有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第31期(2025/05/13-2025/11/10)

日経225インデックス マザーファンド(S)
貸借対照表

	2025年11月10日現在
項目	金額(円)
資産の部
流動資産
コール・ローン	3,611,795,013
株式	159,929,381,850
派生商品評価勘定	41,517,100
未収配当金	1,032,525,473
未収利息	46,292
差入委託証拠金	218,790,480
流動資産合計	164,834,056,208
資産合計	164,834,056,208
負債の部
流動負債
派生商品評価勘定	400,550
前受金	41,160,000
未払解約金	719,758,253
流動負債合計	761,318,803
負債合計	761,318,803
純資産の部
元本等
元本	38,846,070,153
剰余金
剰余金又は欠損金(△)	125,226,667,252
元本等合計	164,072,737,405
純資産合計	164,072,737,405
負債純資産合計	164,834,056,208

注記表

(重要な会計方針に係る事項に関する注記)

	2025年11月10日現在
1.有価証券の評価基準及び評価方法	株式
	移動平均法に基づき、時価で評価しております。 時価評価にあたっては、金融商品取引所等における計算日又は計算日に知りうる直近の日の最終相場(最終相場のないものについては、それに準じる価額)又は金融商品取引業者等から提示される気配相場に基づいて評価しております。
2.デリバティブの評価基準及び評価方法	先物取引
	株価指数先物取引 個別法に基づき、時価で評価しております。 時価評価にあたっては、金融商品取引所等の発表する計算日又は計算日に知りうる直近の日の清算値段によっております。 当ファンドにおける派生商品評価勘定は、当該先物取引に係るものであります。
3.収益及び費用の計上基準	(1)受取配当金
	株式は、原則として配当落ち日において、確定配当金額又は予想配当金額を計上しております。
	(2)派生商品取引等損益
	約定日基準で計上しております。

(貸借対照表に関する注記)

		2025年11月10日現在
1.	計算期間の末日における受益権の総数		38,846,070,153口
2.	計算期間の末日における1単位当たりの純資産の額	1口当たり純資産額	4.2237円
		(1万口当たり純資産額)	(42,237円)

(金融商品に関する注記)

1.金融商品の状況に関する事項

	2025年11月10日現在
1.金融商品に対する取組方針	当ファンドは、投資信託及び投資法人に関する法律第2条第4項に定める証券投資信託であり、信託約款に規定する「運用の基本方針」に従い、有価証券等の金融商品に対して投資として運用することを目的としております。
2.金融商品の内容及びそのリスク	当ファンドが保有する金融商品の種類は、有価証券、デリバティブ取引、コール・ローン等の金銭債権及び金銭債務であります。 これらは、価格変動リスク、金利変動リスク等の市場リスク、信用リスク、流動性リスク等に晒されております。 また、当ファンドは、投資信託財産に属する資産の価格変動リスクを回避するため、並びに投資対象資産を保有した場合と同様の損益を実現するため、株価指数先物取引を行っております。当該デリバティブ取引に係る主要なリスクは、株価の変動による価格変動リスクであります。
3.金融商品に係るリスク管理体制	運用部門から独立した運用監理部が、運用に関するリスク管理(流動性リスク管理等を含む)と法令等遵守状況のモニタリングを担当し、毎月開催される運用・リスク委員会等に報告します。

2.金融商品の時価等に関する事項

	2025年11月10日現在
1.貸借対照表計上額、時価及びその差額	貸借対照表上の金融商品は原則として時価で評価しているため、貸借対照表計上額と時価との差額はありません。
2.時価の算定方法	(1)有価証券
	売買目的有価証券
	「(重要な会計方針に係る事項に関する注記)」に記載しております。
	(2)デリバティブ取引
	「(デリバティブ取引に関する注記)」に記載しております。
	(3)コール・ローン等の金銭債権及び金銭債務
	短期間で決済されるため、時価は帳簿価額と近似していることから、当該帳簿価額によっております。
3.金融商品の時価等に関する事項についての補足説明	金融商品の時価の算定においては一定の前提条件等を採用しているため、異なる前提条件等によった場合、当該価額が異なることもあります。 また、デリバティブ取引に関する契約額等は、あくまでもデリバティブ取引における名目的な契約額又は契約上の想定元本であり、当該金額自体がデリバティブ取引のリスクの大きさを示すものではありません。

