有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第41期(平成30年4月28日-平成30年10月29日)

①【投資有価証券の主要銘柄】
ピクテ欧州ファンドAコース(限定為替ヘッジ)
a 評価額上位銘柄明細

順 位	国・ 地域	種類	銘柄名	数量または 額面総額	簿価 単価 (円)	簿価 金額 (円)	評価 単価 (円)	評価 金額 (円)	投資 比率 (%)
1	日本	親投資信託受益証券	ピクテ欧州ファンド・マザーファンド	87,274,282	1.7170	149,849,942	1.7483	152,581,627	98.82

b 種類別投資比率

種類	投資比率(%)
親投資信託受益証券	98.82
合計	98.82

ピクテ欧州ファンドBコース(為替ヘッジなし)
a 評価額上位銘柄明細

順 位	国・ 地域	種類	銘柄名	数量または 額面総額	簿価 単価 (円)	簿価 金額 (円)	評価 単価 (円)	評価 金額 (円)	投資 比率 (%)
1	日本	親投資信託受益証券	ピクテ欧州ファンド・マザーファンド	694,192,051	1.7172	1,192,116,714	1.7483	1,213,655,962	99.17

b 種類別投資比率

種類	投資比率(%)
親投資信託受益証券	99.17
合計	99.17

(参考)ピクテ欧州ファンド・マザーファンド
a 評価額上位銘柄明細

順 位	国・ 地域	種類	銘柄名	業種	数量 または 額面総額	簿価 単価 (円)	簿価 金額 (円)	評価 単価 (円)	評価 金額 (円)	投資 比率 (%)
1	イギリス	株式	GLAXOSMITHKLINE PLC	医薬品・バイオ テクノロジー・ ライフサイエンス	31,803	2,070.72	65,855,140	2,212.60	70,367,520	5.15
2	イギリス	株式	ROYAL DUTCH SHELL PLC-B SHS	エネルギー	16,791	3,693.91	62,024,493	3,580.23	60,115,675	4.40
3	スペイン	株式	GESTAMP AUTOMOCION SA	自動車・ 自動車部品	78,600	837.43	65,822,182	701.22	55,116,505	4.03
4	イギリス	株式	LIVANOVA PLC	ヘルスケア機器・ サービス	4,455	10,256.82	45,694,158	12,270.58	54,665,471	4.00
5	イギリス	株式	SOPHOS GROUP PLC	ソフトウェア・ サービス	88,022	713.67	62,818,998	610.13	53,705,391	3.93
6	オランダ	株式	OCI NV	素材	16,768	2,582.72	43,307,171	3,084.88	51,727,412	3.79
7	スイス	株式	NESTLE SA-REGISTERED	食品・飲料・ タバコ	5,406	8,645.47	46,737,458	9,496.96	51,340,574	3.76
8	イギリス	株式	CINEWORLD GROUP PLC	メディア・ 娯楽	116,676	371.26	43,317,365	414.43	48,354,268	3.54
9	イギリス	株式	PRUDENTIAL PLC	保険	21,480	2,674.74	57,453,601	2,195.91	47,168,233	3.45
10	スペイン	株式	BANCO BILBAO VIZCAYA ARGENTARIA,S.A.	銀行	73,743	794.20	58,567,048	638.55	47,088,884	3.45
11	イギリス	株式	INMARSAT PLC	電気通信サービス	69,916	544.83	38,092,618	668.70	46,753,060	3.42
12	フランス	株式	SAFRAN SA	資本財	3,347	12,268.91	41,064,069	13,953.91	46,703,769	3.42
13	フランス	株式	DANONE	食品・飲料・ タバコ	5,304	8,561.14	45,408,307	7,998.62	42,424,683	3.11
14	イギリス	株式	INFORMA PLC	メディア・ 娯楽	41,025	1,063.42	43,626,846	1,032.05	42,339,884	3.10
15	オランダ	株式	ASML HOLDING NV	半導体・ 半導体製造装置	2,032	20,747.13	42,158,173	18,974.24	38,555,672	2.82
16	ベルギー	株式	ANHEUSER-BUSCH INBEV SA/NV	食品・飲料・ タバコ	4,565	11,029.55	50,349,919	8,374.92	38,231,511	2.80
17	フィン ランド	株式	NOKIA OYJ	テクノロジー・ ハードウェア および機器	59,141	629.30	37,217,845	630.97	37,316,586	2.73
18	イギリス	株式	SAGA PLC	保険	212,924	187.07	39,831,693	172.24	36,675,796	2.68
19	スペイン	投資 証券	MERLIN PROPERTIES SOCIMI SA	―	24,946	1,604.09	40,015,646	1,423.00	35,498,267	2.60
20	フランス	株式	VIVENDI	メディア ・娯楽	12,917	2,765.09	35,716,770	2,741.98	35,418,162	2.59
21	フランス	株式	ELIS SA -W/I	商業・ 専門サービス	15,009	2,514.68	37,742,886	2,208.99	33,154,821	2.43
22	ドイツ	株式	KNORR-BREMSE AG	資本財	3,005	10,274.40	30,874,573	10,104.87	30,365,142	2.22
23	デンマーク	株式	PANDORA A/S	耐久消費財・ アパレル	4,325	10,967.42	47,434,127	6,980.37	30,190,126	2.21
24	フィン ランド	株式	NORDEA BANK ABP	銀行	30,242	1,070.71	32,380,708	988.55	29,895,952	2.19
25	フランス	株式	VINCI SA	資本財	2,937	10,647.48	31,271,671	10,086.89	29,625,202	2.17
26	イギリス	株式	KAZ MINERALS PLC	素材	40,593	1,086.69	44,112,043	722.95	29,346,855	2.15
27	スイス	株式	JULIUS BAER GROUP LTD	各種金融	5,674	4,876.27	27,668,003	5,045.82	28,630,005	2.10
28	アイル ランド	株式	SMURFIT KAPPA GROUP PLC	素材	7,621	4,523.35	34,472,501	3,698.78	28,188,433	2.06
29	スペイン	株式	GRIFOLS SA-ADR	医薬品・バイオ テクノロジー・ ライフサイエンス	9,923	2,300.16	22,824,526	2,351.27	23,331,727	1.71
30	イタリア	株式	BPER BANCA S.P.A.	銀行	52,587	598.59	31,478,355	434.86	22,868,192	1.67

b 種類別および業種別投資比率

種類	国内/国外	業種	投資比率(%)
株式	国外	エネルギー	4.40
		素材	8.00
		資本財	8.19
		商業・専門サービス	2.43
		運輸	1.47
		自動車・自動車部品	4.03
		耐久消費財・アパレル	2.21
		消費者サービス	1.25
		メディア・娯楽	9.23
		食品・飲料・タバコ	9.66
		家庭用品・パーソナル用品	1.38
		ヘルスケア機器・サービス	5.52
		医薬品・バイオテクノロジー・ライフサイエンス	6.86
		銀行	7.31
		各種金融	2.10
		保険	6.14
		ソフトウェア・サービス	3.93
		テクノロジー・ハードウェアおよび機器	2.73
		電気通信サービス	3.42
		半導体・半導体製造装置	5.78
投資証券	―	―	2.60
合計			98.64