有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第36期(平成27年10月28日-平成28年4月27日)

①【投資有価証券の主要銘柄】
ピクテ欧州ファンドAコース(限定為替ヘッジ)
a 評価額上位銘柄明細

順 位	国・ 地域	種類	銘柄名	数量または 額面総額	簿価 単価 (円)	簿価 金額 (円)	評価 単価 (円)	評価 金額 (円)	投資 比率 (%)
1	日本	親投資信託 受益証券	ピクテ欧州ファンド・マザーファンド	156,886,651	1.4348	225,100,966	1.4186	222,559,403	97.38

b 種類別投資比率

種類	投資比率(%)
親投資信託受益証券	97.38
合計	97.38

ピクテ欧州ファンドBコース(為替ヘッジなし)
a 評価額上位銘柄明細

順 位	国・ 地域	種類	銘柄名	数量または 額面総額	簿価 単価 (円)	簿価 金額 (円)	評価 単価 (円)	評価 金額 (円)	投資 比率 (%)
1	日本	親投資信託 受益証券	ピクテ欧州ファンド・マザーファンド	910,091,394	1.4348	1,305,799,132	1.4186	1,291,055,651	99.60

b 種類別投資比率

種類	投資比率(%)
親投資信託受益証券	99.60
合計	99.60

(参考)ピクテ欧州ファンド・マザーファンド
a 評価額上位銘柄明細

順 位	国・ 地域	種類	銘柄名	業種	数量または 額面総額	簿価 単価 (円)	簿価 金額 (円)	評価 単価 (円)	評価 金額 (円)	投資 比率 (%)
1	イギリス	株式	GLAXOSMITHKLINE PLC	医薬品・バイオ テクノロジー・ ライフサイエンス	36,500	2,326.01	84,899,577	2,373.85	86,645,883	5.72
2	イギリス	株式	ROYAL DUTCH SHELL PLC-B SHS	エネルギー	27,271	2,821.20	76,936,978	2,896.15	78,981,092	5.22
3	オランダ	株式	ASML HOLDING NV	半導体・半導体 製造装置	5,917	10,623.43	62,858,840	10,784.78	63,813,583	4.22
4	スペイン	株式	BANCO BILBAO VIZCAYA ARGENTARIA,S.A.	銀行	71,377	836.74	59,724,647	836.56	59,711,771	3.95
5	イギリス	株式	BBA AVIATION PLC	運輸	164,574	321.35	52,886,217	324.06	53,332,402	3.52
6	ベルギー	株式	ANHEUSER-BUSCH INBEV NV	食品・飲料・タバコ	3,777	14,056.58	53,091,740	14,044.17	53,044,860	3.50
7	フィンランド	株式	NOKIA OYJ	テクノロジー・ ハードウェア および機器	79,228	651.62	51,627,341	653.49	51,774,848	3.42
8	オランダ	株式	KONINKLIJKE DSM NV	素材	7,369	6,623.04	48,805,205	6,724.82	49,555,210	3.27
9	スイス	株式	NESTLE SA-REGISTERED	食品・飲料・タバコ	6,014	8,173.96	49,158,196	8,190.89	49,260,043	3.25
10	ドイツ	株式	LINDE AG	素材	2,804	16,203.86	45,435,640	16,352.80	45,853,279	3.03
11	イギリス	株式	ASTRAZENECA PLC	医薬品・バイオ テクノロジー・ ライフサイエンス	7,150	6,377.60	45,599,877	6,373.61	45,571,370	3.01
12	アイルランド	株式	SMURFIT KAPPA GROUP PLC	素材	15,094	2,923.64	44,129,522	2,888.89	43,604,951	2.88
13	イギリス	株式	PRUDENTIAL PLC	保険	19,509	2,247.87	43,853,707	2,208.79	43,091,440	2.85
14	スペイン	株式	OBRASCON HUARTE LAIN S.A.	資本財	56,273	753.40	42,396,551	760.23	42,780,704	2.83
15	イギリス	株式	LIVANOVA PLC	ヘルスケア機器・ サービス	6,740	5,996.73	40,418,027	6,003.87	40,466,109	2.67
16	フランス	株式	ORPEA	ヘルスケア機器・ サービス	4,257	9,013.59	38,370,871	9,038.41	38,476,547	2.54
17	イギリス	株式	SAGA PLC	保険	113,818	335.22	38,154,861	334.90	38,118,559	2.52
18	スペイン	投資証券	MERLIN PROPERTIES SOCIMI SA	―	29,688	1,270.98	37,733,114	1,260.43	37,419,901	2.47
19	スイス	株式	UBS GROUP AG	各種金融	18,975	1,869.62	35,476,115	1,874.13	35,561,806	2.35
20	ルクセン ブルグ	株式	MILLICOM INTL CELLULAR-SDR	電気通信サービス	5,525	6,535.92	36,110,958	6,427.44	35,511,606	2.35
21	イギリス	株式	INMARSAT PLC	電気通信サービス	23,856	1,482.36	35,363,337	1,482.36	35,363,337	2.34
22	フランス	株式	VINCI SA	資本財	4,062	8,083.93	32,836,946	8,167.09	33,174,744	2.19
23	イタリア	株式	FINMECCANICA SPA	資本財	23,525	1,371.52	32,265,149	1,407.52	33,111,927	2.19
24	スウェーデン	株式	ALFA LAVAL AB	資本財	18,576	1,726.18	32,065,668	1,712.62	31,813,777	2.10
25	フランス	株式	VIVENDI	メディア	14,338	2,175.82	31,196,959	2,149.75	30,823,236	2.04
26	ジャージー	株式	PETROFAC LTD	エネルギー	21,146	1,361.95	28,799,989	1,377.10	29,120,364	1.92
27	スウェーデン	株式	COM HEM HOLDING AB-W/I	電気通信サービス	30,030	985.13	29,583,574	968.86	29,094,926	1.92
28	イギリス	株式	TATE & LYLE PLC	食品・飲料・タバコ	29,062	944.12	27,438,062	958.47	27,855,195	1.84
29	ポルトガル	株式	BANCO COMERCIAL PORTUGUES-R	銀行	5,946,553	4.74	28,194,891	4.62	27,530,613	1.82
30	ルクセン ブルグ	株式	APERAM - W/I	素材	6,330	4,287.10	27,137,374	4,259.79	26,964,524	1.78

b 種類別および業種別投資比率

種類	国内/国外	業種	投資比率(%)
株式	国外	エネルギー	7.27
		素材	10.97
		資本財	9.31
		商業・専門サービス	1.72
		運輸	5.18
		消費者サービス	2.61
		メディア	2.04
		食品・生活必需品小売り	1.48
		食品・飲料・タバコ	8.60
		家庭用品・パーソナル用品	1.42
		ヘルスケア機器・サービス	5.22
		医薬品・バイオテクノロジー・ライフサイエンス	9.28
		銀行	5.76
		各種金融	2.35
		保険	5.37
		テクノロジー・ハードウェアおよび機器	3.42
		電気通信サービス	6.60
		半導体・半導体製造装置	6.99
投資証券	―	―	2.47
合計			98.04