(関連当事者との取引に関する注記)

該当事項はありません。

(重要な後発事象に関する注記)

該当事項はありません。

(その他の注記) 元本の移動

区分	2025年11月10日現在
投資信託財産に係る元本の状況
期首	2025年 5月13日
期首元本額	47,362,775,705円
期中追加設定元本額	7,574,364,883円
期中一部解約元本額	16,091,070,435円
期末元本額	38,846,070,153円
期末元本額の内訳
日経225インデックスファンド	1,124,268,970円
SMT 日経225インデックス・オープン	12,911,992,621円
日経225オープン(適格機関投資家専用)	10,686,232,752円
日経225オープン2(適格機関投資家専用)	2,968,413,403円
日経225インデックスe	561,916,479円
My SMT 日経225インデックス(ノーロード)	9,406,367,531円
インデックスコレクション(日経225)	151,642円
日経225オープン3(適格機関投資家専用)	1,124,313,780円
私募日経225パッシブファンド(適格機関投資家専用)	62,412,975円

(有価証券に関する注記)

売買目的有価証券

種類	2025年11月10日現在
	当期間の損益に含まれた評価差額(円)
株式	39,486,850,398
合計	39,486,850,398

(注)当計算期間の損益に含まれた評価差額は、「日経225インデックス マザーファンド(S)」の期首日から本報告書における開示対象ファンドの期末日までの期間に対応する金額であります。

(デリバティブ取引に関する注記)

株式関連

(2025年11月10日現在)

区分	種類	契約額等(円)		時価 (円)	評価損益 (円)
			うち1年超
市場取引	株価指数先物取引
	買建	3,991,790,000	-	4,032,950,000	41,160,000
合計		3,991,790,000	-	4,032,950,000	41,160,000

