス	7.37
合計			98.94