(注)1.時価の算定方法

株価指数先物取引の時価については、金融商品取引所等の発表する計算日又は計算日に知りうる直近の日の清算値段で評価しております。

2.株価指数先物取引の残高は、契約金額ベースで表示しております。

3.契約額等には手数料相当額を含んでおりません。

※上記取引でヘッジ会計が適用されているものはありません。

附属明細表

第1 有価証券明細表 (1)株式

銘 柄	株式数 (株)	評価額		備考
		単価(円)	金額(円)
ニッスイ	105,000	1,115.50	117,127,500
INPEX	42,000	2,981.00	125,202,000
コムシスホールディングス	105,000	4,030.00	423,150,000
大成建設	21,000	11,670.00	245,070,000
大林組	105,000	2,832.50	297,412,500
清水建設	105,000	2,271.00	238,455,000
長谷工コーポレーション	21,000	2,663.50	55,933,500
鹿島建設	52,500	5,203.00	273,157,500
大和ハウス工業	105,000	5,415.00	568,575,000
積水ハウス	105,000	3,367.00	353,535,000
日揮ホールディングス	105,000	1,615.00	169,575,000
日清製粉グループ本社	105,000	1,800.50	189,052,500
明治ホールディングス	42,000	3,118.00	130,956,000
日本ハム	52,500	6,549.00	343,822,500
サッポロホールディングス	21,000	7,443.00	156,303,000
アサヒグループホールディングス	315,000	1,733.00	545,895,000
キリンホールディングス	105,000	2,226.50	233,782,500
キッコーマン	525,000	1,387.50	728,437,500
味の素	210,000	3,527.00	740,670,000
ニチレイ	105,000	1,832.00	192,360,000
日本たばこ産業	105,000	5,541.00	581,805,000
帝人	21,000	1,263.50	26,533,500
東レ	105,000	943.70	99,088,500
王子ホールディングス	105,000	785.60	82,488,000
クラレ	105,000	1,693.50	177,817,500
旭化成	105,000	1,286.00	135,030,000
レゾナック・ホールディングス	10,500	5,767.00	60,553,500
住友化学	105,000	437.60	45,948,000
日産化学	105,000	5,134.00	539,070,000
東ソー	52,500	2,288.00	120,120,000
トクヤマ	21,000	3,845.00	80,745,000
デンカ	21,000	2,435.50	51,145,500
信越化学工業	525,000	4,551.00	2,389,275,000
三井化学	21,000	3,664.00	76,944,000
三菱ケミカルグループ	52,500	851.10	44,682,750
UBE	10,500	2,405.00	25,252,500
花王	105,000	6,605.00	693,525,000
富士フイルムホールディングス	315,000	3,362.00	1,059,030,000
資生堂	105,000	2,585.50	271,477,500
日東電工	525,000	3,792.00	1,990,800,000
協和キリン	105,000	2,423.50	254,467,500
武田薬品工業	105,000	4,182.00	439,110,000
アステラス製薬	525,000	1,765.50	926,887,500
住友ファーマ	105,000	1,991.00	209,055,000
塩野義製薬	315,000	2,647.00	833,805,000
中外製薬	315,000	7,238.00	2,279,970,000
エーザイ	105,000	4,392.00	461,160,000
第一三共	315,000	3,305.00	1,041,075,000
大塚ホールディングス	105,000	8,184.00	859,320,000
出光興産	210,000	1,095.00	229,950,000
ENEOSホールディングス	105,000	1,007.50	105,787,500
横浜ゴム	52,500	5,601.00	294,052,500
ブリヂストン	105,000	6,916.00	726,180,000
AGC	21,000	5,252.00	110,292,000
日本電気硝子	31,500	5,571.00	175,486,500
太平洋セメント	10,500	4,084.00	42,882,000
東海カーボン	105,000	1,008.00	105,840,000
TOTO	52,500	3,918.00	205,695,000
日本碍子	105,000	2,917.00	306,285,000
日本製鉄	52,500	611.60	32,109,000
神戸製鋼所	10,500	1,820.00	19,110,000
JFEホールディングス	10,500	1,800.50	18,905,250
三井金属	10,500	15,965.00	167,632,500
三菱マテリアル	10,500	2,940.50	30,875,250
住友金属鉱山	52,500	5,027.00	263,917,500
DOWAホールディングス	21,000	5,680.00	119,280,000
古河電気工業	10,500	9,456.00	99,288,000
住友電気工業	105,000	6,030.00	633,150,000
フジクラ	105,000	20,510.00	2,153,550,000
SUMCO	10,500	1,476.00	15,498,000
日本製鋼所	21,000	8,872.00	186,312,000
オークマ	42,000	3,365.00	141,330,000
アマダ	105,000	1,809.00	189,945,000
ディスコ	21,000	50,020.00	1,050,420,000
SMC	10,500	54,090.00	567,945,000
小松製作所	105,000	5,166.00	542,430,000
住友重機械工業	21,000	4,072.00	85,512,000
日立建機	105,000	4,517.00	474,285,000
クボタ	105,000	2,105.50	221,077,500
荏原製作所	105,000	4,491.00	471,555,000
ダイキン工業	105,000	19,710.00	2,069,550,000
日本精工	105,000	909.20	95,466,000
NTN	105,000	365.30	38,356,500
ジェイテクト	105,000	1,619.00	169,995,000
カナデビア	21,000	934.00	19,614,000
三菱重工業	105,000	4,362.00	458,010,000
IHI	73,500	2,999.00	220,426,500
イビデン	105,000	13,035.00	1,368,675,000
コニカミノルタ	105,000	622.60	65,373,000
ミネベアミツミ	105,000	2,916.00	306,180,000
日立製作所	105,000	5,114.00	536,970,000
三菱電機	105,000	4,311.00	452,655,000
富士電機	21,000	10,570.00	221,970,000
安川電機	105,000	4,119.00	432,495,000
ソシオネクスト	105,000	2,342.00	245,910,000
オムロン	105,000	3,864.00	405,720,000
ジーエス・ユアサ コーポレーション	21,000	3,816.00	80,136,000
日本電気	52,500	5,612.00	294,630,000
富士通	105,000	4,069.00	427,245,000
ルネサスエレクトロニクス	105,000	1,850.00	194,250,000
セイコーエプソン	210,000	1,924.00	404,040,000
パナソニック ホールディングス	105,000	1,723.00	180,915,000
シャープ	105,000	848.40	89,082,000
ソニーグループ	525,000	4,284.00	2,249,100,000
TDK	1,575,000	2,505.50	3,946,162,500
アルプスアルパイン	105,000	1,991.00	209,055,000
横河電機	105,000	4,600.00	483,000,000
アドバンテスト	840,000	20,720.00	17,404,800,000
キーエンス	10,500	55,360.00	581,280,000
レーザーテック	42,000	28,835.00	1,211,070,000
カシオ計算機	105,000	1,258.50	132,142,500
ファナック	525,000	5,135.00	2,695,875,000
ローム	105,000	2,010.00	211,050,000
京セラ	840,000	2,045.00	1,717,800,000
太陽誘電	105,000	3,550.00	372,750,000
村田製作所	252,000	3,229.00	813,708,000
SCREENホールディングス	42,000	12,270.00	515,340,000
キヤノン	157,500	4,449.00	700,717,500
リコー	105,000	1,368.00	143,640,000
東京エレクトロン	315,000	34,200.00	10,773,000,000
デンソー	420,000	2,071.50	870,030,000
川崎重工業	10,500	11,380.00	119,490,000
日産自動車	105,000	358.90	37,684,500
いすゞ自動車	52,500	1,938.00	101,745,000
トヨタ自動車	525,000	3,131.00	1,643,775,000
日野自動車	105,000	395.00	41,475,000
三菱自動車工業	10,500	372.90	3,915,450
マツダ	21,000	1,096.00	23,016,000
本田技研工業	630,000	1,511.00	951,930,000
スズキ	420,000	2,234.50	938,490,000
SUBARU	105,000	3,372.00	354,060,000
ヤマハ発動機	315,000	1,130.00	355,950,000
テルモ	840,000	2,521.50	2,118,060,000
ニコン	105,000	1,786.50	187,582,500
オリンパス	420,000	2,087.50	876,750,000
HOYA	52,500	25,000.00	1,312,500,000
バンダイナムコホールディングス	315,000	4,518.00	1,423,170,000
TOPPANホールディングス	52,500	3,771.00	197,977,500
大日本印刷	105,000	2,616.50	274,732,500
ヤマハ	315,000	1,050.00	330,750,000
任天堂	105,000	13,420.00	1,409,100,000
東京電力ホールディングス	10,500	855.00	8,977,500
中部電力	10,500	2,254.00	23,667,000
関西電力	10,500	2,380.50	24,995,250
東京瓦斯	21,000	5,820.00	122,220,000
大阪瓦斯	21,000	4,981.00	104,601,000
東武鉄道	21,000	2,535.50	53,245,500
東急	52,500	1,753.00	92,032,500
小田急電鉄	52,500	1,654.00	86,835,000
京王電鉄	21,000	3,680.00	77,280,000
京成電鉄	157,500	1,267.50	199,631,250
東日本旅客鉄道	31,500	3,878.00	122,157,000
西日本旅客鉄道	21,000	3,091.00	64,911,000
東海旅客鉄道	52,500	4,128.00	216,720,000
ヤマトホールディングス	105,000	2,243.50	235,567,500
NIPPON EXPRESSホールディングス	31,500	3,318.00	104,517,000
日本郵船	31,500	4,988.00	157,122,000
商船三井	31,500	4,443.00	139,954,500
川崎汽船	94,500	2,096.00	198,072,000
日本航空	105,000	2,989.00	313,845,000
ANAホールディングス	10,500	2,878.50	30,224,250
ディー・エヌ・エー	31,500	2,608.00	82,152,000
ネクソン	210,000	3,290.00	690,900,000
SHIFT	105,000	1,038.50	109,042,500
野村総合研究所	105,000	6,159.00	646,695,000
メルカリ	105,000	2,628.00	275,940,000
LINEヤフー	42,000	428.70	18,005,400
トレンドマイクロ	105,000	7,835.00	822,675,000
NTT	1,050,000	151.40	158,970,000
KDDI	1,260,000	2,633.50	3,318,210,000
ソフトバンク	1,050,000	221.90	232,995,000
東宝	10,500	9,329.00	97,954,500
コナミグループ	105,000	24,270.00	2,548,350,000
ソフトバンクグループ	630,000	22,255.00	14,020,650,000
双日	10,500	4,271.00	44,845,500
伊藤忠商事	105,000	9,450.00	992,250,000
丸紅	105,000	3,934.00	413,070,000
豊田通商	315,000	4,871.00	1,534,365,000
三井物産	210,000	4,035.00	847,350,000
住友商事	105,000	4,755.00	499,275,000
三菱商事	315,000	3,672.00	1,156,680,000
J.フロント リテイリング	52,500	2,310.00	121,275,000
ZOZO	315,000	1,292.50	407,137,500
三越伊勢丹ホールディングス	105,000	2,473.00	259,665,000
セブン&アイ・ホールディングス	315,000	2,007.50	632,362,500
良品計画	210,000	3,442.00	722,820,000
高島屋	105,000	1,705.50	179,077,500
丸井グループ	105,000	3,046.00	319,830,000
イオン	315,000	2,302.50	725,287,500
ニトリホールディングス	262,500	2,511.00	659,137,500
ファーストリテイリング	252,000	58,230.00	14,673,960,000
しずおかフィナンシャルグループ	105,000	2,102.50	220,762,500
横浜フィナンシャルグループ	105,000	1,125.50	118,177,500
あおぞら銀行	10,500	2,267.50	23,808,750
三菱UFJフィナンシャル・グループ	105,000	2,330.00	244,650,000
りそなホールディングス	10,500	1,523.00	15,991,500
三井住友トラストグループ	21,000	4,311.00	90,531,000
三井住友フィナンシャルグループ	31,500	4,189.00	131,953,500
千葉銀行	105,000	1,496.00	157,080,000
ふくおかフィナンシャルグループ	21,000	4,557.00	95,697,000
みずほフィナンシャルグループ	10,500	5,080.00	53,340,000
大和証券グループ本社	105,000	1,258.50	132,142,500
野村ホールディングス	105,000	1,101.00	115,605,000
SOMPOホールディングス	63,000	4,624.00	291,312,000
MS&ADインシュアランスグループホールディングス	94,500	3,239.00	306,085,500
第一生命ホールディングス	42,000	1,091.00	45,822,000
東京海上ホールディングス	157,500	5,868.00	924,210,000
T&Dホールディングス	21,000	3,249.00	68,229,000
クレディセゾン	105,000	3,858.00	405,090,000
オリックス	105,000	3,862.00	405,510,000
日本取引所グループ	210,000	1,780.00	373,800,000
東急不動産ホールディングス	105,000	1,331.50	139,807,500
三井不動産	315,000	1,658.50	522,427,500
三菱地所	105,000	3,389.00	355,845,000
東京建物	52,500	2,933.50	154,008,750
住友不動産	105,000	6,813.00	715,365,000
エムスリー	252,000	2,121.00	534,492,000
電通グループ	105,000	3,220.00	338,100,000
オリエンタルランド	105,000	3,095.00	324,975,000
サイバーエージェント	84,000	1,523.00	127,932,000
楽天グループ	105,000	1,056.00	110,880,000
リクルートホールディングス	315,000	8,107.00	2,553,705,000
日本郵政	105,000	1,440.00	151,200,000
ベイカレント	105,000	6,595.00	692,475,000
セコム	210,000	5,330.00	1,119,300,000
合 計	34,177,500		159,929,381,850

(2)株式以外の有価証券

該当事項はありません。

第2 信用取引契約残高明細表

該当事項はありません。


第3 デリバティブ取引及び為替予約取引の契約額等及び時価の状況表

注記表(デリバティブ取引に関する注記)に記載したとおりであります。